Investor's wiki

СПК Форма 3

СПК Форма 3

Π§Ρ‚ΠΎ Ρ‚Π°ΠΊΠΎΠ΅ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ° SEC 3?

Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° 3 SEC: ΠŸΠ΅Ρ€Π²ΠΎΠ½Π°Ρ‡Π°Π»ΡŒΠ½ΠΎΠ΅ заявлСниС ΠΎ Π±Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€Π½ΠΎΠΌ Π²Π»Π°Π΄Π΅Π½ΠΈΠΈ Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹ΠΌΠΈ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³Π°ΠΌΠΈ β€” это Π΄ΠΎΠΊΡƒΠΌΠ΅Π½Ρ‚, ΠΏΠΎΠ΄Π°Π½Π½Ρ‹ΠΉ инсайдСром ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ ΠΈΠ»ΠΈ ΠΊΡ€ΡƒΠΏΠ½Ρ‹ΠΌ Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΎΠ½Π΅Ρ€ΠΎΠΌ Π² Комиссию ΠΏΠΎ Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹ΠΌ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³Π°ΠΌ ΠΈ Π±ΠΈΡ€ΠΆΠ°ΠΌ (SEC).

Π­Ρ‚ΠΎ Π²Π°ΠΆΠ½Ρ‹ΠΉ шаг Π² Ρ€Π΅Π³ΡƒΠ»ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½ΠΈΠΈ инсайдСрской Ρ‚ΠΎΡ€Π³ΠΎΠ²Π»ΠΈ,. которая прСдставляСт собой ΠΏΠΎΠΊΡƒΠΏΠΊΡƒ ΠΈΠ»ΠΈ ΠΏΡ€ΠΎΠ΄Π°ΠΆΡƒ Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³ физичСским Π»ΠΈΡ†ΠΎΠΌ Π½Π° основС сущСствСнной Π½Π΅ΠΏΡƒΠ±Π»ΠΈΡ‡Π½ΠΎΠΉ ΠΈΠ½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΠΈ. ΠŸΠΎΠ΄Π°Ρ‡Π° Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡ‹ 3 ΠΏΠΎΠΌΠΎΠ³Π°Π΅Ρ‚ Ρ€Π°ΡΠΊΡ€Ρ‹Ρ‚ΡŒ, ΠΊΡ‚ΠΎ эти инсайдСры, ΠΈ ΠΎΡ‚ΡΠ»Π΅Π΄ΠΈΡ‚ΡŒ любоС ΠΏΠΎΠ΄ΠΎΠ·Ρ€ΠΈΡ‚Π΅Π»ΡŒΠ½ΠΎΠ΅ ΠΏΠΎΠ²Π΅Π΄Π΅Π½ΠΈΠ΅.

Богласно SEC, раскрытиС ΠΈΠ½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΠΈ являСтся ΠΎΠ±ΡΠ·Π°Ρ‚Π΅Π»ΡŒΠ½Ρ‹ΠΌ. Π˜Π½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΡ, прСдставлСнная Π² Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ΅, ΠΏΡ€Π΅Π΄Π½Π°Π·Π½Π°Ρ‡Π΅Π½Π° для раскрытия Ρ…ΠΎΠ»Π΄ΠΈΠ½Π³ΠΎΠ² Π΄ΠΈΡ€Π΅ΠΊΡ‚ΠΎΡ€ΠΎΠ², долТностных Π»ΠΈΡ† ΠΈ Π±Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€Π½Ρ‹Ρ… Π²Π»Π°Π΄Π΅Π»ΡŒΡ†Π΅Π² зарСгистрированных ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΉ. Π­Ρ‚Π° информация становится общСдоступной ΠΈ, ΡΠ»Π΅Π΄ΠΎΠ²Π°Ρ‚Π΅Π»ΡŒΠ½ΠΎ, доступна для ΠΏΡƒΠ±Π»ΠΈΡ‡Π½ΠΎΠ³ΠΎ ознакомлСния.

ПониманиС SEC Form 3

Π˜Π½ΡΠ°ΠΉΠ΄Π΅Ρ€ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ΅Π½ ΠΏΠΎΠ΄Π°Ρ‚ΡŒ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡƒ 3 Π² SEC Π½Π΅ ΠΏΠΎΠ·Π΄Π½Π΅Π΅, Ρ‡Π΅ΠΌ Ρ‡Π΅Ρ€Π΅Π· 10 Π΄Π½Π΅ΠΉ послС Ρ‚ΠΎΠ³ΠΎ, ΠΊΠ°ΠΊ ΠΎΠ½ стал Π°Ρ„Ρ„ΠΈΠ»ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½Ρ‹ΠΌ с ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠ΅ΠΉ.

