Sadece İlgi ARM
Yalnızca İlgi ARM Nedir?
Yalnızca faiz oranı ayarlanabilir ipotek (ARM), borçlunun yalnızca belirli bir süre için her ay borçlu olunan faiz kısmını ödemesinin gerekli olduğu bir ipotek kredisi türüdür. Yalnızca faiz dönemi boyunca, her dönem yalnızca tahakkuk eden faiz ödenmelidir ve borçlunun borçlu olduğu anaparayı ödemesi gerekmez. Yalnızca faiz döneminin uzunluğu ipotekten ipoteğe değişir, ancak birkaç aydan birkaç yıla kadar sürebilir.
Sadece faiz döneminden sonra, ipotek orijinal vadesinin sonunda ödenecek şekilde ipotek itfa edilmelidir. Bu, yalnızca faiz dönemi sona erdikten sonra aylık ödemelerin önemli ölçüde artması gerektiği anlamına gelir. Yalnızca faizli ARM'ler ayrıca değişken faiz oranlarına sahiptir, yani her ay borçlu olunan faiz ödemesi piyasa koşullarında değişir.
Yalnızca İlgi Alanına Yönelik ARM'leri Anlama
Yalnızca faize dayalı ayarlanabilir oranlı ipotekler, riskli finansal ürünler olabilir. Borçlular sadece faiz oranlarının yükselmesi riskini üstlenmekle kalmaz, aynı zamanda sadece faiz dönemi sona erdiğinde balon ödeme ile karşı karşıya kalırlar. Ek olarak, ipotek anapara bakiyesi sadece faiz döneminde azalmadığından, konut öz sermayesinin artma veya azalma oranı tamamen konut fiyatının değer kazanmasına bağlıdır. Çoğu borçlu, yalnızca faiz dönemi sona ermeden önce yalnızca faiz içeren bir ARM'yi yeniden finanse etmeyi amaçlar, ancak konut sermayesindeki bir azalma bunu zorlaştırabilir.
Sadece faize dayalı ayarlanabilir oranlı ipotekler veya ARM'ler, 2000'lerin emlak balonunun patlamasını takip eden yıllarda büyük eleştirilere maruz kaldı. Bu tür ipotekler, yalnızca faiz döneminde hizmet vermek için baştan çıkarıcı derecede ucuz olabileceğinden, müstakbel ev sahiplerinin karşılayamayacakları evleri satın almalarının bir yolu olarak pazarlandılar. 2000'li yılların başlarında emlak fiyatları çok hızlı değer kazandığı için, ipotek kredisi verenler birçok ev sahibini sadece faizli bir ARM kullanarak pahalı bir ev satın alabileceklerine ikna etti, çünkü sürekli fiyat artışı bu borçluların kredilerini faizden önce yeniden finanse etmelerini sağlayacaktı. -sadece dönem biter.
Tabii ki, evler değer kazanmayı bıraktığında, birçok borçlu, karşılayabileceklerinin çok ötesinde ipotek ödemeleri ile mahsur kaldı. Daha da kötüsü, emlak balonunun patlaması ABD ekonomisini resesyona çekerken,. aynı zamanda birçok ev sahibinin işini kaybetmesine neden olarak geri ödemeyi daha da zorlaştırdı.
Hibrit ARM'ler
5/1 hibrit ayarlanabilir oranlı ipotek ( 5/1 ARM ), ilk beş yıllık sabit faiz oranı dönemi ile başlar ve ardından yıllık bazda ayarlanan bir oran gelir. Terimdeki "5", sabit bir orana sahip yıl sayısını ifade eder ve "1", oranın bundan sonra ne sıklıkta ayarlandığını (yılda bir kez) belirtir. Bu nedenle, aylık ödemeler beş yıl sonra -bazen çarpıcı biçimde- artabilir.
3/1, 7/1 ve 10/1 ARM'ler de vardır. Bu krediler, sırasıyla üç, yedi veya 10 yıllık bir başlangıç sabit oranı sunar ve ardından yıllık olarak ayarlanır. 5/5 ve 5/6 ARM'ler gibi diğer ARM yapıları da mevcuttur ve bunlar ayrıca sırasıyla beş yılda bir veya altı ayda bir oran ayarlamasının ardından beş yıllık bir başlangıç dönemi içerir. Özellikle, 15/15 ARM'ler 15 yıl sonra bir kez ayarlanır ve ardından kredinin geri kalanı için sabit kalır. Daha az yaygın olan 2/28 ve 3/27 ARM'lerdir.
Yalnızca İlgi ARM Örneği
Diyelim ki, sadece faiz oranı 10 yıllık bir dönemle, %5'lik yalnızca 100.000 ABD Doları faizli, ayarlanabilir oranlı bir ipotek aldınız, ardından 20 yıl daha hem faiz hem de ilke ödemesi yaptınız. Faiz oranlarının %5'te kaldığını varsayarsak, ilk on yıl için sadece ayda 417$ faiz ödemeniz gerekir. Yalnızca faiz dönemi sona erdiğinde, her ay borçlu olunan tutar iki katına çıkar, çünkü daha sonra faiz ödemelerinin yanı sıra anapara ödemeleri de yapmaya başlamanız gerekir.
Öne Çıkanlar
Sadece faiz ödemeleri belirli bir süre için yapılabilir, isteğe bağlı olarak verilebilir veya sonunda balon ödeme ile kredinin süresi boyunca devam edebilir.
Yalnızca faizli ipotekler başlangıçta daha düşük ödemelere dönüşürken, aynı zamanda öz sermaye oluşturmadığınız ve yalnızca faiz dönemi sona erdiğinde ödemelerde bir sıçrama göreceğiniz anlamına gelir.
Yalnızca faizli ARM, hem anapara hem de faizi içeren ödemelerin aksine, kredinin ilk dönemi için yalnızca faiz ödemelerinin ödendiği ayarlanabilir bir ipotektir.
