Robo-rådgiver skatte-tab høst

Hvad er Robo-Advisor Tax-Loss Harvesting?

Robo-advisor tax-tab harvesting er det automatiserede salg af værdipapirer i en portefølje for bevidst at pådrage sig tab for at udligne eventuelle kapitalgevinster eller skattepligtig indkomst inden for mange robo-advisor-platforme. En robo-rådgiver er en automatiseret investeringsplatform, der har meget lave omkostninger og lave minimumskrav på grund af brugen af algoritmer, så der er minimal menneskelig involvering. Skattetabsindsamling er et program, der søger at hjælpe investorer med at betale den lavest mulige skat på ikke-skattesikrede konti efter IRS-retningslinjer.

Onsdag den 26. januar 2022 meddelte Wealthfront, at det er gået med til at blive opkøbt af et af de førende brands inden for formueforvaltning, UBS, i en transaktion til en værdi af 1,4 milliarder dollar. I et blogindlæg på virksomhedens hjemmeside lindrede David Fortunato, Wealthfronts administrerende direktør, bekymringer fra nuværende og potentielle kunders side ved at sige: "Du vil ikke se nogen ændring i din oplevelse og kan se frem til at drage fordel af UBS' bredde af produkter, tjenester og intellektuel kapital. Vær sikker på, at intet vil ændre sig med din konto eller omkostningerne ved vores service. Vi vil fortsætte med at levere fantastiske produkter og funktioner til dig, nu i et meget hurtigere tempo. Og du får adgang til endda mere forskning og indsigt, der kan styrke dig som investor."

Forstå Robo-Advisor Tax-Loss Harvesting

Emergent teknologi i finansbranchen, populært kaldet fintech,. har gjort det muligt for finansielle tjenester og produkter nemt at blive vurderet til lave omkostninger gennem investeringsplatforme, der anvender smart teknologi. Disse platforme, kendt som robo-rådgivere, bygger tilpassede porteføljer til brugere og overvåger og rebalancerer derefter porteføljerne med jævne mellemrum for lave og overkommelige administrationsgebyrer. En af de mange tjenester, som nogle robo-rådgivere tilbyder gennem deres systemer, er skattetabsindsamling.

Skattetabsindsamling er en bevidst strategi, hvor ethvert tab ved salg af et værdipapir på en skattepligtig konto bruges til at modregne en kapitalgevinst eller skattepligtig indkomst og derved reducere den betalte skat. For eksempel vil en investor, der har en kapitalgevinst på $15.000 og falder i den højeste skatteklasse, skulle betale 20% eller $3.000 til regeringen. Men hvis de sælger XYZ-sikkerhed for et tab på $7.000, vil deres nettokapitalgevinst til skattemæssige formål vil være $15.000 – $7.000 = $8.000, hvilket betyder, at de kun skal betale $1.600 i kapitalgevinstskat. (IRS -reglen om vaskesalg forhindrer investoren i at genkøbe XYZ eller et værdipapir, der i det væsentlige er identisk med XYZ inden for 30 dage fra salgsdatoen, selvom definitionen af "i det væsentlige identisk" synes at være vag. ) ønsker at opretholde eksponeringen til XYZ kan være bedre stillet at købe en investeringsforening eller ETF, der sporer den sektor, som XYZ opererer i.

Ikke alle investorer vil drage fordel af skatte-tab høst. Sørg for at undersøge din indkomst- og skattesituation, før du vælger den på din robo-rådgiver.

At udføre en skattetabshøst kan være kedeligt, kompliceret og dyrt for den gennemsnitlige investor, hvilket er grunden til, at et par robo-rådgivere har inkluderet denne værdiskabende strategi som en del af deres tjenester. Robo-rådgivere opretter og administrerer typisk personlige aktivporteføljer ved hjælp af ETF'er. Robo-investeringsplatforme har en algoritme på plads, der inkorporerer beregningsregler som 30-dages IRS-vaskesalgsreglen. Når der opnås en realiseret gevinst, vil systemet sælge en tabende investering for at modvirke gevinsten, men vil ikke være i stand til at tilbagekøbe samme sikkerhed på grund af algoritmen.

