SEC-Formular N-6

Was ist das SEC-Formular N-6?

Das SEC-Formular N-6 ist ein Formular, das bestimmte Treuhandkonten bei der Securities and Exchange Commission (SEC) einreichen müssen. Die SEC ist eine Regulierungsbehörde, die dazu beiträgt, Betrug und andere Formen der Täuschung an den Finanzmärkten zu verhindern. Die SEC überwacht die Aktivitäten und Aufzeichnungen von börsennotierten Unternehmen in den Vereinigten Staaten. Das SEC-Formular N-6 hilft Anlegern, Zugang zu relevanten Informationen über die Investition in einen variablen Lebensversicherungsvertrag zu erhalten, der eine Anlagekomponente enthält und im Wert schwanken kann.

SEC-Formular N-6 verstehen

Das SEC-Formular N-6 ist ein Dokument, das von separaten Konten eingereicht werden muss, bei denen es sich um Unit Investment Trusts (UITs) handelt, die variable Lebensversicherungsverträge anbieten. Ein Investmentfonds ist ein US-amerikanisches Finanzunternehmen, das eine Gruppe von Wertpapieren wie Aktien oder Versicherungsverträge kauft oder hält. Ein UIT ähnelt einem Investmentfonds, da er einen Anlagekorb darstellt, in dem Anleger ihre Mittel bündeln. Ein UIT stellt diese Anlagen Anlegern als rückzahlbare Einheiten zur Verfügung.

Variable Lebensversicherungsverträge

Die variable Lebensversicherung ist eine dauerhafte Lebensversicherung,. die ein Unterkonto enthält, das eine zusätzliche Anlagekomponente bietet. Der Barwert der Police wird ähnlich wie bei einem Investmentfonds am Markt angelegt. Folglich basieren die Auszahlungsbeträge der Police auf der Wertentwicklung der zugrunde liegenden Anlagen innerhalb der Police. Mit anderen Worten, variable Versicherungspolicen zahlen mehr Geld aus, wenn sich die Anlagen gut entwickeln, und zahlen weniger Geld aus, wenn sich die Anlagen schlecht entwickeln.

Variable Lebensversicherungspolicen haben eine höhere Volatilität oder Wertschwankungen und damit ein höheres Risiko. Aus diesen Gründen verlangt die SEC das Formular N-6, um Investoren dabei zu helfen, die mit diesen Richtlinien verbundenen Bedingungen und Risiken zu verstehen.

SEC-Einreichungen

Das SEC-Formular N-6 ist nur ein Beispiel für eine sogenannte SEC-Einreichung. Diese Einreichungen sind offizielle Erklärungen oder Dokumente, die Dinge wie regelmäßige Berichte, Registrierungserklärungen und Dokumente mit Risikooffenlegungen umfassen können. In den Vereinigten Staaten verlangt die Bundesregierung, dass diese Dokumente im Interesse einer vollständigen Offenlegung eingereicht und potenziellen Investoren zugänglich gemacht werden. Investoren überprüfen all diese Dokumente, um die Erfolgsbilanz des Unternehmens zu bewerten, seine aktuelle finanzielle Gesundheit zu beurteilen und auch zu versuchen, die Aktienentwicklung des Unternehmens in naher Zukunft zu prognostizieren.

Teile des SEC-Formulars N-6

Das SEC-Formular N-6 besteht aus drei Hauptteilen.

Teil A

Teil A dieser Einreichung, der Prospekt, muss klar geschriebene Informationen über die Anlage enthalten, die der durchschnittliche Anleger, der möglicherweise keinen spezialisierten Hintergrund in Finanzen oder Recht hat, verstehen kann. Es sollte eine ausgewogene Offenlegung der positiven und negativen Aspekte von variablen Lebensversicherungsverträgen bieten.

Andere in Teil A enthaltene Elemente sind wie folgt :

• Übersicht des Vertrags, der Investition und der Kosten.

• Gebührentabelle einschließlich laufender Gebühren, Jahresgebühren und Transaktionsgebühren.

• Allgemeine Beschreibung des Anmelders oder der Versicherungsgesellschaft.

• Prämien, das sind die vom Anleger geforderten monatlichen Zahlungen, die an die Versicherungsgesellschaft gezahlt werden müssten. Dazu gehören die Fälligkeitstermine und Beträge.