SEC пСрСчисляСт ΡΠ»Π΅Π΄ΡƒΡŽΡ‰ΠΈΡ… Π»ΠΈΡ†, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½Ρ‹ ΠΏΠΎΠ΄Π°Ρ‚ΡŒ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡƒ 3:

  • Π›ΡŽΠ±ΠΎΠΉ Π΄ΠΈΡ€Π΅ΠΊΡ‚ΠΎΡ€ ΠΈΠ»ΠΈ долТностноС Π»ΠΈΡ†ΠΎ эмитСнта с классом Π΄ΠΎΠ»Π΅Π²Ρ‹Ρ… Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³

  • Π‘Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€Π½Ρ‹ΠΉ Π²Π»Π°Π΄Π΅Π»Π΅Ρ† Π±ΠΎΠ»Π΅Π΅ Ρ‡Π΅ΠΌ 10% класса Π΄ΠΎΠ»Π΅Π²Ρ‹Ρ… Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³

  • ДолТностноС Π»ΠΈΡ†ΠΎ, Π΄ΠΈΡ€Π΅ΠΊΡ‚ΠΎΡ€, Ρ‡Π»Π΅Π½ ΠΊΠΎΠ½ΡΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚ΠΈΠ²Π½ΠΎΠ³ΠΎ совСта, инвСстиционный ΠΊΠΎΠ½ΡΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Π½Ρ‚ ΠΈΠ»ΠΈ Π°Ρ„Ρ„ΠΈΠ»ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½ΠΎΠ΅ Π»ΠΈΡ†ΠΎ инвСстиции

  • ΠšΠΎΠ½ΡΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Π½Ρ‚ ΠΈΠ»ΠΈ Π±Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€Π½Ρ‹ΠΉ Π²Π»Π°Π΄Π΅Π»Π΅Ρ† Π±ΠΎΠ»Π΅Π΅ 10% любого класса Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³, находящихся Π² ΠΎΠ±Ρ€Π°Ρ‰Π΅Π½ΠΈΠΈ

  • Враст, Π΄ΠΎΠ²Π΅Ρ€ΠΈΡ‚Π΅Π»ΡŒΠ½Ρ‹ΠΉ ΡƒΠΏΡ€Π°Π²Π»ΡΡŽΡ‰ΠΈΠΉ, Π±Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€ ΠΈΠ»ΠΈ ΡƒΡ‡Ρ€Π΅Π΄ΠΈΡ‚Π΅Π»ΡŒ, обязанный ΡΠΎΠΎΠ±Ρ‰ΠΈΡ‚ΡŒ

Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½Π° Π±Ρ‹Ρ‚ΡŒ Π·Π°ΠΏΠΎΠ»Π½Π΅Π½Π° для ΠΊΠ°ΠΆΠ΄ΠΎΠΉ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ, Π² ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€ΠΎΠΉ Π»ΠΈΡ†ΠΎ являСтся инсайдСром, нСзависимо ΠΎΡ‚ Ρ‚ΠΎΠ³ΠΎ, ΠΈΠΌΠ΅Π΅Ρ‚ Π»ΠΈ инсайдСр долю участия Π² ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ Π² Ρ‚ΠΎ врСмя. Π—Π°ΡΠ²ΠΈΡ‚Π΅Π»ΡŒ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ΅Π½ ввСсти своС имя, адрСс, ΠΎΡ‚Π½ΠΎΡˆΠ΅Π½ΠΈΠ΅ ΠΊ Π»ΠΈΡ†Ρƒ, ΡΠΎΠΎΠ±Ρ‰Π°ΡŽΡ‰Π΅ΠΌΡƒ, имя Ρ†Π΅Π½Π½ΠΎΠΉ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³ΠΈ ΠΈ Π΅Π΅ Ρ‚ΠΈΠΊΠ΅Ρ€.

