SEC-formular 424B3

Hvad er SEC Form 424B3?

SEC Form 424B3 er en ændringsformular, som Securities and Exchange Commission (SEC) kræver, at virksomheder indsender, hvis de ønsker at ændre, ændre eller tilføje oplysninger til deres registreringsprospekt uden at ændre prospektet i original form .

Der er otte forskellige typer prospektændringsformularer i henhold til Rule 424 i Regulation C i Securities Act of 1933,. afsnit 17, del 230. Virksomheder er forpligtet til at indsende prospektformular 424B3 i overensstemmelse med Rule 424(b)(3).

Forstå SEC Form 424B3

Securities Act af 1933 blev oprettet for at give en regulatorisk ramme for oprettelse, registrering og udstedelse af investeringsværdipapirer til investorer. Denne ramme giver regulatoriske protokoller for udstedere og skaber også gennemsigtighed for investorer.

Virksomheder, der søger at lancere et børsnoteret udbud (IPO), skal registrere sig hos SEC som anvist i afsnit 17, del 230, reglerne 400 til 498 i Securities Act af 1933. Reglerne 400 til 498, også kendt som Regulation C, gælder for IPO-proces for de fleste nye udstedere, selvom der også er nogle alternative indleveringsprotokoller.

Regulering C i Securities Act af 1933 giver mandat til indlevering af formular S-1 registreringserklæringen,. som inkluderer en udsteders prospekt. Regel C og formular S-1 giver også klare detaljer om andre oplysninger, som en registrerende virksomhed skal indeholde, såsom økonomiske rapporter og væsentlige oplysninger.

Enhver person, der forsætligt overtræder korrekte arkivalier og afsløringsprotokoller, kan blive underlagt fem års fængsel, en bøde på $10.000 eller begge dele. Dette omfatter virksomhedsdirektører, advokater, revisorer, hele garantisyndikatet og alle personer, der har underskrevet formularen S-1.

Efter at formularen S-1 er indsendt, gennemgås den af SEC, som enten accepterer eller afviser registreringsanmodningen. I nogle tilfælde ønsker virksomheder måske ikke direkte at ændre deres oprindeligt godkendte Form S-1-prospekt, efter at det er blevet godkendt. Dette fører til regel 424 i regel C, som opstiller otte forskellige muligheder for at give yderligere information knyttet til Form S-1-prospektet.

SEC Form 424B3

SEC-formular 424B3 er en af de otte formularer, der er beskrevet i reglerne 424B(1-8). Dette særlige dokument skal udfyldes og indsendes til tilsynsmyndigheden, når kendsgerninger eller begivenheder kommer frem, som udgør en væsentlig ændring eller tilføjelse til oplysninger, der tidligere er givet i det seneste prospekt, der blev sendt til SEC.

Afsnit 17, del 230, regel 424(B)(3) i Securities Act of 1933 angiver følgende:

En form for prospekt, der afspejler andre kendsgerninger eller begivenheder end de, der er omfattet af afsnit (b) (1), (2) og (6) i dette afsnit, og som udgør en væsentlig ændring fra eller tilføjelse til oplysningerne i den sidste form af prospekt indgivet til Kommissionen i henhold til dette afsnit eller som led i en registreringserklæring i henhold til værdipapirloven skal indgives til Kommissionen senest den femte hverdag efter den dato, hvor det første gang anvendes efter ikrafttrædelse i forbindelse med et offentligt udbud eller salg. eller fremsendes på en måde, der med rimelighed er beregnet til at resultere i indgivelse til Kommissionen inden denne dato.

SEC Form 424B3 kan tilgås og udfyldes elektronisk gennem SEC's EDGAR-arkiveringssystem. Når denne særlige formular er påkrævet, kan det være nødvendigt også at afsløre relaterede yderligere oplysninger, fakta eller begivenheder via SEC Form 424B4 eller SEC Form 424B5.

Eksempler på SEC Form 424B3

De seneste indsendelser af SEC Form 424B3 er opført på SEC Form 424B3 websiden.

Den 31. marts 2020, GPAQ Acquisition Holdings, Inc. indgivet SEC Form 424B3 som et supplement til sin prospektdokumentation med det formål at give visse præciseringer og tilføjelser.

Et uddrag fra ansøgningen er inkluderet nedenfor:

Dette ændringsforslag nr. 2 (denne "ændrede fuldmagtserklæring") til den endelige fuldmagtserklæring ("fuldmagtserklæringen") fra Gordon Pointe Acquisition Corp. ("GPAQ") supplerer og ændrer og gentager tillæg i hele fuldmagtserklæringen, som blev indgivet til US Securities and Exchange Commission ("SEC") den 14. februar 2020 ("Original Proxy Statement"). Denne ændrede fuldmagtserklæring indgives primært for at give GPAQs aktionærer oplysninger vedrørende ændringsforslag nr. 2 til Fusionsaftalen indgået den 10. marts 2020 samt opdaterede økonomiske oplysninger vedrørende GPAQ og HOFV.

##Højdepunkter

• SEC-formular 424B3 skal udfyldes, når "væsentlige" kendsgerninger eller begivenheder dukker op, som ikke blev oplyst i det seneste prospekt, der blev sendt til SEC.

• Det er påkrævet, når en prospektændring er underlagt Rule 424(b)3 i afsnit 17, del 230 af Securities Act of 1933.

• Regel 424(b) omfatter otte forskellige scenarier for indgivelse af en prospektændring, hvor hvert scenarie kræver sin egen form.

• SEC Form 424B3 bruges til at rette eller ændre en virksomheds prospekt.