• Die standardmäßige Todesfallleistung gemäß dem Vertrag muss beschrieben werden, einschließlich der Art und Weise, wie die Leistung berechnet wird und wann die Versicherung in Kraft ist.

• Rückgabe- oder Auszahlungsrichtlinien, wie z. B. die Bedingungen und Gebühren für vorzeitige Auszahlungen

• Darlehen, die im Rahmen der Police aufgenommen werden können, müssen offengelegt werden, ob ein Darlehen verfügbar ist, etwaige Einschränkungen und der berechnete Zinssatz.

• Investitionsrisiken im Zusammenhang mit dem Vertrag und allen anderen Investitionen.

• Risiken der Versicherungsgesellschaft für den Anleger, einschließlich einer Offenlegung, dass Auszahlungen für die Police gefährdet sind, wenn das Unternehmen finanziell leidet.

• Jahresabschluss der Versicherungsgesellschaft.

• Interessenkonflikte, wozu auch die Offenlegung gehören kann, dass Anlageexperten möglicherweise eine Entschädigung für den Verkauf dieser Policen an Anleger erhalten.

• Steuern und Gerichtsverfahren.

Wie andere Einreichungen sollte dieses Dokument den Richtlinien in Securities Act Rule 421(d), bekannt als Plain English Rule, entsprechen, die vorschreibt, dass der Wortlaut klar, prägnant und leicht verständlich sein muss.

Teil B

Teil B enthält die Erklärung zusätzlicher Informationen (SAI), die für einige Anleger von Interesse sein können. Einige der in Teil B enthaltenen Elemente umfassen:

• Jahresabschluss, falls nicht bereits aufgeführt

• Nicht-Hauptrisiken umfassen alle Risiken, die nicht im Prospekt enthalten sind.

• Dienstleistungen, die der Registrant erworben hat, und Ausgaben, die für diese Dienstleistungen an Dritte gezahlt wurden. Auch alle Dienstleistungsvereinbarungen, die das Versicherungsunternehmen mit anderen Unternehmen hat, müssen aufgeführt werden.

• Prämieninformationen, die nicht im Verkaufsprospekt offengelegt werden, würden hier aufgeführt werden, wie z. B. etwaige Beschränkungen für Vorauszahlungen

• Underwriter, die Wertpapierfirmen sind, müssen mit ihrer Adresse und etwaigen Zugehörigkeiten zur Versicherungsgesellschaft aufgeführt werden .

Teil C

Teil C enthält schließlich Informationen über das Unternehmen und die am Versicherungsangebot Beteiligten. Einige der Informationen in Teil C umfassen Folgendes:

• Anlagen, die alle Verträge beinhalten können, die die Versicherungsgesellschaft abgeschlossen hat, und die Gründungsurkunde der Gesellschaft. Auch der Vorstandsbeschluss, der das Unternehmen gründet, würde ausgestellt.

• Auflistung der Direktoren und leitenden Angestellten mit ihren Namen, Geschäftsadressen und ihrer Position im Unternehmen.

• Haftungsfreistellung, in der alle Haftpflichtversicherungen für das Unternehmen und seine verbundenen Unternehmen aufgeführt sind.

• Unterschriften für die SEC-Einreichung .

Unternehmen, die die spezifischen Kriterien erfüllen, müssen das SEC-Formular N-6 ausfüllen und einreichen, ein Dokument, das vom Investment Company Act von 1940 und dem Securities Act von 1933 vorgeschrieben ist. Um die SEC-Einreichpflichten zu erfüllen, muss das SEC-Formular N-6 vorliegen ausgefüllt und in elektronischem Format auf der SEC-Website eingereicht werden. Die SEC stellt die in diesen Unterlagen enthaltenen Informationen der Öffentlichkeit zur Verfügung.

Höhepunkte

• Da variable Lebensversicherungspolicen eine höhere Volatilität und damit ein höheres Risiko aufweisen, schreibt die SEC das Formular N-6 vor.

• Das SEC-Formular N-6 ist ein Dokument, das von separaten Konten eingereicht werden muss, bei denen es sich um Unit Investment Trusts (UITs) handelt, die variable Lebensversicherungsverträge anbieten.

• Das SEC-Formular N-6 hilft Anlegern, die mit diesen Policen verbundenen Bedingungen und Risiken zu verstehen.