Π•ΡΡ‚ΡŒ Π΄Π²Π΅ Ρ‚Π°Π±Π»ΠΈΡ†Ρ‹, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ Ρ‚Π°ΠΊΠΆΠ΅ Π½Π΅ΠΎΠ±Ρ…ΠΎΠ΄ΠΈΠΌΠΎ Π·Π°ΠΏΠΎΠ»Π½ΠΈΡ‚ΡŒ. Π’Π°Π±Π»ΠΈΡ†Π° I ΠΏΡ€Π΅Π΄Π½Π°Π·Π½Π°Ρ‡Π΅Π½Π° для Π½Π΅ΠΏΡ€ΠΎΠΈΠ·Π²ΠΎΠ΄Π½Ρ‹Ρ… Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³, находящихся Π² Π±Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€Π½ΠΎΠΉ собствСнности, Π° Π’Π°Π±Π»ΠΈΡ†Π° II β€” для ΠΏΡ€ΠΎΠΈΠ·Π²ΠΎΠ΄Π½Ρ‹Ρ… Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Ρ… Π±ΡƒΠΌΠ°Π³, находящихся Π² Π±Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€Π½ΠΎΠΉ собствСнности, Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°Ρ ΠΏΡƒΡ‚Ρ‹, ΠΊΠΎΠ»Π»Ρ‹, Π²Π°Ρ€Ρ€Π°Π½Ρ‚Ρ‹, ΠΎΠΏΡ†ΠΈΠΎΠ½Ρ‹ ΠΈ ΠΊΠΎΠ½Π²Π΅Ρ€Ρ‚ΠΈΡ€ΡƒΠ΅ΠΌΡ‹Π΅ Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Π΅ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³ΠΈ.

Π”Ρ€ΡƒΠ³ΠΈΠ΅ связанныС Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡ‹ SEC

Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° 3 Ρ‚Π°ΠΊΠΆΠ΅ связана с Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°ΠΌΠΈ 4 ΠΈ 5 SEC, Π° Ρ‚Π°ΠΊΠΆΠ΅ с Π—Π°ΠΊΠΎΠ½ΠΎΠΌ ΠΎ Ρ„ΠΎΠ½Π΄ΠΎΠ²Ρ‹Ρ… Π±ΠΈΡ€ΠΆΠ°Ρ… 1934 Π³ΠΎΠ΄Π° (SEA). SEA Π±Ρ‹Π» создан для рСгулирования сдСлок с Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹ΠΌΠΈ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³Π°ΠΌΠΈ Π½Π° Π²Ρ‚ΠΎΡ€ΠΈΡ‡Π½ΠΎΠΌ Ρ€Ρ‹Π½ΠΊΠ΅ послС ΠΈΡ… ΠΏΠ΅Ρ€Π²ΠΎΠ½Π°Ρ‡Π°Π»ΡŒΠ½ΠΎΠ³ΠΎ выпуска, Ρ‡Ρ‚ΠΎΠ±Ρ‹ ΠΎΠ±Π΅ΡΠΏΠ΅Ρ‡ΠΈΡ‚ΡŒ Π±ΠΎΠ»ΡŒΡˆΡƒΡŽ Ρ„ΠΈΠ½Π°Π½ΡΠΎΠ²ΡƒΡŽ ΠΏΡ€ΠΎΠ·Ρ€Π°Ρ‡Π½ΠΎΡΡ‚ΡŒ ΠΈ мСньшС ΠΌΠΎΡˆΠ΅Π½Π½ΠΈΡ‡Π΅ΡΡ‚Π²Π°.

Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° 4 ΠΏΡ€Π΅Π΄Π½Π°Π·Π½Π°Ρ‡Π΅Π½Π° для смСны собствСнника. Об этих измСнСниях Π½Π΅ΠΎΠ±Ρ…ΠΎΠ΄ΠΈΠΌΠΎ ΡΠΎΠΎΠ±Ρ‰Π°Ρ‚ΡŒ Π² SEC Π² Ρ‚Π΅Ρ‡Π΅Π½ΠΈΠ΅ Π΄Π²ΡƒΡ… Ρ€Π°Π±ΠΎΡ‡ΠΈΡ… Π΄Π½Π΅ΠΉ, хотя это Ρ‚Ρ€Π΅Π±ΠΎΠ²Π°Π½ΠΈΠ΅ Π½Π΅ распространяСтся Π½Π° ΠΎΠ³Ρ€Π°Π½ΠΈΡ‡Π΅Π½Π½Ρ‹Π΅ ΠΊΠ°Ρ‚Π΅Π³ΠΎΡ€ΠΈΠΈ Ρ‚Ρ€Π°Π½Π·Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΉ. Π˜Π½ΡΠ°ΠΉΠ΄Π΅Ρ€Ρ‹ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½Ρ‹ Π·Π°ΠΏΠΎΠ»Π½ΠΈΡ‚ΡŒ Π€ΠΎΡ€ΠΌΡƒ 5, Ρ‡Ρ‚ΠΎΠ±Ρ‹ ΡΠΎΠΎΠ±Ρ‰ΠΈΡ‚ΡŒ ΠΎ Π»ΡŽΠ±Ρ‹Ρ… транзакциях, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½Ρ‹ Π±Ρ‹Π»ΠΈ Π±Ρ‹Ρ‚ΡŒ ΡƒΠΊΠ°Π·Π°Π½Ρ‹ Ρ€Π°Π½Π΅Π΅ Π² Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ΅ 4 ΠΈΠ»ΠΈ ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ ΠΈΠΌΠ΅Π»ΠΈ ΠΏΡ€Π°Π²ΠΎ Π½Π° ΠΎΡ‚Π»ΠΎΠΆΠ΅Π½Π½ΡƒΡŽ ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚Π½ΠΎΡΡ‚ΡŒ.

SEC приняла Π½ΠΎΠ²Ρ‹Π΅ ΠΏΡ€Π°Π²ΠΈΠ»Π° ΠΈ ΠΏΠΎΠΏΡ€Π°Π²ΠΊΠΈ ΠΊ Π Π°Π·Π΄Π΅Π»Ρƒ 16 Π—Π°ΠΊΠΎΠ½Π° ΠΎ Ρ„ΠΎΠ½Π΄ΠΎΠ²Ρ‹Ρ… Π±ΠΈΡ€ΠΆΠ°Ρ… Π² августС 2002 Π³ΠΎΠ΄Π° Π² соотвСтствии с полоТСниями Π·Π°ΠΊΠΎΠ½Π° БарбСйнса-Оксли,. ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ ускорили сроки ΠΏΠΎΠ΄Π°Ρ‡ΠΈ ΠΌΠ½ΠΎΠ³ΠΈΡ… ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚ΠΎΠ² ΠΎ собствСнности инсайдСров.

Π’ Π΄ΠΎΠΏΠΎΠ»Π½Π΅Π½ΠΈΠ΅ ΠΊ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°ΠΌ 3, 4 ΠΈ 5 сущСствуСт нСсколько Π΄Ρ€ΡƒΠ³ΠΈΡ… Π²Π°ΠΆΠ½Ρ‹Ρ… Ρ„ΠΎΡ€ΠΌ SEC. НапримСр, ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½Ρ‹ ΠΏΠΎΠ΄Π°Π²Π°Ρ‚ΡŒ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡƒ 10-K β€” Π³ΠΎΠ΄ΠΎΠ²ΠΎΠΉ ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚, содСрТащий ΠΈΡΡ‡Π΅Ρ€ΠΏΡ‹Π²Π°ΡŽΡ‰ΡƒΡŽ сводку Ρ€Π΅Π·ΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚ΠΎΠ² ΠΈΡ… Π΄Π΅ΡΡ‚Π΅Π»ΡŒΠ½ΠΎΡΡ‚ΠΈ. 10-K ΠΎΠ±Ρ‹Ρ‡Π½ΠΎ Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°Π΅Ρ‚ ΠΏΡΡ‚ΡŒ ΠΎΡ‚Π΄Π΅Π»ΡŒΠ½Ρ‹Ρ… Ρ€Π°Π·Π΄Π΅Π»ΠΎΠ²:

  • БизнСс: подробная информация, Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°Ρ основныС ΠΎΠΏΠ΅Ρ€Π°Ρ†ΠΈΠΈ, ΠΏΡ€ΠΎΠ΄ΡƒΠΊΡ‚Ρ‹ ΠΈ услуги ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ.

