Kredit-Einlagen-Verhältnis (LDR)
Was ist das Kredit-Einlagen-Verhältnis (LDR)?
Das Kredit-Einlagen-Verhältnis (LDR) wird verwendet, um die Liquidität einer Bank zu beurteilen, indem die Gesamtkredite einer Bank mit ihren Gesamteinlagen für denselben Zeitraum verglichen werden. Der LDR wird in Prozent ausgedrückt. Wenn das Verhältnis zu hoch ist, bedeutet dies, dass die Bank möglicherweise nicht über genügend Liquidität verfügt, um einen unvorhergesehenen Mittelbedarf zu decken. Umgekehrt, wenn das Verhältnis zu niedrig ist, verdient die Bank möglicherweise nicht so viel, wie sie sein könnte.
Formel und Berechnung fĂĽr LDR
Um das Kredit-Einlagen-Verhältnis zu berechnen, dividieren Sie den Gesamtbetrag der Kredite einer Bank durch den Gesamtbetrag der Einlagen für denselben Zeitraum. Die Zahlen finden Sie in der Bilanz einer Bank. Kredite werden als Vermögenswerte aufgeführt, während Einlagen als Verbindlichkeiten aufgeführt werden.
Was sagt Ihnen LDR?
Ein Kredit-Einlagen-Verhältnis zeigt die Fähigkeit einer Bank, Kreditverluste und Abhebungen durch ihre Kunden zu decken. Anleger überwachen die LDR von Banken, um sicherzustellen, dass im Falle eines wirtschaftlichen Abschwungs, der zu Kreditausfällen führt, ausreichende Liquidität zur Deckung von Krediten vorhanden ist.
Außerdem hilft der LDR zu zeigen, wie gut eine Bank Kunden anzieht und hält. Steigen die Einlagen einer Bank, werden neues Geld und neue Kunden an Bord geholt. Infolgedessen wird die Bank wahrscheinlich mehr Geld zum Verleihen haben, was die Erträge steigern dürfte. Obwohl es widersprüchlich ist, sind Kredite ein Vermögenswert für eine Bank, da Banken Zinserträge aus der Kreditvergabe erzielen. Einlagen hingegen sind Verbindlichkeiten, da die Banken für diese Einlagen einen Zinssatz zahlen müssen, wenn auch zu einem niedrigen Zinssatz.
Der LDR kann Anlegern dabei helfen, festzustellen, ob eine Bank ordnungsgemäß verwaltet wird. Wenn die Bank ihre Einlagen nicht erhöht oder ihre Einlagen schrumpfen, wird die Bank weniger Geld zum Verleihen haben. In einigen Fällen leihen sich Banken Geld, um ihre Kreditnachfrage zu befriedigen, um die Zinserträge zu steigern. Wenn eine Bank jedoch Schulden zur Finanzierung ihrer Kreditgeschäfte anstelle von Einlagen verwendet, entstehen der Bank Schuldendienstkosten, da sie Zinsen auf die Schulden zahlen muss.
Infolgedessen hat eine Bank, die Geld leiht, um es ihren Kunden zu verleihen, normalerweise niedrigere Gewinnmargen und mehr Schulden. Eine Bank würde lieber Einlagen für die Kreditvergabe verwenden, da die an die Einleger gezahlten Zinssätze weitaus niedriger sind als die Zinssätze, die sie für das Ausleihen von Geld verlangen würde. Der LDR hilft Anlegern, die Banken zu erkennen, die über genügend Einlagen verfügen, um Kredite zu vergeben, und nicht auf eine Erhöhung ihrer Schulden zurückgreifen müssen.
Der richtige LDR ist für Banken ein heikles Gleichgewicht. Wenn Banken zu viele ihrer Einlagen verleihen, könnten sie sich selbst überfordern, insbesondere in einem wirtschaftlichen Abschwung. Wenn Banken jedoch zu wenige ihrer Einlagen verleihen, könnten ihnen Opportunitätskosten entstehen, da ihre Einlagen in ihren Bilanzen sitzen und keine Einnahmen erzielen würden. Banken mit niedrigen LTD-Quoten könnten niedrigere Zinserträge haben, was zu niedrigeren Erträgen führt.
Mehrere Faktoren können zu Veränderungen des Kredit-Einlagen-Verhältnisses führen. Die wirtschaftlichen Bedingungen können sich sowohl auf die Kreditnachfrage als auch auf die Einzahlungssumme der Anleger auswirken. Wenn die Verbraucher arbeitslos sind, werden sie ihre Einlagen wahrscheinlich nicht erhöhen. Die Federal Reserve Bank reguliert die Geldpolitik, indem sie die Zinssätze erhöht und senkt. Wenn die Zinsen niedrig sind, könnte die Kreditnachfrage abhängig von den wirtschaftlichen Bedingungen steigen. Kurz gesagt, es gibt viele äußere Faktoren, die den LDR einer Bank beeinflussen.
