SEC-formulär 424B3

Vad är SEC Form 424B3?

SEC-formulär 424B3 är ett ändringsformulär som Securities and Exchange Commission (SEC) kräver att företag lämnar in om de vill ändra, ändra eller lägga till information till sitt registreringsprospekt utan att ändra prospektet i originalform.

Det finns åtta olika typer av prospektändringsformulär enligt Rule 424 i Regulation C i Securities Act of 1933,. avdelning 17, del 230. Företag måste lämna in prospektformulär 424B3 i enlighet med Regel 424(b)(3).

Förstå SEC Form 424B3

Securities Act från 1933 skapades för att tillhandahålla ett regelverk för skapandet, registreringen och emissionen av investeringsvärdepapper till investerare. Detta ramverk tillhandahåller regleringsprotokoll för emittenter och skapar även transparens för investerare.

Företag som vill lansera en börsintroduktion måste registrera sig hos SEC enligt anvisningarna i avdelning 17, del 230, reglerna 400 till 498 i Securities Act från 1933. Reglerna 400 till 498, även känd som Regulation C, gäller för IPO-process för de flesta nya emittenter, även om det också finns några alternativa arkiveringsprotokoll.

Regel C i Securities Act från 1933 föreskriver inlämnandet av registreringsutlåtandet om formulär S-1,. som inkluderar en emittents prospekt. Regel C och blankett S-1 ger också tydliga detaljer om annan information som ett registrerande företag måste inkludera, såsom finansiella rapporter och väsentlig information.

Varje person som uppsåtligen bryter mot korrekta registreringar och avslöjandeprotokoll kan bli föremål för fem års fängelse, böter på 10 000 USD eller båda. Detta inkluderar företagsledare, advokater, revisorer, hela försäkringssyndikatet och alla personer som undertecknat formuläret S-1.

Efter att formuläret S-1 har skickats granskas det av SEC, som antingen accepterar eller avvisar registreringsbegäran. I vissa fall kan det hända att företag inte direkt vill ändra sitt ursprungligen godkända S-1-prospekt efter att det har godkänts. Detta leder till regel 424 i regel C, som anger åtta olika alternativ för att tillhandahålla ytterligare information kopplat till Form S-1-prospektet.

SEC-formulär 424B3

SEC-formulär 424B3 är ett av de åtta formulär som beskrivs i reglerna 424B(1-8). Detta specifika dokument måste fyllas i och skickas till tillsynsmyndigheten när fakta eller händelser dyker upp som utgör en väsentlig ändring eller tillägg till information som tidigare lämnats i det senaste prospektet som skickades till SEC.

Avdelning 17, del 230, regel 424(B)(3) i Securities Act från 1933 anger följande:

En form av prospekt som återspeglar andra fakta eller händelser än de som omfattas av punkterna (b) (1), (2) och (6) i detta avsnitt som utgör en väsentlig ändring från eller tillägg till informationen som anges i den sista formen av Prospekt som lämnas in till kommissionen enligt denna paragraf eller som en del av ett registreringsutlåtande enligt värdepapperslagen ska lämnas in till kommissionen senast den femte arbetsdagen efter det datum då det först används efter ikraftträdandet i samband med ett offentligt erbjudande eller försäljning, eller sänds på ett sätt som rimligen beräknas resultera i inlämnande till kommissionen senast det datumet.

SEC Form 424B3 kan nås och fyllas i elektroniskt via SEC:s EDGAR-arkiveringssystem. När det här formuläret efterfrågas kan det vara nödvändigt att avslöja relaterad ytterligare information, fakta eller händelser även via SEC Form 424B4 eller SEC Form 424B5.

Exempel på SEC Form 424B3

De senaste ansökningarna av SEC Form 424B3 finns listade på SEC Form 424B3 webbsida.

Den 31 mars 2020, GPAQ Acquisition Holdings, Inc. lämnade in SEC-formulär 424B3 som ett komplement till sin prospektdokumentation i syfte att tillhandahålla vissa förtydliganden och tillägg.

Ett utdrag ur anmälan finns nedan:

Detta ändringsförslag nr. 2 (detta "Ändrade fullmaktsuttalande") till det definitiva fullmaktsutlåtandet ("fullmaktsförklaringen") från Gordon Pointe Acquisition Corp. ("GPAQ") kompletterar och ändrar och omarbetar kompletteringar av fullmaktsförklaringen, som lämnades in till US Securities and Exchange Commission ("SEC") den 14 februari 2020 ("Original Proxy Statement"). Detta ändrade fullmaktsmeddelande arkiveras främst för att ge GPAQs aktieägare information om ändringsförslag nr. 2 till fusionsavtalet som ingicks den 10 mars 2020 samt uppdaterad finansiell information avseende GPAQ och HOFV.

##Höjdpunkter

• SEC-formulär 424B3 måste fyllas i när "väsentliga" fakta eller händelser dyker upp som inte avslöjades i det senaste prospektet som skickades till SEC.

• Det krävs när en prospektändring är föremål för regel 424(b)3 i avdelning 17, del 230 i Securities Act från 1933.

• Regel 424(b) inkluderar åtta olika scenarier för att lämna in ett prospektändring där varje scenario kräver sin egen form.

• SEC Form 424B3 används för att korrigera eller ändra ett företags prospekt.