Microfinance

Qu'est-ce que la microfinance ?

La microfinance, également appelée microcrédit,. est un type de service bancaire fourni aux personnes ou groupes sans emploi ou à faible revenu qui, autrement, n'auraient pas d'autre accès aux services financiers.

Alors que les institutions participant au domaine de la microfinance fournissent le plus souvent des prêts (les microcrédits peuvent aller d'aussi peu que 100 USD à 25 000 USD), de nombreuses banques offrent des services supplémentaires tels que des comptes chèques et d'épargne ainsi que des produits de micro-assurance,. et certaines fournissent même formation financière et commerciale. L'objectif de la microfinance est de donner en fin de compte aux personnes démunies la possibilité de devenir autonomes.

Comprendre la microfinance

Les services de microfinance sont fournis aux chômeurs ou aux personnes à faible revenu parce que la plupart de ceux qui sont pris au piège de la pauvreté ou qui ont des ressources financières limitées n'ont pas assez de revenus pour faire des affaires avec les institutions financières traditionnelles.

Cependant, même s'ils sont exclus des services bancaires, ceux qui vivent avec seulement 2 dollars par jour ** tentent ** d'épargner, d'emprunter, d'acquérir un crédit ou une assurance, et ils remboursent leur dette. Ainsi, de nombreuses personnes pauvres se tournent généralement vers la famille, les amis et même les usuriers (qui facturent souvent des taux d'intérêt exorbitants ) pour obtenir de l'aide.

La microfinance permet aux gens de contracter des prêts raisonnables pour les petites entreprises en toute sécurité et d'une manière conforme aux pratiques de prêt éthiques. Bien qu'elles existent partout dans le monde, la majorité des opérations de microfinancement ont lieu dans les pays en développement, comme l'Ouganda, l'Indonésie, la Serbie et le Honduras. De nombreuses institutions de microfinance se concentrent sur l'aide aux femmes en particulier.

Les organisations de microfinancement soutiennent un grand nombre d'activités qui vont de la fourniture des éléments de base - comme les comptes bancaires et les comptes d'épargne - au capital de démarrage pour les entrepreneurs de petites entreprises et aux programmes éducatifs qui enseignent les principes de l'investissement. Ces programmes peuvent se concentrer sur des compétences telles que la tenue de livres, la gestion des flux de trésorerie et des compétences techniques ou professionnelles, comme la comptabilité.

Contrairement aux situations de financement typiques, dans lesquelles le prêteur se préoccupe principalement du fait que l'emprunteur ait suffisamment de garanties pour couvrir le prêt, de nombreuses organisations de microfinance se concentrent sur l'aide aux entrepreneurs pour réussir.

Dans de nombreux cas, les personnes cherchant de l'aide auprès d'organisations de microfinance doivent d'abord suivre un cours de base sur la gestion de l'argent. Les leçons portent sur la compréhension des taux d'intérêt, le concept de flux de trésorerie, le fonctionnement des accords de financement et des comptes d'épargne, la budgétisation et la gestion de la dette.

Une fois éduqués, les clients peuvent demander des prêts. Tout comme on le trouverait dans une banque traditionnelle, un agent de crédit aide les emprunteurs avec les demandes, supervise le processus de prêt et approuve les prêts. Le prêt typique, parfois aussi peu que 100 $, peut sembler peu pour certaines personnes dans le monde développé, mais pour de nombreuses personnes pauvres, ce chiffre est souvent suffisant pour démarrer une entreprise ou s'engager dans d'autres activités rentables.

Conditions des prêts de microfinance

L'autonomisation des femmes en particulier, comme le font de nombreuses organisations de microfinance, peut conduire à plus de stabilité et de prospérité pour les familles.

Étant donné que de nombreux demandeurs ne peuvent pas offrir de garantie, les microprêteurs regroupent souvent les emprunteurs en guise de tampon. Après avoir reçu des prêts, les bénéficiaires remboursent leurs dettes ensemble. Parce que le succès du programme dépend des contributions de chacun, cela crée une forme de pression des pairs qui peut aider à assurer le remboursement.

