Kapitalbuffer

Hva er en kapitalbuffer?

En kapitalbuffer er obligatorisk kapital som finansinstitusjoner er pålagt å holde i tillegg til andre minimumskapitalkrav. Forskrifter som retter seg mot opprettelsen av tilstrekkelige kapitalbuffere er utformet for å redusere den prosykliske karakteren av utlån ved å fremme opprettelsen av motsykliske buffere som fastsatt i Basel III reguleringsreformene opprettet av Baselkomiteen for banktilsyn.

Merk at kapitalbuffere avviker fra, og kan overstige, reservekravene fastsatt av sentralbanken.

Hvordan en kapitalbuffer fungerer

I desember 2010 ga Baselkomiteen for banktilsyn ut offisielle regulatoriske standarder med det formål å skape et mer robust globalt banksystem, spesielt når det gjelder likviditetsspørsmål. Kapitalbuffere identifisert i Basel III-reformer inkluderer motsykliske kapitalbuffere, som bestemmes av Baselkomiteens medlemsjurisdiksjoner og varierer i henhold til en prosentandel av risikovektede eiendeler,. og kapitalbevaringsbuffere, som bygges opp utenfor perioder med økonomisk stress.

Bankene utvider sine utlånsaktiviteter i perioder med økonomisk vekst og kontrakter utlån når økonomien avtar. Når banker uten tilstrekkelig kapital får problemer, kan de enten skaffe mer kapital eller kutte ned på utlån. Hvis de kutter ned på utlån, kan bedrifter finne finansiering dyrere å skaffe eller ikke tilgjengelig.

Kapitalbuffernes historie

Finanskrisen 2007-2008 avslørte svakheter i balansene til mange finansinstitusjoner over hele verden. Bankens utlånspraksis var risikabel, for eksempel med utstedelse av subprime -boliglån,. mens bankkapital ikke alltid var nok til å dekke tap. Noen finansinstitusjoner ble kjent som for store til å mislykkes fordi de var systemisk viktige for den globale økonomien.

Rask fakta

For å gi bankene tid til å skape tilstrekkelige kapitalbuffere, kunngjør Baselkomiteens medlemsjurisdiksjoner planlagte økninger 12 måneder i forveien; hvis forholdene tillater at kapitalbufferen reduseres, skjer det med en gang.

Svikt i disse nøkkelinstitusjonene vil bli ansett som katastrofal. Dette ble demonstrert under konkursen til Lehman Brothers,. noe som resulterte i et fall på 350 poeng i Dow Jones industrielle gjennomsnitt (DJIA) mandagen etter kunngjøringen. For å redusere sannsynligheten for at banker havner i problemer under økonomiske nedgangstider, begynte regulatorer å kreve at bankene skulle bygge opp kapitalbuffere utenfor perioder med stress.

Spesielle hensyn

Rammeverket for motsyklisk kapitalbuffer (CCyB) sier at utenlandske institusjoner skal matche CCyB-renten til innenlandske institusjoner når utlån skjer på tvers av internasjonale grenser. Dette åpner for en prosess referert til som anerkjennelse eller gjensidighet med hensyn til utenlandske eksponeringer til innenlandske institusjoner.

Høydepunkter

• En kapitalbuffer er nødvendige reserver som holdes av finansinstitusjoner satt på plass av regulatorer.

– Kapitalbuffere bidrar til å sikre et mer robust globalt banksystem.

• Kapitalbuffere ble pålagt under Basel III regulatoriske reformer, som ble implementert etter finanskrisen 2007-2008.