Fremføring av skatteunderskudd
Hva er et fremførbart skatteunderskudd?
Et fremførbart underskudd (eller fremføring) er en avsetning som gjør det mulig for en skattebetaler å flytte et skattemessig underskudd til fremtidige år for å utligne et overskudd . Det fremførbare underskuddet kan kreves av en enkeltperson eller en bedrift for å redusere eventuelle fremtidige skattebetalinger.
Hvordan fremførbare skatteunderskudd fungerer
Betrakt et fremførbart underskudd som det motsatte av overskudd,. eller et negativt overskudd, for skatteformål. Et negativt overskudd oppstår når utgifter er større enn inntekter eller kapitaltap er større enn kapitalgevinster. Denne bestemmelsen er et flott verktøy for å skape fremtidige skattelette. Det er to hovedtyper av fremførbare tap: fremførbare netto driftstap (NOL) og fremførbare kapitaltap.
Fremføring av netto driftsunderskudd
For inntektsskatteformål er en NOL resultatet når et selskaps tillatte fradrag overstiger dets skattepliktige inntekt innen en skatteperiode. NOL kan brukes til å utligne selskapets skattebetalinger i andre skatteperioder gjennom en skattebestemmelse for Internal Revenu e Service (IRS) kalt en NOL-fremføring. En NOL-fremføring bruker gjeldende års NOL mot fremtidige års nettoinntekt for å redusere overskatteforpliktelsen i den fremtidige skatteperioden .
For eksempel, hvis et selskap opplever negativ netto driftsinntekt (NOI) i år ett, men positiv NOI i påfølgende år, kan det redusere fremtidig fortjeneste ved å bruke NOL-fremføringen til å registrere noe eller hele tapet fra det første året i de påfølgende årene . Dette resulterer i lavere skattbar inntekt i positive NOI-år, og reduserer beløpet selskapet skylder staten i skatt. Hensikten bak denne skattebestemmelsen er å tillate en form for skattelettelser når et selskap taper penger i en skatteperiode. Fordi selskapet betaler skatt bare i år med positiv NOI, er den eneste måten å minimere skatteeffekten av tapet å motregne inntekt i positive NOI-år.
Internal Revenue Service (IRS) anerkjenner at enkelte selskapers forretningsfortjeneste er syklisk og ikke i tråd med et standard skatteår. For eksempel er en oppdrettsvirksomhet underlagt ulike værforhold og kan ha betydelig overskudd og en stor skattebetaling i ett år, pådra seg en NOL i det neste, og deretter følge det med et nytt lønnsomt år. For å jevne ut skattebyrden åpner forskuddsavsetningen for at NOL i det andre året kan utligne skatter som skal betales i det tredje året.
Begrensninger på fremførbare netto driftsunderskudd
Før implementeringen av Tax Cuts and Jobs Act (TCJA) i 2018, tillot skattemyndighetene virksomheter å overføre NOL-er frem 20 år til netto mot fremtidig fortjeneste eller tilbake to år for en umiddelbar tilbakebetaling av tidligere betalte skatter. Etter 20 år utløp eventuelle gjenværende tap som var ubrukte og ikke lenger kunne brukes til å redusere skattepliktig inntekt .
For skatteår som begynner 1. januar 2018 eller senere, har TCJA fjernet den toårige tilbakeføringsbestemmelsen, bortsett fra visse oppdrettstap og skadeforsikringsselskaper. Bestemmelsen åpner imidlertid nå for en ubestemt fremføringstid. Imidlertid er fremføringen nå begrenset til 80 % av hvert påfølgende års nettoinntekt. Tap som stammer fra skatteår som begynner før 1. januar 2018, er fortsatt underlagt de tidligere skattereglene, og eventuelle gjenværende tap vil fortsatt utløpe etter 20 år .