Par exemple, si une personne a du mal à utiliser son argent pour démarrer une entreprise, cette personne peut demander de l'aide à d'autres membres du groupe ou à l'agent de crédit. Grâce au remboursement, les bénéficiaires de prêts commencent à développer un bon historique de crédit,. ce qui leur permet d'obtenir des prêts plus importants à l'avenir.

Fait intéressant, bien que ces emprunteurs soient souvent qualifiés de très pauvres, les montants de remboursement des microcrédits sont souvent en fait plus élevés que le taux de remboursement moyen des formes de financement plus conventionnelles. Par exemple, l'institution de microfinance Opportunity International a signalé des taux de remboursement d'environ 98 %.

Histoire de la microfinance

La microfinance n'est pas un nouveau concept. De petites exploitations existent depuis le 18ème siècle. La première occurrence de microcrédit est attribuée au système Irish Loan Fund, introduit par Jonathan Swift, qui cherchait à améliorer les conditions des citoyens irlandais pauvres. Dans sa forme moderne, la microfinance est devenue populaire à grande échelle dans les années 1970.

La première organisation à retenir l'attention a été la Grameen Bank, qui a été créée en 1983 par Muhammad Yunus au Bangladesh. En plus d'accorder des prêts à ses clients, la Grameen Bank suggère également à ses clients de souscrire à ses "16 décisions", une liste de base des moyens par lesquels les pauvres peuvent améliorer leur vie.

Les « 16 décisions » abordent une grande variété de sujets allant d'une demande visant à mettre fin à la pratique consistant à accorder des dots lors du mariage d'un couple, à la préservation de l'eau potable. En 2006, le prix Nobel de la paix a été décerné à Yunus et à la Grameen Bank pour leurs efforts dans le développement du système de microfinance.

SKS Microfinance en Inde sert également un grand nombre de clients pauvres. Créée en 1998, elle s'est développée pour devenir l'une des plus grandes opérations de microfinance au monde. SKS fonctionne de la même manière que la Grameen Bank, regroupant tous les emprunteurs en groupes de cinq membres qui travaillent ensemble pour s'assurer que leurs prêts sont remboursés.

Il existe d'autres opérations de microfinance dans le monde. Certaines grandes organisations travaillent en étroite collaboration avec la Banque mondiale,. tandis que d'autres groupes plus petits opèrent dans différents pays. Certaines organisations permettent aux prêteurs de choisir exactement qui ils veulent soutenir, en classant les emprunteurs selon des critères tels que le niveau de pauvreté, la région géographique et le type de petite entreprise.

D'autres sont très spécifiquement ciblés. Il existe des organisations en Ouganda, par exemple, qui s'attachent à fournir aux femmes le capital nécessaire pour entreprendre des projets tels que la culture d'aubergines et l'ouverture de petits cafés.

Certains groupes concentrent leurs efforts uniquement sur les entreprises dont le but est d'améliorer l'ensemble de la communauté grâce à des initiatives telles que l'éducation, la formation professionnelle et la création d'un meilleur environnement.

Avantages de la microfinance

La Banque mondiale estime que plus de 500 millions de personnes ont directement ou indirectement bénéficié d'opérations liées à la microfinance. Le Consultative Group to Assist the Poor, une organisation mondiale à but non lucratif basée à Washington, estime qu'en 2021, plus de 120 millions de personnes ont directement bénéficié des opérations liées à la microfinance. Cependant, ces opérations ne sont accessibles qu'à certains des pauvres du monde, tandis qu'environ 1,7 milliard de personnes n'ont pas accès à l'établissement de comptes financiers de base.

En plus d'offrir des options de microfinancement, l'IFC a aidé à établir ou à améliorer les bureaux d'évaluation du crédit dans les pays en développement. Il a également plaidé pour l'ajout de lois pertinentes dans les pays en développement qui régissent les activités financières.

Les avantages de la microfinance vont au-delà des effets directs de donner aux gens une source de capital. Les entrepreneurs qui créent des entreprises prospères créent à leur tour des emplois, du commerce et une amélioration économique globale au sein d'une communauté.

