احتياطي التقييم
ما هو احتياطي التقييم؟
احتياطيات التقييم هي الأصول التي تضعها شركات التأمين جانباً بموجب قانون الولاية للتخفيف من مخاطر الانخفاض في قيمة الاستثمارات التي تمتلكها. تعمل كتحوط لمحفظة استثمارية وتضمن أن تظل شركة التأمين قادرة على الوفاء بها.
نظرًا لأن سياسات مثل التأمين على الحياة والتأمين الصحي والمعاشات السنوية المختلفة قد تكون سارية المفعول لفترات طويلة من الوقت ، فإن احتياطيات التقييم تحمي شركة التأمين من الخسائر من الاستثمارات التي قد لا تعمل كما هو متوقع. يساعد ذلك في ضمان أن يتم الدفع لحملة الوثائق مقابل المطالبات وأن حاملي الأقساط يحصلون على دخل حتى لو فقدت أصول شركة التأمين قيمتها.
فهم احتياطي التقييم
تحصل شركات التأمين على أقساط مقابل الخدمات التي تقدمها. في المقابل ، عندما يقدم العميل مطالبة تأمين يجب سدادها ، يجب على شركة التأمين التأكد من أن لديها أموالاً في متناول اليد لتلبية هذا الطلب.
الأمر نفسه ينطبق على أي مبالغ سنوية تصدرها شركة التأمين. يجب أن تتأكد من قدرتها على الوفاء بالمدفوعات المنتظمة للمعاش السنوي. لهذه الأسباب ، من الأهمية بمكان أن تقوم شركة التأمين بمراقبة احتياطياتها واستثماراتها حتى تظل قادرة على الوفاء بالتزاماتها. تساعد احتياطيات التقييم شركات التأمين على القيام بذلك.
تتأكد احتياطيات التقييم من أن شركة التأمين تمتلك أصولًا كافية لتغطية أي مخاطر تنشأ عن العقود التي لم يتم كتابتها. يركز المنظمون على استخدام متطلبات رأس المال القائمة على المخاطر لقياس مستويات الملاءة المالية لشركات التأمين ، وهي وجهة نظر لأصول الشركة مقابل التزاماتها بشكل منفصل بدلاً من أصولها مقابل التزاماتها معًا.
تاريخ احتياطيات التقييم
تغيرت متطلبات احتياطي التقييم على مر السنين. قبل عام 1992 ، تطلبت الرابطة الوطنية لمفوضي التأمين وجود احتياطي إلزامي لتقييم الأوراق المالية للحماية من انخفاض قيمة الأوراق المالية التي تحتفظ بها شركة التأمين .
ومع ذلك ، بعد عام 1992 ، تم تغيير متطلبات احتياطي تقييم الأوراق المالية الإلزامي لتشمل احتياطي تقييم الأصول واحتياطي الحفاظ على الفائدة. وقد عكس ذلك طبيعة أعمال التأمين ، حيث تمتلك الشركات فئات مختلفة من الأصول ويشتري العملاء المزيد من المنتجات ذات الصلة بالأقساط السنوية .
تغيير متطلبات احتياطي التقييم
تلتزم شركات التأمين على الحياة بالدفع للمستفيدين الذين يشترون التأمين والمعاشات. تحتاج هذه الشركات إلى الاحتفاظ بمستوى مناسب من الأصول في الاحتياطي للتأكد من قدرتها على الوفاء بهذه الالتزامات على مدى السنوات العديدة التي قد تكون فيها السياسات سارية المفعول.
تتطلب قوانين ومعايير الولاية المختلفة أن يتم حساب هذا المستوى على أساس اكتواري. يراعي هذا النهج التوقعات المتعلقة بأقساط التأمين المستقبلية بين حاملي وثائق التأمين ، بالإضافة إلى التوقعات بشأن الأقساط المستقبلية التي ستتلقاها الشركة ومقدار الفائدة التي يمكن أن تتوقعها الشركة.
ومع ذلك ، فإن سوق منتجات التأمين والمعاشات كانت تتغير في الثمانينيات. أفاد المجلس الأمريكي لشركات التأمين على الحياة أنه في عام 1980 ، مثل التأمين على الحياة 51٪ من الاحتياطيات التي تحتفظ بها الشركات في حين أن الاحتياطيات المحتفظ بها للمعاشات الفردية تمثل 8٪ فقط. وبعد ذلك ، وبحلول عام 1990 ، انخفضت احتياطيات التأمين على الحياة إلى 29٪ من جميع الاحتياطيات بينما ارتفعت النسبة المئوية المحتفظ بها للمعاشات الفردية إلى 23٪ ، مما يعكس نمو شعبية خطط التقاعد التي تديرها شركات التأمين.
يخلق مناخ الفائدة المتغير مخاطر تؤثر على الاحتياطيات اللازمة لمدفوعات الأقساط السنوية المستمرة أكثر من مزايا التأمين على الحياة التي تُدفع دفعة واحدة. من خلال التوصية بتغيير اللوائح لفصل احتياطيات تقييم الأصول عن احتياطيات صيانة الفائدة ، أدركت الرابطة الوطنية لمفوضي التأمين الحاجة إلى الحماية من التقلبات في قيمة حقوق الملكية والمكاسب والخسائر الرأسمالية المتعلقة بالائتمان بشكل مختلف عن المكاسب والخسائر المتعلقة بالفوائد.
يسلط الضوء
ينظر المنظمون بشكل متزايد إلى متطلبات رأس المال القائمة على المخاطر ، مثل احتياطيات التقييم ، كطريقة أكثر حكمة لضمان الملاءة المالية.
للتأكد من أن شركة التأمين تظل قادرة على سداد ديونها حتى تتمكن من دفع مطالبات التأمين والمعاشات السنوية ، يجب عليها الاحتفاظ بقدر معين من احتياطيات التقييم.
احتياطي التقييم هو الأموال التي تخصصها شركة التأمين للتحوط من انخفاض قيمة أصولها.
احتياطيات التقييم إلزامية بموجب قانون الولاية للحماية من التقلبات الطبيعية في قيمة الاستثمارات.
يتم احتساب احتياطيات التقييم باستخدام احتياطي تقييم الأصول واحتياطي الحفاظ على الفائدة إلى التقييمات المنفصلة في حقوق الملكية مقابل أرباح وخسائر الفوائد.