  • Π€Π°ΠΊΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ риска: ΠΎΠ½ΠΈ ΠΎΠΏΠΈΡΡ‹Π²Π°ΡŽΡ‚ всС риски, с ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ΠΌΠΈ сталкиваСтся компания ΠΈΠ»ΠΈ ΠΌΠΎΠΆΠ΅Ρ‚ ΡΡ‚ΠΎΠ»ΠΊΠ½ΡƒΡ‚ΡŒΡΡ Π² Π±ΡƒΠ΄ΡƒΡ‰Π΅ΠΌ, ΠΎΠ±Ρ‹Ρ‡Π½ΠΎ пСрСчисляСмыС Π² порядкС ваТности. ΠŸΡ€ΠΈΠΌΠ΅Ρ€Ρ‹ Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°ΡŽΡ‚ риск Π΄Π΅Ρ„ΠΎΠ»Ρ‚Π° ΠΏΠΎ ΠΊΡ€Π΅Π΄ΠΈΡ‚Π°ΠΌ ΠΈΠ»ΠΈ риск Π½ΠΎΠ²Ρ‹Ρ… ΠΏΡ€Π°Π²ΠΈΠ», ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ ΠΏΡ€Π΅ΠΏΡΡ‚ΡΡ‚Π²ΡƒΡŽΡ‚ прогрСссу.

  • Π’Ρ‹Π±Ρ€Π°Π½Π½Ρ‹Π΅ финансовыС Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Π΅: ΠΎΠ΄ΠΈΠ½ ΠΈΠ· Π½Π°ΠΈΠ±ΠΎΠ»Π΅Π΅ Π²Π°ΠΆΠ½Ρ‹Ρ… Ρ€Π°Π·Π΄Π΅Π»ΠΎΠ² для Π°Π½Π°Π»ΠΈΡ‚ΠΈΠΊΠΎΠ², Π² ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€ΠΎΠΌ ΠΏΠΎΠ΄Ρ€ΠΎΠ±Π½ΠΎ прСдставлСна конкрСтная финансовая информация ΠΎ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ Π·Π° послСдниС ΠΏΡΡ‚ΡŒ Π»Π΅Ρ‚.

  • ΠžΠ±ΡΡƒΠΆΠ΄Π΅Π½ΠΈΠ΅ ΠΈ Π°Π½Π°Π»ΠΈΠ· руководством финансового полоТСния ΠΈ Ρ€Π΅Π·ΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚ΠΎΠ² Π΄Π΅ΡΡ‚Π΅Π»ΡŒΠ½ΠΎΡΡ‚ΠΈ: Они извСстны ΠΊΠ°ΠΊ MD&A, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹Π΅ относятся ΠΊ качСствСнной ΠΈΠ½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΠΈ, ΡΠΎΠΏΡ€ΠΎΠ²ΠΎΠΆΠ΄Π°ΡŽΡ‰Π΅ΠΉ Ρ„ΠΈΠ½Π°Π½ΡΠΎΠ²ΡƒΡŽ ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚Π½ΠΎΡΡ‚ΡŒ. Π­Ρ‚ΠΎ Π΄Π°Π΅Ρ‚ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ Π²ΠΎΠ·ΠΌΠΎΠΆΠ½ΠΎΡΡ‚ΡŒ ΠΎΠ±ΡŠΡΡΠ½ΠΈΡ‚ΡŒ Ρ€Π΅Π·ΡƒΠ»ΡŒΡ‚Π°Ρ‚Ρ‹ своСй Π΄Π΅ΡΡ‚Π΅Π»ΡŒΠ½ΠΎΡΡ‚ΠΈ Π·Π° ΠΏΡ€Π΅Π΄Ρ‹Π΄ΡƒΡ‰ΠΈΠΉ финансовый Π³ΠΎΠ΄.

  • ЀинансовыС ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚Ρ‹ ΠΈ Π΄ΠΎΠΏΠΎΠ»Π½ΠΈΡ‚Π΅Π»ΡŒΠ½Ρ‹Π΅ Π΄Π°Π½Π½Ρ‹Π΅: Бюда входят ΠΏΠΎΠ»Π½Ρ‹Π΅ ΠΏΡ€ΠΎΠ²Π΅Ρ€Π΅Π½Π½Ρ‹Π΅ финансовыС ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚Ρ‹ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ, Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°Ρ ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚ ΠΎ прибылях ΠΈ ΡƒΠ±Ρ‹Ρ‚ΠΊΠ°Ρ…,. балансовыС ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚Ρ‹ ΠΈ ΠΎΡ‚Ρ‡Π΅Ρ‚ ΠΎ Π΄Π²ΠΈΠΆΠ΅Π½ΠΈΠΈ Π΄Π΅Π½Π΅ΠΆΠ½Ρ‹Ρ… срСдств.