I henhold til TCJA-reglene kan oppdrettstap føres tilbake to år for en umiddelbar tilbakebetaling av tidligere betalte skatter eller fremført på ubestemt tid. Skadeforsikringsselskaper bruker i hovedsak fortsatt pre-TCJA-regler. De kan føre to år tilbake eller 20 fremover, og grensen på 80 % i ett år gjelder ikke .
Ytterligere midlertidige endringer av begrensninger
Loven om hjelp, nødhjelp og økonomisk sikkerhet (CARES) i 2020 endret reglene for videreføring av NOL ytterligere, midlertidig. I følge IRS, "utsetter CARES Act i praksis anvendelsen av TCJA-endringene til 1. januar 2021. I tillegg tillater CARES Act en fem-års tilbakeføring for NOL-er, inkludert oppdrettstap og NOL-er for skadeforsikringsselskaper, for skatteår som begynner etter desember 2017 og før 1. januar 2021. "
CARES-loven tillater bedriftsskattytere med kvalifiserte NOL-er i skatteårene 2018 til 2020 å kreve refusjon for tidligere års selvangivelser ved å bruke NOL som tilbakeføring, opptil fem skatteår før skatteåret for tapet. Det er vanligvis mer fordelaktig for et selskap å bruke en NOL som en tilbakeføring i stedet for en videreføring på grunn av tidsverdien av penger. I hovedsak er en tilbakebetaling i inneværende år av tidligere betalte skatter vanligvis mer fordelaktig enn en fremtidig reduksjon av skyldig skatt med mindre det er en spesifikk grunn for selskapet som kan gjøre en fremføring mer fordelaktig. CARES Act fjernet også midlertidig begrensningen på 80 % i løpet av ett år, og gjeninnførte den for skatteår som begynner etter 2020 .
Eksempel på fremføring av netto driftsunderskudd
For et enkelt eksempel på NOL-fremføringsreglene etter TCJA, se for deg at et selskap taper 5 millioner dollar i 2021 og tjener 6 millioner dollar i 2022. Overføringsgrensen på 80 % av 6 millioner dollar i 2022 er 4,8 millioner dollar. NOL-fremføringen senker den skattepliktige inntekten i 2022 til $1,2 millioner ($6 millioner 2022-inntekt—$4,8 millioner tillatt NOL-fremføring). Beregning av selskapets utsatte skattefordel vil inkludere en fremføring av NOL på $200 000 ($5 millioner totalt NOL—$4,8 millioner brukt NOL-fremføring), som kan brukes etter 2022.
Eksempler fra den virkelige verden på et netto driftsunderskudd
Fremførbare og tilbakeførte skatteunderskudd fikk ny oppmerksomhet i september 2020 da New York Times publiserte detaljer rundt president Trumps selvangivelse for 2009. I følge Times-artikkelen viser "konfidensielle poster at han fra og med 2010 krevde og mottok en tilbakebetaling av inntektsskatt på totalt 72,9 millioner dollar - all den føderale inntektsskatten han hadde betalt for 2005 til 2008, pluss renter. " ble gjort mulig gjennom en NOL-tilbakeføringsbestemmelse som endret seg som et resultat av Worker, Homeownership, and Business Assistance Act av 2009, signert i lov av president Obama.
Skatteloven fra 2009 tillot en femårig NOL-tilbakeføringsbestemmelse for skatteårene 2008 og 2009, i stedet for den toårige tilbakeføringsbestemmelsen som var på plass på den tiden. Dette betydde at NOL-er påløpt i løpet av 2008 og 2009 kunne brukes mot tilbakebetaling av skatter tidligere betalt i de fem årene før tapet. Hvis skattyter valgte å føre tilbake en NOL til det femte foregående året, var NOL-fremføringen begrenset til 50 % av den skattepliktige inntekten i det femte foregående året. Imidlertid kunne den gjenværende NOL-saldoen overføres til det fjerde foregående året, og så videre, inntil tapet var fullstendig oppbrukt .
