Floor Loan-Definition

Was ist ein Floor-Darlehen?

Ein Floor-Darlehen ist eine spezielle Art von Darlehen, die speziell für Immobilienbauprojekte entwickelt wurde. Stockwerkdarlehen gelten für Gebäude, die von Mietern bewohnt werden. Das Floor-Darlehen ist der Mindestbetrag, den ein Kreditgeber zu leisten bereit ist, um dem Bauherrn zu ermöglichen, mit der Entwicklung einer Gewerbeimmobilie zu beginnen.

So funktioniert ein Floor-Darlehen

Ein Floor Loan funktioniert nicht wie ein herkömmliches Darlehen oder eine klassische Hypothek, bei der der Kreditnehmer die gesamten Mittel in einer Summe erhält. Stattdessen ist das Floor Loan der Teilbetrag eines größeren Darlehens – die Summe, die Kreditnehmer und Bauherr benötigen, um mit dem Bauvorhaben tatsächlich beginnen zu können.

Der Rest des Darlehens, der sogenannte „Holdback“, wird gezahlt, nachdem der Bauherr bestimmte Phasen des Projekts erreicht hat, die vom Kreditgeber festgelegt werden. Beispielsweise kann eine Bank zustimmen, 70 % der gesamten Projektkosten vorzuschießen, wobei der Restbetrag von 30 % freigegeben wird, wenn das Projekt bestimmte Meilensteine erreicht. Zu diesen Meilensteinen gehören in der Regel ein erfolgreicher Verkauf oder eine erfolgreiche Vermietung der Mehrheit der Einheiten des Projekts, der Erhalt einer Nutzungsgenehmigung usw.

Kreditnehmer, die die Voraussetzungen für den Holdback nicht erfüllen, müssen sich möglicherweise zwischenzeitlich einen Überbrückungskredit oder eine andere Form der Gap-Finanzierung oder Mezzanine-Finanzierung sichern,. was recht kostspielig werden kann: Diese Kredite werden schnell bearbeitet, haben aber sehr kurze und hohe Laufzeiten Zinsen.

Floor-Darlehen sind nur für den Bau von gewerblichen Immobilienprojekten verfügbar, nicht für Wohnimmobilien.

Floor-Darlehen vs. Baudarlehen

Das Stockwerkdarlehen ist oft die erste Stufe eines größeren Baudarlehens oder einer Hypothek. Ein Baudarlehen ist ein kurzfristiges Darlehen (ein Darlehen mit einer Laufzeit von einem Jahr oder weniger), das zur Finanzierung des Immobilienprojekts verwendet wird. Der Bauherr nimmt einen Baukredit auf, um die Kosten des Projekts zu decken, bevor er eine langfristige Finanzierung erhält. Da sie als ziemlich riskant gelten,. werden Baudarlehen in der Regel mit höheren Zinsen verzinst als herkömmliche Hypotheken.

Hauskäufer, die ihre eigene Wohnung nach Maß bauen, können Baudarlehen aufnehmen,. aber sie können sich im Rahmen des Prozesses nicht für ein Stockwerkdarlehen entscheiden. Stockwerkdarlehen sind nur ein Teil der Baudarlehen für vermietete Gebäude, nicht für selbstgenutzte Gebäude. Ein einzelner Hausbesitzer kann jedoch das Baudarlehen in eine dauerhafte, längerfristige Hypothek umfinanzieren oder einfach ein neues Darlehen aufnehmen, um das Baudarlehen zu tilgen.

Bei einem Immobilienprojekt, bei dem es sich um ein Gewerbeobjekt handelt (Einzelhandelszentren, Bürokomplexe, Hotels und nicht selbstgenutzte Mehrfamilienhäuser), kann der Bauherr das Projekt mit einem Baudarlehen finanzieren und anschließend ein Gewerbe aufnehmen Immobiliendarlehen,. um es abzubezahlen . (Ein Gewerbeimmobiliendarlehen ist eine spezielle Art von Hypothekendarlehen, das durch ein Pfandrecht auf Gewerbe- und nicht auf Wohnimmobilien besichert ist. Daher steht es einzelnen Bauherren nicht zur Verfügung.)

Gewerbliche Immobilienkredite haben tendenziell längere Laufzeiten als Baukredite, die zwischen fünf und 20 Jahren liegen.