Kayıtlı Müdür

Kayıtlı Müdür Nedir?

Kayıtlı anapara terimi, operasyonel, uyumluluk, ticaret ve satış personelini denetleme yetkisine sahip lisanslı bir menkul kıymet satıcısına atıfta bulunur. Basitçe söylemek gerekirse, kayıtlı bir müdür, bir menkul kıymet veya yatırım şirketinde yönetim pozisyonunda bulunan kişidir . Kayıtlı bir müvekkil, bir asıl lisansa sahip olmalıdır ve menkul kıymet alım satımında da faaliyet gösterdikleri için, en temel menkul kıymet lisanslarından bazılarına da sahip olmalıdırlar. Bu kişiler, firmalarında meydana gelen herhangi bir sorundan yasal olarak sorumludur ve bu nedenle, eyalet ve/veya federal düzeyde düzenleyicilere kayıtlı .

Kayıtlı İlkeleri Anlama

Kayıtlı müdürler, menkul kıymetler, yatırım ve ara dönemler de dahil olmak üzere diğer finans şirketlerinde çalışan yönetim uzmanlarıdır. Firmaların, tek ortaklık olarak sınıflandırılmadıkları sürece en az iki kayıtlı müdüre sahip olmaları gerekir . Bu kişilerin, firmalarının gerekli tüm düzenleyici gerekliliklere uymasını sağlarken satış, operasyon ve ticaret ekiplerini denetlemeyi içeren bir dizi sorumluluğu vardır . Kayıtlı müdürler şunlardan emin olur:

• firmaları tarafından düzenleyicilere sunulan evrakların doğru ve zamanında dosyalanmış olması

• çalışanlar ve diğer kilit personelin tümü uygun şekilde lisanslanmıştır

• firma asgari sermaye gereksinimlerini korur

• zorunlu ücretler zamanında ödenir

Aracı kurumlardaki kayıtlı müdürler, satış ve ticaret fonksiyonlarını denetler, bir yatırım firmasının mevzuata uyumunu veya genel faaliyetlerini denetler. İzin verilen faaliyetler arasında ticaret, piyasa yapıcılığı,. sigortacılık ve reklamcılık yer alır; satış ve reklam literatürü, kullanımdan önce bir müdür tarafından onaylanmalıdır. Yatırım bankacılığına dahil olan kişilerin de kayıtlı müdür olmaları gerekebilir .

Kayıtlı müdürlere verilen ayrıcalıklar, yasal yükümlülük noktasında bile önemli bir sorumluluk taşır. Uyum, görevlerinin büyük bir kısmını oluşturduğu için, firmalarında meydana gelebilecek herhangi bir hata veya sorundan sorumlu tutulurlar. Bu nedenle, bir tüccar uygun şekilde lisanslanmamışsa veya şirket tarafından sunulan bazı gerekli dosyalarda bir tutarsızlık varsa, kayıtlı müdür, eyalet veya federal makamlara hesap vermesi gereken kişidir .

Düzenleme Kurumu (FINRA) ve diğer düzenleyici kurumlar, bireylerin kayıtlı bir müdür olabilmeleri için 24 Serisi sınavını geçmelerini şart koşar. Bu sınavı geçen bir kişi, denetleme ve uyum görevlerinin yanı sıra sigorta, ticaret ve pazarlama faaliyetlerini yürütebilir. Bu, Seri 7 sınavı gibi komisyoncu-bayiler için gerekli olan olağan sınavlara ektir. Kayıtlı opsiyon müdürleri (ROP) olmak isteyenler -finans şirketlerinde opsiyon ticaretini denetlemek isteyen profesyoneller- FINRA Series 4 Sınavını geçmelidir .

Kayıtlı müdür olabilmek için Finansal Finans Sektörü Düzenleme Kurumu'nun Seri 24 sınavını geçmelisiniz .

Özel Hususlar

Yukarıda belirtildiği gibi, kayıtlı bir müdür olabilmek için FINRA'nın Seri 24 sınavını (Genel Menkul Kıymetler Ana Yeterlilik Sınavı olarak da bilinir) geçmek gerekir. Sınav, 10'u puansız ve test boyunca rastgele yerleştirilmiş 160 sorudan oluşur. Adaylara sınavı tamamlamaları için 3 saat 45 dakika verilir. Geçmek için %70 puan gerekir. Sınav beş ana iş fonksiyonunu kapsar:

Broker-bayi kaydının ve personel yönetimi faaliyetlerinin denetimi. Bu bölüm dokuz sorudan oluşmaktadır.

• İşlev 2: Genel komisyoncu-bayi faaliyetlerinin denetimi. Bu bölümde 45 soru bulunmaktadır.

• Fonksiyon 3: Perakende ve kurumsal müşteri ile ilgili faaliyetlerin denetimi. Bu bölümde adaylardan 32 soruyu cevaplamaları istenmektedir.

• İşlev 4: Ticaret ve piyasa yapıcılığı faaliyetlerinin denetimi. Bu bölümde 32 soru var.

• İşlev 5: 32 sorudan oluşan yatırım bankacılığı ve araştırma denetimi.

Kayıtlı asil adayların Seri 24'e girebilmeleri için Menkul Kıymetler Endüstrisi Temelleri (SIE) Sınavını ve en az bir başka sınavı geçmeleri gerekir. Bunlar şunları içerir:

• Seri 7 sınavı—Genel Menkul Kıymetler Temsilcisi Sınavı

• Seri 57 sınavı—Security Trader Temsilci Sınavı

• Seri 79 sınavı—Yatırım Bankacılığı Temsilciliği Sınavı

• Seri 82 sınavı—Özel Menkul Kıymet Teklifleri Temsilcisi Sınavı

• Seri 86/87—Araştırma Analisti Sınavı

Bir kişi Seri 57 sınavını geçtiğinde, aday , Seri 24'ü geçtikten sonra genel müdür yerine tüccar müdür unvanını alır.

Öne Çıkanlar

• Kayıtlı müdürler, en temel menkul kıymetler lisanslarının yanı sıra ana lisanslara da sahip olmalıdır .

• Bu kişiler, firmalarındaki lisanslama ve uyum konularından sorumlu olduklarından, firmalarında meydana gelen her türlü sorundan yasal olarak sorumludurlar .

• Kayıtlı bir müdür, operasyonel, uyumluluk, ticaret ve satış personelini denetleme yetkisine sahip lisanslı bir menkul kıymet satıcısıdır .