La controverse à but lucratif

Bien qu'il existe d'innombrables histoires de réussite réconfortantes allant de micro-entrepreneurs démarrant leur propre entreprise d'approvisionnement en eau en Tanzanie, à un prêt de 1 500 $ qui a permis à une famille d'ouvrir un restaurant de barbecue en Chine, à des immigrants aux États-Unis pouvant créer leur propre entreprise, la microfinance a parfois fait l'objet de critiques.

Alors que les taux d'intérêt de la microfinance sont généralement inférieurs à ceux des banques conventionnelles, les critiques ont accusé ces opérations de faire de l'argent aux pauvres. Surtout depuis la tendance des institutions de microfinance à but lucratif, telles que BancoSol en Bolivie et le SKS susmentionné (qui a en fait commencé comme une organisation à but non lucratif (OBNL) mais est devenu à but lucratif en 2003.)

L'une des plus importantes et des plus controversées est la Compartamos Banco du Mexique. La banque a été créée en 1990 en tant qu'association à but non lucratif. Cependant, 10 ans plus tard, la direction a décidé de transformer l'entreprise en une entreprise traditionnelle à but lucratif. En 2007, elle est devenue publique à la Bourse mexicaine et son introduction en bourse (IPO) a levé plus de 400 millions de dollars.

Comme la plupart des autres sociétés de microfinance, Compartamos Banco accorde des prêts relativement modestes, sert une clientèle majoritairement féminine et regroupe les emprunteurs en groupes. La principale différence réside dans la manière dont il utilise les fonds qu'il génère en intérêts et en remboursements. Comme toute entreprise publique, elle les distribue aux actionnaires. En revanche, les institutions à but non lucratif adoptent une position plus philanthropique en ce qui concerne les bénéfices, les utilisant pour augmenter le nombre de personnes qu'elles aident ou pour créer plus de programmes.

Préoccupations concernant le microfinancement à but lucratif

En plus de Compartamos Banco, de nombreuses grandes institutions financières et autres grandes entreprises ont lancé des départements de microfinance à but lucratif, notamment Citigroup, Barclays et General Electric, par exemple. D'autres sociétés ont créé des fonds communs de placement qui investissent principalement dans des entreprises de microfinance.

Compartamos Banco et ses pairs à but lucratif ont été critiqués par de nombreuses personnes, y compris le grand-père de la microfinance moderne lui-même, Muhammad Yunus. La crainte immédiate et pragmatique est que, par désir de gagner de l'argent, les grands banquiers de la microfinance facturent des taux d'intérêt plus élevés, ce qui pourrait créer un piège de la dette pour les emprunteurs à faible revenu.

Mais Yunus et d'autres ont également une préoccupation plus fondamentale : l'incitation au microcrédit doit être la réduction de la pauvreté, et non le profit. De par leur nature même et leur obligation envers les actionnaires, ces sociétés cotées en bourse vont à l'encontre de la mission initiale de la microfinance, qui aide les pauvres avant tout.

En réponse, Compartamos et d'autres microfinanciers à but lucratif rétorquent que la commercialisation leur permet de fonctionner plus efficacement et d'attirer plus de capitaux en attirant des investisseurs à la recherche de profit. Selon leur argument, en devenant une entreprise rentable, une banque de microfinance est en mesure d'étendre sa portée, en fournissant plus d'argent et plus de prêts aux candidats à faible revenu. Pour l'instant, cependant, les microfinanciers caritatifs et commerciaux coexistent.

Microfinance à but non lucratif vs à but lucratif

Outre le clivage entre les entreprises de microfinance à but non lucratif et à but lucratif, d'autres critiques existent. Certains disent que les microcrédits individuels de 100 $ ne sont pas assez d'argent pour assurer l'indépendance - ils maintiennent plutôt les bénéficiaires dans des métiers de subsistance ou couvrent simplement les besoins de base, comme la nourriture et le logement.

