المعاش المتغير
ما هو المعاش المتغير؟
القسط السنوي المتغير هو نوع من العقد السنوي ، يمكن أن تختلف قيمته بناءً على أداء محفظة أساسية من الحسابات الفرعية. الحسابات الفرعية والصناديق المشتركة متطابقة من الناحية المفاهيمية ، لكن الحسابات الفرعية لا تحتوي على رموز مؤشر يمكن للمستثمرين كتابتها بسهولة في أداة تعقب الأموال لأغراض البحث. من بين المعاشات ، تختلف المعاشات المتغيرة عن المعاشات الثابتة ، والتي توفر عائدًا محددًا ومضمونًا.
فهم المعاشات المتغيرة
هناك عنصران يساهمان في قيمة المعاش السنوي المتغير: المبلغ الأساسي ، وهو مبلغ المال الذي تدفعه في الأقساط السنوية ، والعائدات التي تحققها استثماراتك السنوية الأساسية على هذا المبلغ الأساسي على مدار الوقت .
النوع الأكثر شيوعًا من الأقساط المتغيرة هو الأقساط المؤجلة. غالبًا ما تستخدم لأغراض التخطيط للتقاعد ، فهي تهدف إلى توفير تدفق دخل منتظم (شهري ، ربع سنوي ، سنوي) ، بدءًا من مرحلة ما في المستقبل. هناك أيضًا مبالغ سنوية فورية ، والتي تبدأ في دفع الدخل على الفور.
يمكنك شراء راتب سنوي إما بمبلغ مقطوع أو سلسلة من المدفوعات ، وستنمو قيمة الحساب وفقًا لذلك. في حالة المعاشات المؤجلة ، غالبًا ما يشار إلى ذلك بمرحلة التراكم. يتم تشغيل المرحلة الثانية عندما يطلب صاحب الأقساط من شركة التأمين بدء تدفق الدخل ، وغالبًا ما يشار إليها بمرحلة الدفع. لن تسمح لك معظم الأقساط السنوية بسحب أموال إضافية من الحساب بمجرد بدء مرحلة الدفع .
يجب اعتبار المعاشات المتغيرة استثمارات طويلة الأجل ، بسبب القيود المفروضة على عمليات السحب. عادة ، يسمحون بسحب واحد كل عام خلال مرحلة التراكم. ومع ذلك ، إذا قمت بالسحب خلال فترة تسليم العقد ، والتي يمكن أن تصل إلى 15 عامًا ، فسيتعين عليك عمومًا دفع رسوم الاستسلام. كما هو الحال مع معظم خيارات حساب التقاعد ، ستؤدي عمليات السحب قبل سن 59½ إلى 10٪ غرامة ضريبية.
المعاشات المتغيرة مقابل المعاشات الثابتة
تم إدخال المعاشات المتغيرة في الخمسينيات من القرن الماضي كبديل للمعاشات الثابتة ، والتي تقدم مدفوعات مضمونة - ولكن منخفضة في كثير من الأحيان - خلال مرحلة الأقساط السنوية. (الاستثناء هو المعاش السنوي للدخل الثابت ، والذي يكون له عائد متوسط إلى مرتفع يرتفع مع تقدم السن السنوي).
أتاحت المعاشات المتغيرة للمشترين فرصة للاستفادة من الأسواق الصاعدة من خلال الاستثمار في قائمة الصناديق المشتركة التي تقدمها شركة التأمين. كان الاتجاه الصعودي هو إمكانية تحقيق عوائد أعلى خلال مرحلة التراكم ودخل أكبر خلال مرحلة الدفع. كان الجانب السلبي هو تعرض المشتري لمخاطر السوق ، والتي يمكن أن تؤدي إلى خسائر. مع وجود راتب سنوي ثابت ، على النقيض من ذلك ، تتحمل شركة التأمين مخاطر تقديم أي عائد قد وعدت به.
مزايا المعاش المتغير وعيوبه
عند اتخاذ قرار بشأن وضع الأموال في معاش سنوي متغير مقابل نوع آخر من الاستثمار ، يجدر التفكير في هذه الإيجابيات والسلبيات.
TTT
فيما يلي بعض التفاصيل لكل جانب.
مزايا
تزيد المعاشات المتغيرة من الضرائب المؤجلة ، لذلك لا يتعين عليك دفع ضرائب على أي مكاسب استثمارية حتى تبدأ في تلقي الدخل أو تقوم بسحب. وينطبق هذا أيضًا على حسابات التقاعد ، مثل حسابات التقاعد المستقلة التقليدية و 401 (ك) ق ، بالطبع.
يمكنك تكييف تدفق الدخل ليناسب احتياجاتك.
إذا توفيت قبل مرحلة الدفع ، فقد يحصل المستفيدون على مخصصات الوفاة المضمونة.
الأموال في الأقساط هي محظورة على الدائنين وغيرهم من محصلي الديون. هذا ينطبق بشكل عام على خطط التقاعد.
سلبيات
تعتبر المعاشات المتغيرة أكثر خطورة من المعاشات الثابتة لأن الاستثمارات الأساسية قد تفقد قيمتها.
إذا كنت بحاجة إلى سحب الأموال من الحساب بسبب حالة مالية طارئة ، فقد تواجه رسوم الاستسلام. قد تخضع أي عمليات سحب تجريها قبل سن 59½ لغرامة ضريبية بنسبة 10٪ .
يمكن أن تكون الرسوم على المعاشات المتغيرة باهظة للغاية.
الخط السفلي
قبل شراء راتب سنوي متغير ، يجب على المستثمرين قراءة نشرة الإصدار بعناية لمحاولة فهم النفقات والمخاطر والصيغ لحساب مكاسب أو خسائر الاستثمار. المعاشات هي منتجات معقدة ، لذلك قد يكون قول ذلك أسهل من فعله.
ضع في اعتبارك أنه بين الرسوم العديدة - مثل رسوم إدارة الاستثمار ، ورسوم الوفيات ، والرسوم الإدارية - ورسوم أي راكبين إضافيين ، يمكن أن تتراكم نفقات الأقساط السنوية المتغيرة بسرعة. يمكن أن يؤثر ذلك سلبًا على عوائدك على المدى الطويل ، مقارنةً بأنواع الاستثمارات الأخرى.
يسلط الضوء
تستند قيمة الأقساط المتغيرة إلى أداء محفظة أساسية من الحسابات الفرعية التي يختارها مالك الأقساط السنوية.
من ناحية أخرى ، توفر المعاشات الثابتة عائدًا مضمونًا.
توفر المعاشات المتغيرة إمكانية تحقيق عوائد أعلى ودخل أكبر من المعاشات الثابتة ، ولكن هناك أيضًا خطر انخفاض قيمة الحساب.