Fremføring av kapitaltap
Kapitalgevinster og -tap skyldes salg av kapitaleiendeler , som aksjer, obligasjoner, smykker, antikviteter og eiendom. Når kapitaleiendeler selges, er gevinsten (eller tapet) ved salget forskjellen mellom salgsprisen og skattegrunnlaget (vanligvis kjøpesummen for eiendelen pluss kostnadene ved forbedringer). Dersom salgsprisen er mer enn skattegrunnlaget, er resultatet en salgsgevinst. Dersom salgsprisen er lavere enn avgiftsgrunnlaget, er resultatet et tap.
Netto kapitaltap (beløpet som totale kapitaltap overstiger total kapitalgevinst) kan bare trekkes fra for å motvirke alminnelig inntekt, opp til maksimalt $3 000 i et skatteår ($ 1500 for gift innlevering separat). Netto kapitaltap som overstiger terskelen på $3 000 kan overføres til fremtidige skatteår inntil de er oppbrukt. Det er ingen grense for antall år det kan være et kapitaltapsfremføring .
Avsetninger for kapitaltapsskatt reduserer alvorlighetsgraden av virkningen forårsaket av investeringstap. Det finnes imidlertid unntak. Investorer må være forsiktige med vaskesalgsbestemmelser,. som forbyr gjenkjøp av en investering innen 30 dager etter å ha solgt den med tap. Hvis dette skjer, kan kapitaltapet ikke brukes til skatteberegninger og legges i stedet til kostnadsgrunnlaget for den nye posisjonen, noe som reduserer virkningen av fremtidige kapitalgevinster .
Eksempel på fremføring av kapitaltap
Anta for eksempel at en skattyter solgte 1000 aksjer av XYZ-aksjer for et kapitaltap på til sammen $10 000, og skattyter hadde eid aksjen i tre år. Kapitalgevinster og -tap rapporteres på vedlegg D i skattemeldingen fra IRS Form 1040. Hvis en aksje holdes i mer enn ett år, er holdeperioden typisk langsiktig (med visse unntak i 2018 og senere for "aktuelle partnerskapsinteresser som anses som langsiktige etter tre år"). Skattyter utligner langsiktige gevinster med langsiktige tap .
Anta at skattyter også har $3000 i langsiktige gevinster, noe som reduserer netto langsiktig kapitaltapet til $7000. Skattyteren kan ta $3 000 av dette tapet som et fradrag for å redusere annen inntekt, kalt alminnelig inntekt,. på selvangivelsen for inneværende år. Det gjenværende langsiktige kapitaltapet er $4000, som kan overføres til neste skatteår for å motvirke kapitalgevinster og alminnelig inntekt opp til $3000-grensen. Denne skattepolitikken gjør det mulig for investorer som realiserer store tap under markedsnedgangstider å redusere gevinster som er anerkjent over mange fremtidige år .
Høydepunkter
– CARES-loven i 2020 endret ytterligere reglene rundt NOL-er for skatteårene 2018 til 2020.
Netto driftstap (NOL), tap pådratt i forretningsaktiviteter, kan fremføres på ubestemt tid som følge av skattekutt- og jobbloven (TCJA); de er imidlertid begrenset til 80 % av den skattepliktige inntekten det året fremføringen brukes.
Et fremførbart underskudd gir skattepliktige mulighet til å bruke et skattepliktig underskudd i inneværende periode og bruke det til en fremtidig skatteperiode.
Kapitaltap som overstiger kapitalgevinster i løpet av et år kan brukes til å utligne alminnelig skattepliktig inntekt opp til $3 000 i ethvert fremtidig skatteår, på ubestemt tid, inntil det er oppbrukt.
Før TCJA kunne NOL-er overføres 20 år eller tilbake to år uten noen dollarbegrensning, opp til beløpet for skattepliktig inntekt i året fremføringen eller tilbakeføringen ble brukt.