Eksempel på rebalancering

Robo-investeringsplatforme har automatiserede målinger på plads for at sikre, at en investors portefølje altid forbliver afbalanceret. Efter et salg er foretaget, for at holde porteføljen afbalanceret eller bevare eksponeringen til den samme branche, vil systemet købe en anden ETF til at erstatte den solgte. For eksempel ville Wealthfront, en robo-rådgiver, der tilbyder skatte-tab høsttjenester, sælge Vanguard Total Stock Market ETF for at høste et tab og derefter købe Dow Jones Broad US Market ETF. Da begge er positivt korrelerede og giver den samme eksponering, er Wealthfront i stand til at opretholde den optimale risiko-afkast-allokering af porteføljen uden at overtræde IRS-reglerne for væsentligt lignende investeringer. Efter 30-dages vaskeudsalgsperiode kan den originale ETF tilbagekøbes.

I vores XYZ-sikkerhedseksempel ovenfor, lad os overveje et scenario, hvor gevinst- og tabsværdierne skiftes. Hvis investoren har en kursgevinst på $7.000 og et kurstab på $15.000, kan $7.000 fra kurstabet bruges til fuldstændig at udligne kursgevinsten til $0. De resterende $8.000 af kurstabsværdien kan bruges til at reducere investorens almindelige indkomst i skattemæssig henseende. IRS bestemmer, at kun et maksimalt kapitaltab på $3.000 kan kræves mod almindelig indkomst i et givet år. Så $68.000 – $3.000 = $65.000 er den værdi, som investoren vil blive beskattet som almindelig indkomst. De resterende $5.000 kan rulles frem og anvendes mod en persons almindelige indkomst i de efterfølgende år.

Skat-tab høst og kursgevinster

Der er to forskellige kapitalgevinstskattesatser, som en investor kan blive udsat for afhængigt af, hvor længe de beholder investeringen. En langsigtet investering (dvs. en investering, der holdes i mere end 365 dage), vil have en maksimal sats på 20 % anvendt på enhver kapitalgevinst, hvis investoren falder i den højeste skatteklasse . kapitalgevinstskat på en kortsigtet investering, der blev solgt på mindre end 365 dage, vil være det samme som investorens indkomstskattesats på 37%. Med robo-rådgiverplatforme som Betterment bliver investorer aldrig eksponeret for kortsigtede kapitalgevinster da alle kursgevinster presses ind i en lavere skattesats. Det er også muligt for en robo-investor permanent at undgå skat på deres gevinster; for eksempel giver Betterment robo-platformen vejledning i at bruge disse gevinster som en velgørende donation eller som en gave til en pårørende.

Robo-rådgiver skattetab høst vs. Finansiel rådgiver Skatte-tab høst

Mens mange traditionelle finansielle rådgivere kun kører en skattetab høst én gang om året på grund af den tidskrævende og arbejdskrævende proces, kan robo-rådgivere køre disse processer dagligt uden menneskelig indgriben. En finansiel rådgiver kan ikke identificere de talrige skatte-tab høstmuligheder, der er tilgængelige i flere porteføljer. En robo-rådgiver på den anden side er normalt på vagt under en markedsnedgang for at udnytte og eksekvere på muligheder for skattetab, der dukker op. Wealthfront har udtalt, at deres automatiserede robo-platforme kan skabe et ekstra årligt afkast på 1,11% til 1,98%, afhængigt af investorens skattebyrde. Betterment har udtalt, at 0,77% er, hvad en typisk investor kan forvente for et ekstra årligt afkast.

##Højdepunkter

• Mange robo-rådgivere tilbyder i dag skatte-tab høst som en standardservice.

• Fordi robo-rådgivere er billige automatiserede systemer, kan de udføre denne proces langt mere effektivt og fejlfrit sammenlignet med et menneske, der forsøger at høste skattetab.

• Skattetabsindsamling er salg af værdipapirer med tab for at udligne en kapitalgevinstskat.