Assurance-vie appartenant à des étrangers (STOLI)

Qu'est-ce qu'une assurance-vie détenue par un étranger ?

L'assurance-vie détenue par un étranger (STOLI) est un arrangement dans lequel un investisseur détient une police d'assurance-vie sans intérêt assurable sur l'assuré. Sans intérêt assurable, il serait normalement interdit à l'investisseur d'acheter la police originale. Pour cette raison, les polices STOLI sont généralement illégales et difficiles à obtenir.

Comprendre l'assurance-vie détenue par un étranger (STOLI)

L'assurance-vie est un produit financier qui verse un capital décès en cas de décès de l'assuré. Afin de souscrire une assurance sur quelqu'un d'autre, vous devez prouver qu'il existe un intérêt assurable sur cette personne. En d'autres termes, l'assuré et le propriétaire peuvent être des personnes différentes, mais seulement si le décès de l'assuré causera une perte financière ou d'autres difficultés au propriétaire.

Certaines définitions de l'intérêt assurable exigent que l'acheteur et l'assuré entretiennent une relation amoureuse, comme celle qui existe entre les conjoints ou les parents et les enfants.

L'assurance-vie détenue par un étranger (STOLI), également connue sous le nom d'assurance-vie détenue par un investisseur (IOLI) ou d'assurance-vie émanant d'un étranger, est un moyen d'essayer de contourner l'exigence d'intérêt assurable de l'achat d'une assurance-vie. En d'autres termes, souscrire une assurance sur une personne dont le décès ne constituerait pas une perte valable en vertu d'un intérêt assurable.

Les arrangements STOLI sont globalement illégaux et de nombreux stratagèmes incluent des rapports financiers frauduleux. Par exemple, une personne âgée utilise des chiffres financiers faussement exagérés pour souscrire une police d'assurance-vie démesurément importante. En échange, un tiers s'engage à financer les primes.

Finalement, l'acheteur initial place la police dans une fiducie avant de la vendre au prêteur tiers contre un paiement en espèces. L'assuré reçoit de l'argent « gratuit ». Le prêteur tiers obtient une importante police d'assurance-vie qui verse une prestation non imposable au décès de l'assuré.

Les politiques STOLI sont également considérées comme contraires à l'éthique en ce sens qu'elles permettraient essentiellement de jouer sur la vie des autres.

Qu'est-ce qui constitue un arrangement d'assurance-vie d'origine étrangère ?

La principale caractéristique d'un accord STOLI est que la police d'assurance est achetée entièrement comme un investissement ou un instrument spéculatif par un ou plusieurs étrangers, et non pour apporter un soutien financier aux bénéficiaires ou aux proches de l'assuré.

Les arrangements STOLI sont illégaux aujourd'hui, de nombreux États promulguant des lois interdisant spécifiquement cette pratique. Auparavant, cependant, ils étaient parfois commercialisés auprès des personnes âgées sous le couvert d'"assurance-vie à prime zéro", de "plans de maximisation de la succession" ou de "sans frais pour les régimes assurés".

Viatiques

Notez que les STOLI diffèrent des règlements de vie ( viaticals ). En vertu d'un viatique, une personne qui est à la fois propriétaire et assuré d'une police d'assurance-vie s'engage à vendre sa police à un tiers, souvent un groupe d'investisseurs. Les investisseurs dans un règlement viatique paient toutes les primes futures laissées sur la police d'assurance-vie et deviennent le seul bénéficiaire de la police lorsque l'assuré décède. Ces arrangements sont légaux dans la plupart des États américains (mais sont illégaux au Canada) et sont souvent commercialisés auprès des titulaires de polices sans aucun bénéficiaire ou qui ont une maladie en phase terminale et pourraient utiliser l'argent immédiatement.

Critique de l'assurance-vie détenue par des étrangers

Le manque d'intérêt assurable rend STOLI hautement contraire à l'éthique. Si le preneur d'assurance a un intérêt assurable, il est raisonnable de supposer qu'il espère une longue vie pour l'assuré plutôt qu'un décès accéléré juste pour percevoir la prestation de décès. Sans l'intérêt assurable, le preneur d'assurance a plus d'intérêt au décès de l'assuré, événement qui complète la convention et profite au tiers.

