microfinanzas
¿Qué son las microfinanzas?
Las microfinanzas, también llamadas microcréditos,. son un tipo de servicio bancario que se brinda a personas o grupos desempleados o de bajos ingresos que, de otro modo, no tendrían otro acceso a los servicios financieros.
Si bien las instituciones que participan en el área de las microfinanzas suelen otorgar préstamos (los micropréstamos pueden variar desde $100 hasta $25,000), muchos bancos ofrecen servicios adicionales, como cuentas corrientes y de ahorro, así como productos de microseguros,. y algunos incluso brindan educación financiera y empresarial. El objetivo de las microfinanzas es, en última instancia, dar a las personas empobrecidas la oportunidad de volverse autosuficientes.
Comprender las microfinanzas
Los servicios de microfinanzas se brindan a personas desempleadas o de bajos ingresos porque la mayoría de las personas atrapadas en la pobreza o que tienen recursos financieros limitados no tienen ingresos suficientes para hacer negocios con las instituciones financieras tradicionales.
Sin embargo, a pesar de estar excluidos de los servicios bancarios, aquellos que viven con tan solo $2 al día sí intentan ahorrar, pedir prestado, adquirir créditos o seguros, y sí pagan sus deudas. Por lo tanto, muchas personas pobres generalmente buscan ayuda en familiares, amigos e incluso usureros (que a menudo cobran tasas de interés exorbitantes ).
Las microfinanzas permiten a las personas obtener préstamos razonables para pequeñas empresas de manera segura y de manera consistente con las prácticas éticas de préstamo. Aunque existen en todo el mundo, la mayoría de las operaciones de microfinanciamiento ocurren en países en desarrollo, como Uganda, Indonesia, Serbia y Honduras. Muchas instituciones de microfinanzas se enfocan en ayudar a las mujeres en particular.
Las organizaciones de microfinanciamiento respaldan una gran cantidad de actividades que van desde brindar lo básico, como cuentas corrientes y de ahorro bancarias, hasta capital inicial para pequeños empresarios y programas educativos que enseñan los principios de la inversión. Estos programas pueden centrarse en habilidades como la contabilidad, la gestión del flujo de efectivo y habilidades técnicas o profesionales, como la contabilidad.
A diferencia de las situaciones financieras típicas, en las que el prestamista se preocupa principalmente de que el prestatario tenga suficiente garantía para cubrir el préstamo, muchas organizaciones de microfinanzas se enfocan en ayudar a los empresarios a tener éxito.
En muchos casos, las personas que buscan ayuda de las organizaciones de microfinanzas primero deben tomar una clase básica de administración del dinero. Las lecciones cubren la comprensión de las tasas de interés, el concepto de flujo de efectivo, cómo funcionan los acuerdos de financiación y las cuentas de ahorro, cómo presupuestar y cómo administrar la deuda.
Una vez educados, los clientes pueden solicitar préstamos. Tal como lo encontraría en un banco tradicional, un oficial de préstamos ayuda a los prestatarios con las solicitudes, supervisa el proceso de préstamo y aprueba los préstamos. El préstamo típico, a veces tan pequeño como $ 100, puede no parecer mucho para algunas personas en el mundo desarrollado, pero para muchas personas empobrecidas, esta cifra a menudo es suficiente para iniciar un negocio o participar en otras actividades rentables.
Términos de préstamos de microfinanzas
Al igual que los prestamistas convencionales, las microfinancieras deben cobrar intereses sobre los préstamos e instituyen planes de pago específicos con pagos adeudados a intervalos regulares. Algunos prestamistas exigen que los beneficiarios de los préstamos reserven una parte de sus ingresos en una cuenta de ahorros, que puede utilizarse como seguro en caso de incumplimiento del cliente. Si el prestatario paga el préstamo con éxito, acaba de acumular ahorros adicionales.
Empoderar a las mujeres en particular, como lo hacen muchas organizaciones de microfinanzas, puede conducir a una mayor estabilidad y prosperidad para las familias.
