Rask likviditetsforhold

Hva er Quick Liquidity Ratio?

Rask likviditetsforhold er den totale mengden av et selskaps raske eiendeler delt på summen av netto forpliktelser, og inkluderer for forsikringsselskap gjenforsikringsforpliktelser. Med andre ord viser den hvor mye eiendeler som enkelt kan konverteres til penger, som kontanter, kortsiktige investeringer, aksjer og selskaps- og statsobligasjoner som nærmer seg forfall, et forsikringsselskap kan benytte seg av på kort varsel for å oppfylle sine økonomiske forpliktelser. .

Det raske likviditetsforholdet blir også ofte referert til som syretestforholdet eller hurtigforholdet.

Hvordan Quick Liquidity Ratio fungerer

likviditetsforhold til rådighet for å vurdere et selskaps evne til raskt og billig å konvertere alle eiendeler det eier til kontanter. Det raske likviditetsforholdet, som vanligvis bare står for ressurser som kan omdannes til kontanter uten å miste verdi innen 90 dager, er ansett for å være en av de strengeste måtene å bestemme en debitors evne til å betale ned gjeldende gjeldsforpliktelser uten å måtte ta opp ekstern kapital.

Raske likviditetsforhold er vanligvis uttrykt i prosent. Jo høyere prosentandelen er, desto mer likvid og i stand til å betale ned eventuelle penger selskapet er.

Et selskap med lav rask likviditetsgrad som opplever en plutselig økning i gjeld, kan måtte selge ut langsiktige eiendeler eller låne penger.

Eksempel på Quick Liquidity Ratio

Rask likviditetsgrad er et viktig mål på et forsikringsselskaps evne til å dekke sine forpliktelser med relativt likvide eiendeler.

Anta at et forsikringsselskap dekker mye eiendom i Florida, og at en orkan slår til i regionen. Det forsikringsselskapet er nå nødt til å finne mer penger enn det normalt forventer å betale erstatningskrav. Dersom et slikt forsikringsselskap har høy rask likviditetsgrad, vil det være bedre posisjonert til å foreta utbetalinger enn et forsikringsselskap med lavere forhold.

Rask likviditetsforhold vs. gjeldende forhold

I likhet med den raske likviditetsgraden, måler gjeldende forholdet også et selskaps kortsiktighet likviditet eller evne til å generere nok kontanter til å betale ned all gjeld dersom den forfaller med en gang. Det raske likviditetsforholdet anses å være mer konservativt enn det nåværende forholdet, fordi det tar færre eiendeler i betraktning.

Den raske likviditetsgraden forfiner omløpsforholdet ytterligere ved å måle nivået på de mest likvide omløpsmidlene som er tilgjengelige for å dekke kortsiktig gjeld. Det inkluderer ikke inventar og andre eiendeler som forskuddsbetalte utgifter som generelt oppfattes som vanskeligere og tregere å gjøre om til kontanter.

Det betyr til syvende og sist at raske likviditetsforhold og nåværende forhold kan variere betydelig. For eksempel kan et selskap som lager massevis av inventar ha et høyt strømforhold og lavt raskt likviditetsforhold. Investorer som er bekymret for dette selskapets kortsiktige forpliktelser, kan velge å avvise gjeldende forhold og fokusere mer på det raske likviditetsforholdet, med tanke på at varelageret, selv om det er verdifullt, kan være vanskelig å laste ned og gjøre om til kontanter raskt nok til å avgjøre en plutselig økning i forpliktelser.

Spesielle hensyn

Et selskap som tilbyr en blanding av ulike typer forsikringer er best sammenlignet med jevnaldrende som tilbyr en lignende blanding, i motsetning til å sammenligne det selskapet med forsikringsselskaper som kun tilbyr et spesifikt og mindre utvalg av produkter.

Når man vurderer en potensiell investering i et forsikringsselskap, bør en investor vurdere hvilke typer planer det tilbyr, samt hvordan selskapet har til hensikt å dekke sine forpliktelser i nødstilfeller. Utvalget av prosentandeler som anses som "gode" avhenger av typen forsikringer et forsikringsselskap tilbyr. Eiendomsforsikringsselskaper vil sannsynligvis ha raske likviditetsforhold større enn 30 prosent, mens ansvarsforsikringsselskaper kan ha forholdstall over 20 prosent.

I tillegg til å vurdere den raske likviditetsgraden, bør investorer se på et selskaps nåværende likviditetsforhold,. som viser hvor godt det kan dekke gjeld med investerte eiendeler, og samlet likviditetsforhold,. som viser hvordan et selskap kan dekke gjeld med totale eiendeler.

Investorer kan også gjennomgå operasjonelle kontantstrømmer (OCF) og netto kontantstrømmer for å bestemme hvordan selskapet kan møte sine kortsiktige likviditetsbehov fra kontanter.

Høydepunkter

• Rask likviditetsforhold er den totale mengden av et selskaps raske eiendeler delt på summen av netto forpliktelser og gjenforsikringsforpliktelser.

– Rask likviditetsgrad er et viktig mål på et forsikringsselskaps evne til å dekke sine forpliktelser med relativt likvide eiendeler.

– Denne beregningen er en av de mest strenge måtene å fastslå en debitors kapasitet til å betale ned gjeldende gjeldsforpliktelser uten å måtte skaffe ekstern kapital.

• Hvis et forsikringsselskap har en høy rask likviditetsgrad, er den bedre posisjonert til å foreta utbetalinger enn en forsikringsgiver med et lavere forhold.