Was ist ein idealer LDR?
Typischerweise beträgt das ideale Kredit-Einlagen-Verhältnis 80 % bis 90 %. Ein Kredit-Einlagen-Verhältnis von 100 % bedeutet, dass eine Bank Kunden für jeden Dollar, den sie an erhaltenen Einlagen erhält, einen Dollar leiht. Es bedeutet auch, dass eine Bank keine wesentlichen Reserven für erwartete oder unerwartete Eventualitäten zur Verfügung hat.
Vorschriften beeinflussen auch, wie Banken verwaltet werden, und letztendlich ihre Kredit-Einlagen-Verhältnisse. Das Office of the Comptroller of the Currency, das Board of Governors des Federal Reserve System und die Federal Deposit Insurance Corporation legen keine Mindest- oder Höchstquoten von Krediten zu Einlagen für Banken fest. Diese Agenturen überwachen jedoch die Banken, um festzustellen, ob ihre Kennzahlen Abschnitt 109 des Riegle-Neal Interstate Banking and Branching Efficiency Act von 1994 (Interstate Act) entsprechen.
Beispiel fĂĽr LDR
Wenn eine Bank Einlagen in Höhe von 500 Millionen US-Dollar und Kredite in Höhe von 400 Millionen US-Dollar hat, würde das LDR-Verhältnis der Bank berechnet, indem die Gesamtkredite durch ihre Gesamteinlagen dividiert würden.
Verhältnis zwischen LDR und LTV
Loan-to-Value (LTV) -Verhältnis ist eine Bewertung des Kreditrisikos,. die Finanzinstitute und andere Kreditgeber prüfen, bevor sie eine Hypothek genehmigen. In der Regel sind Bewertungen mit hohen LTV-Verhältnissen mit einem höheren Risiko verbunden, und daher kostet das Darlehen den Kreditnehmer mehr, wenn die Hypothek genehmigt wird.
Das LTV-Verhältnis misst den Wert der Immobilie im Vergleich zur Höhe des Darlehens, während das LDR-Verhältnis die Fähigkeit einer Bank misst, ihre Darlehen mit ihren Einlagen zu decken.
Einschränkungen des LDR
Der LDR hilft Anlegern, die Gesundheit der Bilanz einer Bank zu beurteilen, aber es gibt Einschränkungen für das Verhältnis. Der LDR misst nicht die Qualität der von einer Bank vergebenen Kredite. Die LDR spiegelt auch nicht die Anzahl der Kredite wider, die in Verzug sind oder mit ihren Zahlungen in Verzug geraten könnten.
Wie bei allen Finanzkennzahlen ist der LDR im Vergleich zu Banken gleicher Größe und ähnlicher Zusammensetzung am effektivsten. Außerdem ist es für Investoren wichtig, mehrere Finanzkennzahlen zu vergleichen, wenn sie Banken vergleichen und Anlageentscheidungen treffen.
Beispiel aus der realen Welt fĂĽr LDR
Zum 31.12.2018 meldete die Bank of America Corporation (BAC) ihre Finanzergebnisse gemäß ihrer 8K-Erklärung und hatte die folgenden Zahlen.
Darlehen insgesamt: 946,9 Mrd. USD
Gesamteinlagen: 1.381,50 Billionen $
Der LDR der Bank of America wird wie folgt berechnet: 946,9 $ / 1.381,50 $
LDR = 68,5 %
Das Verhältnis sagt uns, dass die Bank of America bis Ende 2018 rund 70 % ihrer Einlagen verliehen hat.
Höhepunkte
Das Kredit-Einlagen-Verhältnis wird verwendet, um die Liquidität einer Bank zu beurteilen, indem die gesamten Kredite einer Bank mit ihren gesamten Einlagen für denselben Zeitraum verglichen werden.
Um das Kredit-Einlagen-Verhältnis zu berechnen, dividieren Sie den Gesamtbetrag der Kredite einer Bank durch den Gesamtbetrag der Einlagen für denselben Zeitraum.
Typischerweise beträgt das ideale Kredit-Einlagen-Verhältnis 80 % bis 90 %. Ein Kredit-Einlagen-Verhältnis von 100 Prozent bedeutet, dass eine Bank für jeden erhaltenen Dollar an Einlagen einen Dollar an Kunden leiht.