Debido a que muchos solicitantes no pueden ofrecer garantías, los microprestamistas a menudo agrupan a los prestatarios como un amortiguador. Después de recibir préstamos, los beneficiarios pagan sus deudas juntos. Debido a que el éxito del programa depende de las contribuciones de todos, esto crea una forma de presión de grupo que puede ayudar a garantizar el reembolso.
Por ejemplo, si una persona tiene problemas para usar su dinero para iniciar un negocio, esa persona puede buscar ayuda de otros miembros del grupo o del oficial de crédito. A través del reembolso, los beneficiarios de los préstamos comienzan a desarrollar un buen historial crediticio,. lo que les permite obtener préstamos más grandes en el futuro.
Curiosamente, aunque estos prestatarios a menudo califican como muy pobres, los montos de reembolso de los micropréstamos suelen ser más altos que la tasa de reembolso promedio de las formas de financiación más convencionales. Por ejemplo, la institución de microfinanciamiento Opportunity International informó tasas de reembolso de aproximadamente el 98 por ciento.
Historia de las Microfinanzas
Las microfinanzas no son un concepto nuevo. Las pequeñas operaciones han existido desde el siglo XVIII. La primera aparición de microcréditos se atribuye al sistema Irish Loan Fund, introducido por Jonathan Swift, que buscaba mejorar las condiciones de los ciudadanos irlandeses empobrecidos. En su forma moderna, el microfinanciamiento se hizo popular a gran escala en la década de 1970.
La primera organización en recibir atención fue el Grameen Bank, fundado en 1983 por Muhammad Yunus en Bangladesh. Además de otorgar préstamos a sus clientes, el Grameen Bank también sugiere que sus clientes se suscriban a sus "16 Decisiones", una lista básica de formas en que los pobres pueden mejorar sus vidas.
Las "16 Decisiones" abordan una amplia variedad de temas que van desde una solicitud para detener la práctica de otorgar dotes en el matrimonio de una pareja hasta mantener el agua potable sanitaria. En 2006, el Premio Nobel de la Paz fue otorgado tanto a Yunus como al Grameen Bank por sus esfuerzos en el desarrollo del sistema de microfinanzas.
SKS Microfinance de India también atiende a un gran número de clientes pobres. Formada en 1998, ha crecido hasta convertirse en una de las operaciones de microfinanzas más grandes del mundo. SKS funciona de manera similar al Grameen Bank, agrupando a todos los prestatarios en grupos de cinco miembros que trabajan juntos para garantizar que se reembolsen sus préstamos.
Hay otras operaciones de microfinanzas en todo el mundo. Algunas organizaciones más grandes trabajan en estrecha colaboración con el Banco Mundial,. mientras que otros grupos más pequeños operan en diferentes países. Algunas organizaciones permiten a los prestamistas elegir exactamente a quién quieren apoyar, categorizando a los prestatarios con criterios como el nivel de pobreza, la región geográfica y el tipo de pequeña empresa.
Otros están dirigidos muy específicamente. Hay organizaciones en Uganda, por ejemplo, que se enfocan en proporcionar a las mujeres el capital para emprender proyectos como cultivar berenjenas y abrir pequeños cafés.
Algunos grupos enfocan sus esfuerzos solo en empresas cuyo objetivo es mejorar la comunidad en general a través de iniciativas como ofrecer educación, capacitación laboral y trabajar por un mejor medio ambiente.
Beneficios de las Microfinanzas
El Banco Mundial estima que más de 500 millones de personas se han beneficiado directa o indirectamente de las operaciones relacionadas con las microfinanzas. El Grupo Consultivo para Ayudar a los Pobres, una organización mundial sin fines de lucro con sede en Washington, estima que, a partir de 2021, más de 120 millones de personas se han beneficiado directamente de las operaciones relacionadas con las microfinanzas. Sin embargo, estas operaciones solo están disponibles para algunos de los pobres del mundo, mientras que aproximadamente 1.700 millones de personas carecen de acceso para establecer cuentas financieras básicas.
