Förlustutveckling

Vad är förlustutveckling?

Skadeutvecklingen är skillnaden mellan de slutliga förlusterna som registrerats av en försäkringsgivare och vad försäkringsgivaren ursprungligen redovisade. Skadeutvecklingen syftar till att ta hänsyn till det faktum att vissa försäkringsskador tar lång tid att reglera, och att uppskattningar av den totala förlust en försäkringsgivare kommer att drabbas av kommer att justeras i takt med att skadorna slutförs.

Hur förlustutveckling fungerar

Försäkringsbolag använder förlustutvecklingsfaktorer i försäkringsprissättning och -reservering för att justera skador från deras ursprungliga beräknade uppskattning till det slutliga beloppet som faktiskt betalas ut efter ett framgångsrikt skadefall. Försäkringsgivare måste ta hänsyn till ett antal faktorer när de avgör vilka, om några, förluster de kan drabbas av från de försäkringar som de tecknar.

En av de viktigaste faktorerna är hur lång tid det tar att behandla ett krav. Även om anspråk kan rapporteras, bearbetas och avslutas under en viss försäkringsperiod, kan de också rapporteras under senare försäkringsperioder och kanske inte regleras under en längre tidsperiod. Detta kan göra rapporteringen komplicerad och i bästa fall baserad på en uppskattning av den förlust som försäkringsgivaren i slutändan kommer att uppleva.

Rapporterade men inte reglerade d (RBNS) förluster är de som har rapporterats till ett försäkringsbolag och som inte har reglerats vid försäkringsperiodens slut. RBNS-förluster beräknas initialt med hjälp av en uppskattning av förlustens svårighetsgrad baserat på tillgänglig information från skaderegleringsprocessen. Incurred But Not Reported (IBNR) är en annan typ av reserv som används i försäkringsbranschen som avsättning för skador och/eller händelser som har inträffat men som ännu inte har rapporterats till ett försäkringsbolag. I IBNR-situationer kommer en aktuarie att uppskatta potentiella skador och försäkringsbolaget kan besluta att sätta upp reserver för att allokera medel för de förväntade förlusterna.

Förlustutvecklingsfaktor

Försäkringsfordringar i långsvansade linjer, såsom ansvarsförsäkring,. betalas ofta inte ut omedelbart. Skadereglerare sätter initiala fallreserver för fordringar; men det är ofta omöjligt att exakt förutsäga vad det slutliga beloppet för ett försäkringskrav kommer att bli av olika anledningar. Förlustutvecklingsfaktorer används av aktuarier, försäkringsgivare och andra försäkringspersonal för att "utveckla" skadebelopp till deras uppskattade slutvärde. Slutliga förlustbelopp är nödvändiga för att fastställa ett försäkringsbolags redovisade reserver. De är också användbara för att fastställa adekvata försäkringspremier, när förlusterfarenhet används som en ratingfaktor.

En förlustutvecklingsfaktor (LDF) används för att justera förluster för att ta hänsyn till skadeökningar. LDF är en siffra som är avsedd att justera anspråken till deras ultimata beräknade nivå. Till exempel betyder en LDF på 2,0 att för varje $1 i anspråk, blir den slutliga utbetalningen $2. Om en försäkringsgivare hade 100 000 USD i nuvarande fordringar, skulle den slutliga utbetalningen vara 200 000 USD med en LDF på 2,0.

Förlustbelopp är nyckeln för prissättning av försäkringspremier och fastställande av balanserade reserver.

Krav för förlustutveckling

Försäkringsgivare använder en förlustutvecklingstriangel när de utvärderar förlustutvecklingen. Triangeln jämför förlustutvecklingen för en specifik försäkringsperiod över en längre tidsperiod. Till exempel kan en försäkringsgivare titta på förlustutvecklingen för försäkringsperioden 2018 med tolv månaders intervall under loppet av fem år. Detta innebär att den kommer att undersöka 2018 års förlustutveckling 2018, 2019, 2020, 2021 och 2022.

Försäkringsgivare är skyldiga att rapportera sin ekonomiska ställning till statliga tillsynsmyndigheter som använder dessa rapporter för att avgöra om en försäkringsgivare har god ekonomisk hälsa eller om det finns risk för insolvens. Tillsynsmyndigheter kan använda en förlustutvecklingstriangel för att jämföra den procentuella förändringen över tidsperioder, och använda denna procentandel när de gör uppskattningar av förlustutvecklingen för en viss försäkringsgivare under kommande perioder. Om förändringstakten fluktuerar kraftigt över tiden kan tillsynsmyndigheten kontakta försäkringsgivaren för att ta reda på varför dess förlustuppskattningar är utanför märket.

Höjdpunkter

• En förlustutvecklingsfaktor gör det möjligt för försäkringsgivare att justera skadeståndskraven till deras beräknade slutliga nivåer.

• En av de viktigaste faktorerna för försäkringsgivare när de fastställer potentiella förluster är hur lång tid det kommer att ta att behandla en skadeanmälan.

– Skadeutvecklingen är skillnaden mellan vad en försäkringsgivare initialt bokför för skulder kontra den slutliga skadenivån.