Π’ совокупности всС Π΄ΠΎΠΊΡƒΠΌΠ΅Π½Ρ‚Ρ‹ SEC ΡΠ²Π»ΡΡŽΡ‚ΡΡ Π²Π°ΠΆΠ½Ρ‹ΠΌΠΈ источниками ΠΈΠ½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΠΈ для всСх, ΠΊΡ‚ΠΎ рассматриваСт Π²ΠΎΠ·ΠΌΠΎΠΆΠ½ΠΎΡΡ‚ΡŒ инвСстирования Π² компанию.

ΠžΡΠΎΠ±Π΅Π½Π½ΠΎΡΡ‚ΠΈ

  • Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½Π° Π±Ρ‹Ρ‚ΡŒ ΠΏΠΎΠ΄Π°Π½Π° Π² SEC Π½Π΅ ΠΏΠΎΠ·Π΄Π½Π΅Π΅, Ρ‡Π΅ΠΌ Ρ‡Π΅Ρ€Π΅Π· 10 Π΄Π½Π΅ΠΉ послС Ρ‚ΠΎΠ³ΠΎ, ΠΊΠ°ΠΊ инсайдСр стал Π°Ρ„Ρ„ΠΈΠ»ΠΈΡ€ΠΎΠ²Π°Π½Π½Ρ‹ΠΌ Π»ΠΈΡ†ΠΎΠΌ с ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠ΅ΠΉ.

  • Π˜Π½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΡ, прСдставлСнная Π² Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ΅, ΠΏΡ€Π΅Π΄Π½Π°Π·Π½Π°Ρ‡Π΅Π½Π° для раскрытия ΠΈΠ½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΠΈ ΠΎ Π΄ΠΈΡ€Π΅ΠΊΡ‚ΠΎΡ€Π°Ρ…, долТностных Π»ΠΈΡ†Π°Ρ… ΠΈ Π±Π΅Π½Π΅Ρ„ΠΈΡ†ΠΈΠ°Ρ€Π½Ρ‹Ρ… Π²Π»Π°Π΄Π΅Π»ΡŒΡ†Π°Ρ… зарСгистрированных ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΉ ΠΈ становится общСдоступной.

  • Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° 3 β€” это Π΄ΠΎΠΊΡƒΠΌΠ΅Π½Ρ‚, ΠΊΠΎΡ‚ΠΎΡ€Ρ‹ΠΉ инсайдСр ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ ΠΈΠ»ΠΈ ΠΊΡ€ΡƒΠΏΠ½Ρ‹ΠΉ Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΎΠ½Π΅Ρ€ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ΅Π½ ΠΏΠΎΠ΄Π°Ρ‚ΡŒ Π² SEC.

ЧАБВО Π—ΠΠ”ΠΠ’ΠΠ•ΠœΠ«Π• Π’ΠžΠŸΠ ΠžΠ‘Π«

Π§Ρ‚ΠΎ Π²Ρ‹Π·Ρ‹Π²Π°Π΅Ρ‚ ΠΏΠΎΠ΄Π°Ρ‡Ρƒ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡ‹ 3?

ΠΠ΅ΠΎΠ±Ρ…ΠΎΠ΄ΠΈΠΌΠΎΡΡ‚ΡŒ ΠΏΠΎΠ΄Π°Ρ‡ΠΈ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡ‹ 3 Π² SEC Π²ΠΎΠ·Π½ΠΈΠΊΠ°Π΅Ρ‚, ΠΊΠΎΠ³Π΄Π° физичСскоС Π»ΠΈΡ†ΠΎ становится инсайдСром Π² Ρ„ΠΈΡ€ΠΌΠ΅. ЀизичСскоС Π»ΠΈΡ†ΠΎ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½ΠΎ Ρ€Π°ΡΠΊΡ€Ρ‹Ρ‚ΡŒ своС ΠΏΡ€Π°Π²ΠΎ собствСнности Π½Π° Ρ†Π΅Π½Π½Ρ‹Π΅ Π±ΡƒΠΌΠ°Π³ΠΈ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ. Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° 3 ΠΈΠΌΠ΅Π΅Ρ‚ ΠΎΠΏΡ€Π΅Π΄Π΅Π»Π΅Π½Π½Ρ‹Π΅ ограничСния Π² ΠΎΡ‚Π½ΠΎΡˆΠ΅Π½ΠΈΠΈ Ρ‚ΠΎΠ³ΠΎ, Ρ‡Ρ‚ΠΎ прСдставляСт собой ΠΈΠ½ΡΠ°ΠΉΠ΄Π΅Ρ€ΡΠΊΡƒΡŽ ΠΈΠ½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΡŽ, ΠΈ Ρ†Π΅Π»ΡŒ Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΡ‹ состоит Π² Ρ‚ΠΎΠΌ, Ρ‡Ρ‚ΠΎΠ±Ρ‹ ΠΏΡ€Π΅Π΄ΠΎΡ‚Π²Ρ€Π°Ρ‚ΠΈΡ‚ΡŒ ΠΈΠ½ΡΠ°ΠΉΠ΄Π΅Ρ€ΡΠΊΡƒΡŽ Ρ‚ΠΎΡ€Π³ΠΎΠ²Π»ΡŽ.

