Ableitungsoszillator
Was ist der abgeleitete Oszillator?
Der Derivat-Oszillator ist ein technischer Indikator, der ein Histogramm der gleitenden durchschnittlichen Konvergenz-Divergenz (MACD) auf einen doppelt geglätteten Relative-Stärke-Index (RSI) anwendet, um eine fortgeschrittenere Version des RSI-Indikators zu erstellen.
Den Derivativ-Oszillator verstehen
Der Derivate-Oszillator wurde von Constance Brown entwickelt und im Buch Technical Analysis for the Trading Professional veröffentlicht. Dieser technische Indikator ist eine fortgeschrittenere Version des Relative-Stärke-Index (RSI), der die Konvergenz-Divergenz-Prinzipien des gleitenden Durchschnitts (MACD) auf einen doppelt geglätteten RSI-Indikator (DS RSI) anwendet.
Der Indikator wird abgeleitet, indem die Differenz zwischen einem doppelt geglätteten RSI und einem einfachen gleitenden Durchschnitt (SMA) des DS RSI berechnet wird. Die Absicht des Indikators ist es, genauere Kauf- und Verkaufssignale zu liefern als die Standard-RSI-Berechnung. Der abgeleitete Oszillator kann in jedem Zeitrahmen verwendet werden.
Der MACD wird durch Subtrahieren des exponentiell gleitenden 12-Perioden-Durchschnitts (EMA) vom 26-Perioden-EMA abgeleitet. Auf diese Weise verwendet der Derivat-Oszillator MACD-Prinzipien, da der Derivat-Oszillator auch aus der Subtraktion des SMA vom doppelt geglätteten RSI abgeleitet wird.
Der Derivat-Oszillator wird auf die gleiche Weise wie das MACD- Histogramm verwendet. Positive Messwerte gelten als bullish, negative Messwerte als bearish, und Überkreuzungen über und unter dem Nullliniensignal weisen auf potenzielle Kauf- und Verkaufsmöglichkeiten hin. Händler können auch nach Divergenzen beim Kurs des Wertpapiers Ausschau halten, was ein Hinweis auf eine bevorstehende Umkehrung des vorherrschenden Trends sein könnte. Dies geschieht, wenn der Indikator fällt und der Preis steigt oder wenn der Preis fällt und der Indikator weiter steigt.
Händler sollten erwägen, den Derivat-Oszillator in Verbindung mit anderen Formen der technischen Analyse, wie Preisaktionsanalyse und Chartmuster, zu verwenden.
Beispiel für einen abgeleiteten Oszillator
Auf den folgenden Wochenchart von Apple Inc. (AAPL) wird ein Derivat-Oszillator angewendet. Nulllinienkreuzungen sind mit vertikalen Linien und Pfeilen markiert. Kauf- und Verkaufssignale würden am Ende des Tages, an dem das Signal auftritt, oder bei der folgenden Eröffnung auftreten.
Der Indikator produziert eine Reihe von Trades, von denen einige nur wenige Wochen dauern. Das Diagramm zeigt, dass diese Handelsstrategie sowohl profitable als auch verlustreiche Trades hervorbringen kann, also ist Risikomanagement auch hier der Schlüssel. Die Strategie ist am anfälligsten für eine große Anzahl von Verlusttrades, wenn sich der Kurs seitwärts bewegt und der Aktie (oder einem anderen Vermögenswert) die Richtung fehlt.
Eine Variation der Strategie besteht darin, zu kaufen, wenn der Indikator nach oben zeigt, und zu verkaufen, wenn der Indikator nach unten zeigt, anstatt auf einen Nulllinien-Crossover zu warten. In diesem Beispiel ist der Indikator grün gefärbt, wenn er sich nach oben bewegt, und rot, wenn er sich nach unten bewegt. Dies bietet frühere Einstiegspunkte in Rallyes und frühere Ausstiege bei Rückgängen. Während diese Methode gut funktioniert, wenn der Preis große Schwankungen macht und sich im Trend befindet, ist die Methode anfällig für viele falsche Signale und verliert Trades, wenn die Preisbewegung unruhig oder nicht im Trend ist.
Ableitungsoszillator vs. stochastischer Oszillator
Der stochastische Oszillator vergleicht den aktuellen Preis mit der Preisspanne über einen definierten Zeitraum. Dies zeigt an, ob die Aktie oder ein anderer Vermögenswert im Vergleich zu ihrer jüngsten Preisspanne stark oder schwach ist. Der Indikator ist zwischen null und 100 gebunden.
Trotz unterschiedlicher Berechnungen bewegen sich der stochastische Oszillator RSI und der abgeleitete Oszillator typischerweise in die gleiche Richtung, wenn auch nicht genau zur gleichen Zeit oder mit der gleichen Größenordnung.
Einschränkungen des Derivativ-Oszillators
Der Derivat-Oszillator kann eine große Anzahl von Handelssignalen erzeugen, insbesondere unter unruhigen Handelsbedingungen, wenn der Indikator am anfälligsten dafür ist, falsche oder verlorene Signale zu geben. Signale können auch auftreten, wenn der Preis bereits eine wesentliche Bewegung in eine bestimmte Richtung gemacht hat. Dies könnte schlecht getimte Ein- oder Ausstiege bedeuten. Es ist wichtig zu beachten, dass dieser Indikator auf vergangenen Preisinformationen basiert. Der Indikator ist in seiner Berechnung nicht von Natur aus prädiktiv.
Höhepunkte
Der Derivat-Oszillator ist die Differenz zwischen einem doppelt geglätteten RSI und einem SMA des doppelt geglätteten RSI.
Der Derivat-Oszillator wird häufig als Histogramm dargestellt.
Nulllinienkreuzungen sind eine Möglichkeit, Handelssignale mit dem Indikator zu generieren. Divergenz kann ebenfalls verwendet werden.