Une meilleure approche, soutiennent ces critiques, consiste à créer des emplois en construisant de nouvelles usines et en produisant de nouveaux biens. Ils citent les exemples de la Chine et de l'Inde, où le développement de grandes industries a conduit à des emplois stables et à des salaires plus élevés, qui à leur tour ont aidé des millions de personnes à sortir des niveaux de pauvreté les plus bas.

D'autres critiques ont déclaré que la présence de paiements d'intérêts, aussi faibles soient-ils, reste un fardeau. Malgré des taux de remboursement sains, il y a encore des emprunteurs qui ne peuvent pas ou ne peuvent pas rembourser leurs prêts en raison de l'échec de leur entreprise, d'une catastrophe personnelle ou d'autres raisons. Ainsi, cette dette supplémentaire peut rendre les bénéficiaires du microcrédit encore plus pauvres que lorsqu'ils ont commencé.

Points forts

La Banque mondiale estime que plus de 500 millions de personnes ont bénéficié d'opérations liées à la microfinance.
La microfinance permet aux gens de contracter des prêts raisonnables pour les petites entreprises en toute sécurité et d'une manière conforme aux pratiques de prêt éthiques.
Comme les prêteurs conventionnels, les microfinanciers facturent des intérêts sur les prêts et instituent des plans de remboursement spécifiques.
La majorité des opérations de microfinancement ont lieu dans les pays en développement, comme l'Ouganda, l'Indonésie, la Serbie et le Honduras.
La microfinance est un service bancaire fourni aux personnes ou groupes sans emploi ou à faible revenu qui, autrement, n'auraient pas d'autre accès aux services financiers.

FAQ

Quels sont les avantages de la microfinance ?

La Banque mondiale estime que plus de 500 millions de personnes ont directement ou indirectement bénéficié d'opérations liées à la microfinance. Le Groupe consultatif d'assistance aux pauvres (CGAP) estime qu'en 2021, plus de 120 millions de personnes ont directement bénéficié d'opérations liées à la microfinance. En outre, la SFI a aidé à établir ou à améliorer des bureaux d'évaluation du crédit dans 30 pays en développement. Il a également plaidé pour l'ajout de lois pertinentes dans les pays en développement qui régissent les activités financières. Les avantages de la microfinance vont au-delà des effets directs de donner aux gens une source de capital. Les entrepreneurs qui créent des entreprises prospères créent à leur tour des emplois, du commerce et une amélioration économique globale au sein d'une communauté.

Quelles sont les conditions générales d'un prêt en microfinance ?

Comme les prêteurs conventionnels, les microfinanciers doivent facturer des intérêts sur les prêts et instituent des plans de remboursement spécifiques avec des paiements dus à intervalles réguliers. Certains prêteurs exigent des bénéficiaires de prêts qu'ils mettent de côté une partie de leurs revenus sur un compte d'épargne, qui peut être utilisé comme assurance en cas de défaillance du client. Si l'emprunteur rembourse le prêt avec succès, il vient d'accumuler des économies supplémentaires. Étant donné que de nombreux demandeurs ne peuvent pas offrir de garantie, les microprêteurs regroupent souvent les emprunteurs en guise de tampon. Après avoir reçu des prêts, les bénéficiaires remboursent leurs dettes ensemble.

Quelles sont certaines critiques de la microfinance ?

Alors que les taux d'intérêt de la microfinance sont généralement inférieurs à ceux des banques conventionnelles, les critiques ont accusé ces opérations de faire de l'argent aux pauvres. En outre, de nombreuses grandes institutions financières et autres grandes entreprises ont lancé des départements de microfinance à but lucratif, craignant que, par désir de gagner de l'argent, ces grands banquiers facturent des taux d'intérêt plus élevés, ce qui pourrait créer un piège de la dette pour les emprunteurs à faible revenu. De plus, certains ont fait valoir que les microcrédits individuels ne suffisent pas pour ouvrir une voie réaliste vers l'indépendance. Enfin, les critiques ont déclaré que la présence de paiements d'intérêts, aussi faibles soient-ils, reste un fardeau.