Avoir un intérêt assurable maintient l'assurance-vie détenue par l'entreprise (COLI) légale et, pour certains, éthique. Alors qu'une police COLI perçoit des primes auprès de l'employeur\bénéficiaire, la valeur financière de l'employé\assuré pour l'entreprise donne à l'employeur un intérêt dans la santé et le bien-être continus de l'assuré.

Même une politique appartenant à l'entreprise, largement légale et largement utilisée, peut mettre les employés mal à l'aise. HH Holmes, un homme d'affaires du XIXe siècle et le premier tueur en série américain connu, a souscrit des polices d'assurance-vie à ses employés avant de les assassiner. C'est pourquoi l'émission d'une assurance-vie est soumise à plusieurs exigences, dont le consentement de l'assuré.

Règlement sur les arrangements d'assurance-vie d'origine étrangère

Les arrangements STOLI ne sont pas légaux. L' Association nationale des commissaires aux assurances (NAIC) a proposé en 2007 un exemple de législation que les États pourraient envisager d'adopter (puisque l'assurance est réglementée État par État aux États-Unis). À ce jour, la plupart des États ont adopté des lois liées à STOLI, la plupart des États adoptant une formulation qui suit de près les recommandations de la NAIC.

Plusieurs États ont également des dispositions qui peuvent invalider rétroactivement les polices d'assurance-vie existantes s'il s'avère qu'elles sont des STOLI après coup en raison d'un manque d'intérêt assurable.

Considérations particulières

Une solution de contournement courante de l'exigence d'intérêt assurable consiste à la fabriquer, comme dans la situation hypothétique ci-dessus. Un investisseur cherchant à souscrire une police d'assurance-vie à un étranger peut générer instantanément des intérêts assurables en accordant un prêt à cet étranger. La mort de l'étranger laisserait le prêt non remboursé, répondant à la définition la plus squelettique de l'intérêt assurable.

Bien que l' Internal Revenue Service et les gouvernements des États aient un dégoût pour STOLI, ainsi que la vigilance croissante des compagnies d'assurance, la pratique persiste.

L'essentiel

Il est seulement légal et éthique de souscrire une police d'assurance-vie sur une personne ayant un intérêt assurable valable. Les polices STOLI sont illégales car elles n'ont pas d'intérêt assurable et parient essentiellement sur la vie de quelqu'un d'autre.

Points forts

• Il pourrait également être utilisé pour spéculer financièrement sur la vie des autres.

• Les polices SOLI sont souvent proposées en échange de prêts que l'assuré peut utiliser de son vivant.

• SOLI est illégal car il donne au preneur d'assurance, qui n'a aucun intérêt assurable ou relation avec l'assuré, un avantage en cas de décès de l'assuré.

• Pour obtenir une assurance sur quelqu'un d'autre, vous devez avoir un intérêt assurable sur cette personne.

• Les polices d'assurance-vie appartenant à des étrangers (STOLI) sont dues par des tiers, généralement des investisseurs, sans intérêt assurable.

FAQ

L'assurance-vie d'origine étrangère est-elle légale ?

Non, les arrangements STOLI sont en grande partie illégaux car ils ne comportent pas d'intérêt assurable entre le ou les titulaires de la police et l'assuré.

Quelqu'un peut-il souscrire une police d'assurance-vie à votre insu ?

Parfois, mais seulement s'il y a un intérêt assurable. Souvent, l'assuré devra signer la proposition de police et se soumettre à un examen médical et une autorisation de demande de dossier. Cependant, si un parent souscrit une assurance-vie au nom d'un enfant mineur, l'enfant n'a pas besoin de connaître la police, même après avoir atteint l'âge de 18 ans.

Pour quelles raisons l'assurance-vie ne paiera-t-elle pas ?

S'il s'avère qu'une police d'assurance est frauduleuse ou que la proposition a été remplie avec des erreurs ou des omissions intentionnelles, un assureur peut refuser de payer la réclamation. pas payer la créance à leur décès. Une réclamation peut également être invalidée s'il s'avère qu'il n'y a pas d'intérêt assurable entre l'assuré et le propriétaire de la police. Enfin, un assureur peut enquêter pour savoir si l'assuré est effectivement décédé s'il n'y a pas suffisamment de preuves valables telles qu'un décès officiel. certificat fourni.