Qualified Automatic Contribution Arrangement (QACA)

Hva er en kvalifisert automatisk bidragsordning (QACA)?

Kvalifiserte automatiske bidragsordninger (QACAs) refererer til en regel etablert under pensjonsbeskyttelsesloven av 2006 for å øke arbeidernes deltakelse i selvfinansierte pensjonsordninger. Slike planer inkluderer 401(k)s,. 403(b)s,. og utsatt kompensasjon 457s. Bedrifter som bruker QACAs, registrerer automatisk arbeidere i planene med en utsettelsesrate på eller over 3 %, med mindre ansatte iverksetter tiltak for å melde seg ut.

Hvordan kvalifiserte automatiske bidragsordninger (QACAs) fungerer

Å oppmuntre til pensjonssparing på jobben har vært et problem for økonomer og beslutningstakere. Mange arbeidsgivere tilbyr 401(k) eller 403(b) innskuddsplaner. Planregistrering og bidragsnivåer forblir imidlertid relativt lave i praksis. Tradisjonelle planer krever opt-in, og forskning av nobelprisvinnende økonom Richard Thaler indikerer at standardalternativer har en kraftig innflytelse på valg.

En løsning har vært å implementere en opt-out-plan,. der ansatte automatisk blir registrert og må velge å slutte å delta.

Ikke anta at alle penger som holdes tilbake fra lønnsslipp går til å betale skatt. Tilbakeholdte midler brukes noen ganger til QACAs og andre pensjonsordninger med automatisk registrering.

Fravalgsplaner har en tendens til å øke deltakelsesraten. Imidlertid starter de vanligvis på ansattes bidragsnivåer som er altfor lave til å tilfredsstille pensjonsbehov.

Dessverre har ansatte en tendens til ikke å gjøre noe på egen hånd og fortsetter å underinvestere på lang sikt. Uten utdanningsinnsats kan mange ikke spare nok til å dekke pensjonsutgifter. De må for eksempel bli minnet om at et bidrag på 3 % bare er et utgangspunkt.

Noen hevder at bortvalgsplaner har en tendens til å senke pensjonsbidragene fordi ansatte mener lave forhåndsinnstilte verdier er nok. For å motvirke denne muligheten øker noen arbeidsgivere arbeidstakeravgiftssatsen med 1 % hvert år. Imidlertid er det kanskje ikke nok for at arbeidstakere skal nå sine pensjonsmål.

Fra og med 2020 må en arbeidsgiver gjøre ett av følgende for QACAs:

1. Bidra med 100 % av en ansatts bidrag med opptil 1 % av hans eller hennes kompensasjon, sammen med et 50 % tilsvarende bidrag for den ansattes bidrag over 1 % (og opptil 6 %); eller

2. Lever et ikke-valgfritt bidrag på 3 % av kompensasjonen til alle deltakere.

Med en QACA kan arbeidsgiverbidrag være underlagt en toårig opptjeningsperiode. Bedrifter må gi sine ansatte tilstrekkelig varsling om QACA. De må også ha muligheten til å velge et annet bidragsnivå eller velge bort det helt.

QACAer har også "safe harbor"-bestemmelser som unntar 401(k)-planer fra ikke-diskrimineringstestingskrav for faktisk utsettelsesprosent (ADP). Hvis ytterligere krav er oppfylt, vil planen også være unntatt fra testing av faktisk bidragsprosent (ACP). En QACA kan heller ikke distribuere de nødvendige arbeidsgiveravgiftene på grunn av en ansatts økonomiske vanskeligheter.

QACAs vs EACAs

Pensjonsbeskyttelsesloven definerer to forskjellige valg for arbeidsgivere som ønsker å legge til en automatisk bidragsordning: QACAs og EACAs. I en kvalifisert automatisk bidragsordning ( EACA ) må planens standardprosent brukes enhetlig på alle ansatte etter å ha gitt dem det nødvendige varselet. Det kan tillate ansatte å ta ut automatiske innmeldingsbidrag med opptjening ved å foreta et uttaksvalg.

Dette valget må ikke være tidligere enn 30 dager eller senere enn 90 dager etter at arbeidstakerens første automatiske innmeldingsbidrag ble tilbakeholdt. I motsetning til en QACA, er ansatte 100 % opptjent i sine automatiske registreringsbidrag med en EACA.

QACAs gir arbeidsgivere trygge havn-bestemmelser som fritar dem fra ADP- og ACP - testingskrav under spesifikke omstendigheter. Andre planer må gjennomgå slik testing for å sikre at de ikke diskriminerer lavtlønnede ansatte.

Til gjengjeld må arbeidsgivere gi tilsvarende bidrag som kreves av IRS og må opptjene matchende og ikke-valgfrie bidrag innen to år. Standard utsatt bidrag for en QACA må også øke årlig fra minst 3 % det første året til minst 6 %, med maksimalt 15 % hvert år. Maksimumet var 10 % til det ble hevet til 15 % ved SECURE Act fra 2019.

Høydepunkter

• En QACA må spesifisere en tidsplan med ensartede minimumsprosentandeler som starter på 3 % som gradvis øker for hvert år en ansatt deltar.

• Kvalifiserte automatiske bidragsordninger (QACAs) er en form for pensjonsordning for automatisk innmelding som tilbys av arbeidsgivere.

• QACA'er har "safe harbor"-bestemmelser som unntar dem fra testkravene for faktisk utsettelsesprosent (ADP).

– Som en opt-out-plan vil ansatte automatisk bli registrert med et matchende bidrag med mindre de velger å forlate planen.