Π’ Ρ‡Π΅ΠΌ Ρ€Π°Π·Π½ΠΈΡ†Π° ΠΌΠ΅ΠΆΠ΄Ρƒ SEC Form 3 ΠΈ SEC Form 4?

Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° 3 SEC трСбуСтся для заполнСния, ΠΊΠΎΠ³Π΄Π° физичСскоС Π»ΠΈΡ†ΠΎ становится инсайдСром Π² Ρ„ΠΈΡ€ΠΌΠ΅, Π² соотвСтствии с особыми ΠΏΡ€Π°Π²ΠΈΠ»Π°ΠΌΠΈ SEC. ЀизичСскоС Π»ΠΈΡ†ΠΎ Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½ΠΎ Π±ΡƒΠ΄Π΅Ρ‚ Ρ€Π°ΡΠΊΡ€Ρ‹Ρ‚ΡŒ своС ΠΏΡ€Π°Π²ΠΎ собствСнности Π½Π° Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ. Π€ΠΎΡ€ΠΌΠ° 4 SEC Π΄ΠΎΠ»ΠΆΠ½Π° Π±Ρ‹Ρ‚ΡŒ Π·Π°ΠΏΠΎΠ»Π½Π΅Π½Π°, ΠΊΠΎΠ³Π΄Π° Π΅ΡΡ‚ΡŒ ΠΊΠ°ΠΊΠΈΠ΅-Π»ΠΈΠ±ΠΎ измСнСния Π² ΠΏΡ€Π°Π²Π΅ собствСнности Π½Π° Π°ΠΊΡ†ΠΈΠΈ ΠΊΠΎΠΌΠΏΠ°Π½ΠΈΠΈ.

КакоС Π½Π°ΠΊΠ°Π·Π°Π½ΠΈΠ΅ Π·Π° ΠΈΠ½ΡΠ°ΠΉΠ΄Π΅Ρ€ΡΠΊΡƒΡŽ Ρ‚ΠΎΡ€Π³ΠΎΠ²Π»ΡŽ?

Когда инсайдСрская торговля осущСствляСтся Π½Π΅Π·Π°ΠΊΠΎΠ½Π½Ρ‹ΠΌ ΠΏΡƒΡ‚Π΅ΠΌ ΠΏΡƒΡ‚Π΅ΠΌ обладания сущСствСнной Π½Π΅ΠΏΡƒΠ±Π»ΠΈΡ‡Π½ΠΎΠΉ ΠΈΠ½Ρ„ΠΎΡ€ΠΌΠ°Ρ†ΠΈΠ΅ΠΉ, Π½Π°ΠΊΠ°Π·Π°Π½ΠΈΠ΅ ΠΌΠΎΠΆΠ΅Ρ‚ Π±Ρ‹Ρ‚ΡŒ граТданским ΠΈΠ»ΠΈ ΡƒΠ³ΠΎΠ»ΠΎΠ²Π½Ρ‹ΠΌ, Π²ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π°Ρ ΡˆΡ‚Ρ€Π°Ρ„Ρ‹ ΠΈ/ΠΈΠ»ΠΈ Ρ‚ΡŽΡ€Π΅ΠΌΠ½ΠΎΠ΅ Π·Π°ΠΊΠ»ΡŽΡ‡Π΅Π½ΠΈΠ΅.