Además de brindar opciones de microfinanciamiento, la IFC ha ayudado a establecer o mejorar las oficinas de información crediticia en países en desarrollo. También ha abogado por agregar leyes relevantes en los países en desarrollo que rigen las actividades financieras.
Los beneficios de las microfinanzas se extienden más allá de los efectos directos de brindar a las personas una fuente de capital. Los empresarios que crean negocios exitosos, a su vez, crean empleos, comercio y una mejora económica general dentro de una comunidad.
La controversia con fines de lucro
Aunque hay innumerables historias de éxito conmovedoras que van desde microempresarios que iniciaron su propio negocio de suministro de agua en Tanzania, hasta un préstamo de $ 1,500 que permitió a una familia abrir un restaurante de barbacoa en China, hasta inmigrantes en los EE. UU. que pudieron construir sus propios negocios, las microfinanzas a veces han sido objeto de críticas.
Si bien las tasas de interés de las microfinanzas son generalmente más bajas que las de los bancos convencionales, los críticos han denunciado que estas operaciones generan dinero a costa de los pobres. Especialmente desde la tendencia de las instituciones de microfinanzas con fines de lucro, como BancoSol en Bolivia y la SKS antes mencionada (que en realidad comenzó como una organización sin fines de lucro (ONL) pero se convirtió en una organización con fines de lucro en 2003).
Uno de los más grandes y controvertidos es Compartamos Banco de México. El banco se inició en 1990 como una organización sin fines de lucro. Sin embargo, 10 años más tarde, la gerencia decidió transformar la empresa en una empresa tradicional con fines de lucro. En 2007, se hizo pública en la Bolsa Mexicana de Valores y su oferta pública inicial (OPI) recaudó más de $400 millones.
Como la mayoría de las otras empresas de microfinanzas, Compartamos Banco otorga préstamos relativamente pequeños, atiende a una clientela mayoritariamente femenina y agrupa a los prestatarios en grupos. La principal diferencia radica en cómo utiliza los fondos que obtiene en intereses y reembolsos. Como cualquier empresa pública, los distribuye a los accionistas. En contraste, las instituciones sin fines de lucro adoptan una postura más filantrópica con respecto a las ganancias, usándolas para expandir el número de personas a las que ayudan o para crear más programas.
Inquietudes sobre el microfinanciamiento con fines de lucro
Además de Compartamos Banco, muchas instituciones financieras importantes y otras grandes corporaciones han lanzado departamentos de microfinanzas con fines de lucro, incluidos Citigroup, Barclays y General Electric, por ejemplo. Otras empresas han creado fondos mutuos que invierten principalmente en firmas de microfinanzas.
Compartamos Banco y sus pares con fines de lucro han sido criticados por muchos, incluido el mismísimo abuelo de las microfinanzas modernas, Muhammad Yunus. El temor inmediato y pragmático es que, por el deseo de ganar dinero, los grandes banqueros de microfinanzas cobrarán tasas de interés más altas que pueden crear una trampa de deuda para los prestatarios de bajos ingresos.
Pero Yunus y otros también tienen una preocupación más fundamental: que el incentivo para el microcrédito sea el alivio de la pobreza, no las ganancias. Por su propia naturaleza, y su obligación con los accionistas, estas empresas que cotizan en bolsa van en contra de la misión original de las microfinanzas, ayudando a los pobres por encima de todo.
En respuesta, Compartamos y otras microfinancieras con fines de lucro responden que la comercialización les permite operar de manera más eficiente y atraer más capital al atraer a inversionistas que buscan ganancias . Según su argumento, al convertirse en un negocio rentable, un banco de microfinanzas puede ampliar su alcance, proporcionando más dinero y más préstamos a los solicitantes de bajos ingresos. Por ahora, sin embargo, las microfinanzas caritativas y comercializadas coexisten.
Microfinanzas sin fines de lucro versus con fines de lucro
Además de la división entre las empresas de microfinanzas sin fines de lucro y con fines de lucro, existen otras críticas. Algunos dicen que los micropréstamos individuales de $100 no son dinero suficiente para brindar independencia; más bien, mantienen a los beneficiarios trabajando en oficios de nivel de subsistencia, o simplemente cubren necesidades básicas, como alimentos y vivienda.
