إدارة المسؤولية
ما هي إدارة المسؤولية؟
إدارة الخصوم هي ممارسة البنوك للحفاظ على التوازن بين آجال استحقاق أصولها وخصومها من أجل الحفاظ على السيولة وتسهيل الإقراض مع الحفاظ أيضًا على ميزانيات صحية. في هذا السياق ، تشمل المطلوبات أموال المودعين وكذلك الأموال المقترضة من المؤسسات المالية الأخرى.
يعتني البنك الذي يمارس إدارة الالتزامات بهذه الأموال وأيضًا التحوط ضد التغيرات في أسعار الفائدة. يمكن أن يواجه البنك عدم تطابق بين الأصول والخصوم بسبب عدم السيولة أو التغيرات في أسعار الفائدة ؛ وتقليل إدارة المسؤولية من احتمالية عدم التطابق.
فهم إدارة المسؤولية
يجب على البنك أن يدفع فائدة على الودائع وأن يفرض أيضًا معدل فائدة على القروض. لإدارة هذين المتغيرين ، يقوم المصرفيون بتتبع صافي هامش الفائدة أو الفرق بين الفائدة المدفوعة على الودائع والفائدة المكتسبة على القروض.
بدأت البنوك في إدارة الأصول بشكل فعال مقابل المطلوبات في الستينيات من خلال إصدار شهادات إيداع قابلة للتداول. يمكن بيعها قبل استحقاقها في السوق الثانوية من أجل زيادة رأس المال الإضافي في سوق المال. تُعرف هذه الاستراتيجية أيضًا باسم إدارة الأصول / الخصوم ، وهي تلعب دورًا مهمًا في صحة النتيجة النهائية للبنك. خلال الفترة التي سبقت الأزمة المالية 2007-2008 ، أساءت بعض البنوك إدارة الالتزامات من خلال الاعتماد على الديون قصيرة الأجل المقترضة من البنوك الأخرى لتمويل الرهون العقارية طويلة الأجل ، وهي ممارسة ساهمت في فشل مقرض الرهن العقاري البريطاني نورثرن روك ، وفقًا لتقرير حكومي عن الأزمة.
لجنة الأصول والخصوم ( ALCO ) ، والمعروفة أيضًا باسم فريق إدارة الفائض في البنك ، هي مجموعة إشرافية تنسق إدارة الأصول والخصوم بهدف كسب عوائد كافية. من خلال إدارة التزامات الشركة بشكل فعال ، توفر لجنة الأصول والخصوم الإشراف من أجل تقييم أفضل للمخاطر داخل وخارج الميزانية العمومية للمؤسسة. يدمج الأعضاء مخاطر أسعار الفائدة واعتبار السيولة في نموذج تشغيل البنك.
صناعة البنوك
بصفتها وسيطًا ماليًا ، تقبل البنوك الودائع التي تكون ملزمة بدفع فوائد (الخصوم) عنها وتقديم قروض مقابل فوائد (أصول). بالإضافة إلى القروض ، تشكل محافظ الأوراق المالية أيضًا أصولًا مصرفية. يجب على البنوك إدارة مخاطر أسعار الفائدة ، والتي يمكن أن تؤدي إلى عدم تطابق الأصول والخصوم. ساهم تقلب أسعار الفائدة وإلغاء اللائحة Q ، التي حددت المعدل الذي يمكن للبنوك أن تدفع به للمودعين ، في هذه المشكلة.
هامش الفائدة الصافي للبنك - الفرق بين السعر الذي يدفعه على الودائع والسعر الذي يتلقاه على أصوله (القروض والأوراق المالية) - هو دالة على حساسية سعر الفائدة وحجم ومزيج الأصول والخصوم. إلى الحد الذي يقترض فيه البنك على المدى القصير ويقرض على المدى الطويل ، غالبًا ما يكون هناك عدم تطابق يجب على البنك معالجته من خلال هيكلة أصوله ومطلوباته أو باستخدام المشتقات (على سبيل المثال ، المقايضات والمقايضات والخيارات ، والعقود الآجلة) للتأكد من أنها تفي بجميع التزاماتها.
إدارة المسؤولية في خطط التقاعد
نظام معاش التقاعد المحدد (DB) مزايا تقاعد ثابتة ومحددة مسبقًا للموظفين عند التقاعد ، ويتحمل صاحب العمل مخاطر ألا تكون الأصول المستثمرة في خطة التقاعد كافية لدفع جميع المزايا. يجب على الشركات توقع المبلغ بالدولار للأصول المتاحة لدفع المزايا المطلوبة بموجب خطة المزايا المحددة.
افترض ، على سبيل المثال ، أن مجموعة من الموظفين يجب أن تتلقى ما مجموعه 1.5 مليون دولار في مدفوعات المعاشات التقاعدية ابتداءً من 10 سنوات. يجب على الشركة تقدير معدل العائد على الدولارات المستثمرة في خطة المعاشات التقاعدية وتحديد المبلغ الذي يجب أن تساهم به الشركة كل عام قبل أن تبدأ الدفعات الأولى بعد 10 سنوات.
يسلط الضوء
الأصول والالتزامات المدارة بشكل جيد تتضمن عملية مطابقة العناصر التعويضية التي يمكن أن تزيد من أرباح الأعمال.
إدارة المسؤولية هي عملية إدارة استخدام الأصول والتدفقات النقدية لتقليل مخاطر خسارة الشركة من عدم دفع التزام في الوقت المحدد.
قد تستخدم خطط معاشات التقاعد ذات المزايا المحددة أيضًا إدارة الالتزامات لضمان عدم تعرضها لعجز نقدي لدفع التزاماتها المستقبلية والحالية.
يتم تطبيق عملية إدارة الأصول والخصوم عادةً على محافظ القروض المصرفية التي قد تقدم منتجات محددة الأجل مثل الأقراص المدمجة والقروض ولكن أيضًا الودائع تحت الطلب وخطوط الائتمان.
