banka stres testi
Banka Stres Testi Nedir?
Banka stres testi, bir bankanın olumsuz bir ekonomik şoka dayanabilecek yeterli sermayeye sahip olup olmadığını belirlemek için tasarlanmış varsayımsal senaryolar altında yürütülen bir analizdir. Bu senaryolar, derin bir durgunluk veya bir finansal piyasa çöküşü gibi olumsuz durumları içerir. Amerika Birleşik Devletleri'nde, varlıkları 50 milyar dolar veya daha fazla olan bankaların, kendi risk yönetim ekipleri ve Federal Rezerv tarafından yürütülen dahili stres testlerinden geçmeleri gerekmektedir.
Banka stres testleri, 2008 mali krizinden sonra yaygın olarak uygulanmaya başlandı. Birçok banka ve finans kurumu ciddi şekilde yetersiz sermayeye bırakıldı . Kriz, piyasa çöküşlerine ve ekonomik gerilemelere karşı kırılganlıklarını ortaya çıkardı. Sonuç olarak, federal ve mali makamlar, sermaye rezervlerinin yeterliliğine ve sermayeyi yönetmek için dahili stratejilere odaklanmak için düzenleyici raporlama gerekliliklerini büyük ölçüde genişletti. Bankalar ödeme yeterliliklerini düzenli olarak belirlemeli ve belgelemelidir.
Banka Stres Testi Nasıl Çalışır?
Stres testleri, bir krizde bankaların finansal durumunu ölçmek için kredi riski, piyasa riski ve likidite riski gibi birkaç temel alana odaklanır. Bilgisayar simülasyonları kullanılarak, Federal Rezerv ve Uluslararası Para Fonu'nun ( IMF ) çeşitli kriterleri kullanılarak varsayımsal senaryolar oluşturulur . Avrupa Merkez Bankası ( ECB ) ayrıca euro bölgesindeki bankacılık kurumlarının yaklaşık %70'ini kapsayan sıkı stres testi gerekliliklerine sahiptir. Şirket tarafından yürütülen stres testleri altı ayda bir gerçekleştirilir ve sıkı raporlama tarihlerine tabidir.
Tüm stres testleri, bankaların karşılaşabileceği standart bir dizi senaryo içerir. Varsayımsal bir durum, belirli bir yerde belirli bir felaketi içerebilir - bir Karayip kasırgası veya Kuzey Afrika'daki bir savaş. Ya da aşağıdakilerin tümünün aynı anda gerçekleşmesini içerebilir: %10'luk bir işsizlik oranı, hisse senetlerinde genel olarak %15'lik bir düşüş ve ev fiyatlarında %30'luk bir düşüş. Bankalar daha sonra, krizden çıkmak için yeterli sermayeye sahip olup olmadıklarını belirlemek için öngörülen finansalların sonraki dokuz çeyreğini kullanabilirler.
Geçmişteki gerçek finansal olaylara dayanan tarihsel senaryolar da mevcuttur. 2000'deki teknoloji balonunun çöküşü , 2007'deki yüksek faizli mortgage krizi ve 2020'deki koronavirüs krizi sadece en belirgin örneklerdir. Diğerleri arasında 1987 borsa çöküşü, 1990'ların sonundaki Asya mali krizi ve 2010 ile 2012 arasındaki Avrupa devlet borç krizi yer alıyor.
2011'de ABD, bankaların çeşitli stres testi senaryoları çalıştırmayı içeren bir Kapsamlı Sermaye Analizi ve İncelemesi (CCAR) yapmasını zorunlu kılan düzenlemeler yaptı.
Banka Stres Testlerinin Faydaları
Stres testinin temel amacı, bir bankanın zor zamanlarda kendini yönetecek sermayeye sahip olup olmadığını görmektir. Stres testlerinden geçen bankaların sonuçlarını yayınlamaları gerekmektedir. Bu sonuçlar daha sonra bankanın büyük bir ekonomik kriz veya finansal bir felaketle nasıl başa çıkacağını göstermek için kamuoyuna açıklanır.
Düzenlemeler, stres testlerinden geçmeyen şirketlerin sermaye yedeklerini korumak veya artırmak için temettü ödemelerini kesmelerini ve geri alımları paylaşmalarını şart koşuyor. Bu, yetersiz sermayeli bankaların temerrüde düşmesini önleyebilir ve bankalara yönelik bir kaçışı başlamadan durdurabilir.
Bazen bir banka bir stres testinden koşullu geçer. Bu, bankanın batmaya yakın olduğu ve gelecekte dağıtım yapamama riski taşıdığı anlamına gelir . Temettüleri bu şekilde azaltmak, genellikle hisse fiyatları üzerinde güçlü bir olumsuz etkiye sahiptir. sonuç olarak, koşullu geçişler, bankaları temettüleri kesmeye zorlanmadan önce rezervlerini oluşturmaya teşvik eder. Ayrıca şartlı geçiş yapan bankaların eylem planı sunmaları gerekmektedir.
Banka Stres Testlerinin Eleştirisi
Eleştirmenler, stres testlerinin genellikle aşırı talepkar olduğunu iddia ediyor. Düzenleyiciler, bankaların yüzyılda bir görülen finansal aksaklıklara dayanabilmelerini zorunlu kılarak onları çok fazla sermaye tutmaya zorluyor. Sonuç olarak, özel sektöre verilen kredi yetersizdir. Bu, kredibilitesi yüksek küçük işletmeler ve ilk kez ev satın alanların kredi alamayabileceği anlamına gelir. 2008'den sonra ekonomik toparlanmanın nispeten yavaş temposu için bankalar için aşırı katı sermaye gereksinimleri bile suçlandı.
Eleştirmenler ayrıca banka stres testlerinin yeterli şeffaflıktan yoksun olduğunu iddia ediyor. Bazı bankalar, gereksinimlerin değişmesi durumunda gereğinden fazla sermaye tutabilir. Stres testinin zamanlamasını bazen tahmin etmek zor olabilir, bu da bankaları iş dünyasındaki normal dalgalanmalar sırasında kredi vermekten çekinir. Öte yandan, çok fazla bilgi ifşa etmek, bankaların testler için zamanında rezervleri yapay olarak artırmasına izin verebilir.
Banka Stres Testlerinin Gerçek Dünya Örnekleri
Birçok banka gerçek dünyada stres testlerinde başarısız oluyor. Prestijli kurumlar bile tökezleyebilir. Örneğin, Santander ve Deutsche Bank stres testlerinden defalarca başarısız oldu.
##Öne çıkanlar
Federal ve uluslararası finans otoriteleri, belirli büyüklükteki tüm bankaların stres testleri yapmasını ve sonuçları düzenli olarak raporlamasını şart koşar.
2008 mali krizinden sonra banka stres testleri yaygın olarak uygulanmaya başlandı.
Banka stres testi, bir bankanın ekonomik veya finansal bir krize dayanabilecek yeterli sermayeye sahip olup olmadığını belirlemek için yapılan bir analizdir.
Stres testlerini geçemeyen bankalar, sermaye rezervlerini korumak veya oluşturmak için adımlar atmalıdır.