Un mejor enfoque, sostienen estos críticos, es crear puestos de trabajo mediante la construcción de nuevas fábricas y la producción de nuevos bienes. Citan los ejemplos de China e India, donde el desarrollo de grandes industrias ha llevado a un empleo estable y salarios más altos, lo que a su vez ha ayudado a millones a salir de los niveles más bajos de pobreza.
Otros críticos han dicho que la presencia de pagos de intereses, por bajos que sean, sigue siendo una carga. A pesar de las buenas tasas de reembolso, todavía hay prestatarios que no pueden o no pagan los préstamos debido al fracaso de sus empresas, catástrofes personales u otras razones. Por lo tanto, esta deuda adicional puede hacer que los beneficiarios de los microcréditos sean aún más pobres que cuando comenzaron.
Reflejos
El Banco Mundial estima que más de 500 millones de personas se han beneficiado de operaciones relacionadas con las microfinanzas.
Las microfinanzas permiten que las personas obtengan préstamos razonables para pequeñas empresas de manera segura y de manera consistente con las prácticas éticas de préstamo.
Al igual que los prestamistas convencionales, las microfinancieras cobran intereses sobre los préstamos e instituyen planes de pago específicos.
La mayoría de las operaciones de microfinanciamiento ocurren en países en desarrollo, como Uganda, Indonesia, Serbia y Honduras.
Las microfinanzas son un servicio bancario proporcionado a personas o grupos desempleados o de bajos ingresos que de otro modo no tendrían acceso a otros servicios financieros.
PREGUNTAS MÁS FRECUENTES
¿Cuáles son los beneficios de las microfinanzas?
El Banco Mundial estima que más de 500 millones de personas se han beneficiado directa o indirectamente de las operaciones relacionadas con las microfinanzas. El Grupo Consultivo para Ayudar a los Pobres (CGAP) estima que, al 2021, más de 120 millones de personas se han beneficiado directamente de las operaciones relacionadas con las microfinanzas. Además, la IFC ha ayudado a establecer o mejorar las oficinas de información crediticia en 30 países en desarrollo. También ha abogado por agregar leyes relevantes en los países en desarrollo que rigen las actividades financieras. Los beneficios de las microfinanzas se extienden más allá de los efectos directos de brindar a las personas una fuente de capital. Los empresarios que crean negocios exitosos, a su vez, crean empleos, comercio y una mejora económica general dentro de una comunidad.
¿Cuáles son los términos generales de un préstamo de microfinanzas?
Al igual que los prestamistas convencionales, las microfinancieras deben cobrar intereses sobre los préstamos e instituyen planes de pago específicos con pagos adeudados a intervalos regulares. Algunos prestamistas exigen que los beneficiarios de los préstamos reserven una parte de sus ingresos en una cuenta de ahorros, que puede utilizarse como seguro en caso de incumplimiento del cliente. Si el prestatario paga el préstamo con éxito, acaba de acumular ahorros adicionales. Debido a que muchos solicitantes no pueden ofrecer garantías, los microprestamistas a menudo agrupan a los prestatarios como un amortiguador. Después de recibir préstamos, los beneficiarios pagan sus deudas juntos.
¿Cuáles son algunas de las críticas a las microfinanzas?
Si bien las tasas de interés de las microfinanzas son generalmente más bajas que las de los bancos convencionales, los críticos han denunciado que estas operaciones generan dinero a costa de los pobres. Además, muchas de las principales instituciones financieras y otras grandes corporaciones han lanzado departamentos de microfinanzas con fines de lucro que plantean preocupaciones de que, por el deseo de ganar dinero, estos banqueros más grandes cobrarán tasas de interés más altas que pueden crear una trampa de deuda para los prestatarios de bajos ingresos. Además, algunos han argumentado que los microcréditos individuales no son suficiente dinero para proporcionar un camino realista hacia la independencia. Finalmente, los críticos han dicho que la presencia de pagos de intereses, por bajos que sean, sigue siendo una carga.
