Tier-2-Kapital

Was ist Tier-2-Kapital?

Der Begriff Tier-2- Kapital bezieht sich auf eine der Komponenten der erforderlichen Reserven einer Bank. Tier 2 wird als zweite oder ergänzende Schicht des Kapitals einer Bank bezeichnet und besteht aus Posten wie Neubewertungsrücklagen, hybriden Instrumenten und nachrangigen befristeten Verbindlichkeiten. Es gilt als weniger sicher als Tier-1-Kapital – die andere Form des Kapitals einer Bank – weil es schwieriger zu liquidieren ist. In den Vereinigten Staaten basiert die Gesamtkapitalanforderung teilweise auf dem gewichteten Risiko der Vermögenswerte einer Bank.

##Tier-2-Kapital verstehen

Eigenkapitalanforderungen für Banken wurden als Teil der internationalen Basler Vereinbarungen festgelegt. Diese Empfehlungen wurden vom Basler Ausschuss für Bankenaufsicht über mehrere Jahre entwickelt, die bis in die 1980er Jahre zurückreichen. Gemäß den Vorschriften müssen Banken einen bestimmten Betrag an Bargeld und/oder anderen Formen liquider Mittel bereithalten, um ihren Verpflichtungen nachzukommen. Höchstens 25 % der Kapitalanforderungen einer Bank dürfen aus Tier-2-Kapital bestehen.

Bankkapital ist in zwei Schichten unterteilt – Tier 1 oder Kernkapital und Tier 2 oder Ergänzungskapital. Die Eigenkapitalquote einer Bank wird berechnet, indem ihr Kapital durch ihre gesamten risikobasierten Aktiva dividiert wird. Die Mindestreserveanforderung für die Kapitalquote einer Bank ist auf 8 % festgelegt, von denen 6 % durch Tier-1-Kapital bereitgestellt werden müssen. Der Rest muss Tier-2-Kapital sein. Zusammen mit Tier-1-Kapital bietet es einer Bank ein finanzielles Polster für den Fall, dass sie ihre Vermögenswerte liquidieren muss.

Es gibt vier Komponenten des Tier-2-Kapitals. Diese beinhalten:

• Neubewertungsrücklagen: Dies sind Rücklagen, die durch die Neubewertung eines Vermögenswerts entstanden sind. Eine typische Neubewertungsrücklage ist ein Gebäude im Besitz einer Bank. Im Laufe der Zeit steigt der Wert des Immobilienvermögens tendenziell und kann somit neu bewertet werden.

• Allgemeine Rückstellungen: Diese Kategorie umfasst Verluste, die einer Bank in noch unbestimmter Höhe entstehen können, einschließlich aus Krediten. Der zulässige Gesamtwert der allgemeinen Rückstellung beträgt 1,25 % der risikogewichteten Aktiva (RWA) der Bank.

• Hybride Kapitalinstrumente: Diese Art von Kapital ist eine Mischung aus Fremd- und Eigenkapitalinstrumenten. Vorzugsaktien sind ein Beispiel für ein Hybridinstrument . Eine Bank kann hybride Instrumente in ihr Tier-2-Kapital aufnehmen, solange die Vermögenswerte dem Eigenkapital ausreichend ähnlich sind, sodass Verluste auf den Nennwert des Instruments übernommen werden können, ohne die Liquidation der Bank auszulösen.

• Nachrangige Verbindlichkeiten: Verbindlichkeiten sind nachrangig gegenüber gewöhnlichen Bankeinlagen und anderen Darlehen und Wertpapieren, die höherrangige vorrangige Verbindlichkeiten darstellen. Die ursprüngliche Mindestlaufzeit dieser Schuld beträgt mehr als fünf Jahre.

Tier-2-Kapital wird in obere und untere Ebenen aufgeteilt. Das Tier-2-Kapital der oberen Ebene besteht aus Wertpapieren, die unbefristet sind, d. h. sie haben kein Fälligkeitsdatum, Neubewertungsrücklagen und Investitionen in Anlagevermögen. Lower-Level-Tier-2-Kapital besteht aus nachrangigen Schuldtiteln und ist für eine Bank im Allgemeinen kostengünstig zu begeben.

Besondere Überlegungen

Stille Reserven können in bestimmten Ländern als Teil des Tier-2-Kapitals einer Bank gezählt werden. Diese Reserven sind Gewinne, die eine Bank erwirtschaftet und die nicht in öffentlich zugänglichen Dokumenten wie der Bilanz einer Bank erscheinen. Obwohl sie nicht offengelegt werden, betrachten die meisten Banken diese Reserven immer noch als echte Vermögenswerte.

Die Aufsichtsbehörden in einigen Ländern erkennen die stillen Reserven ihrer Banken als Teil des Tier-2-Kapitals an. Die meisten Länder, einschließlich der Vereinigten Staaten, erlauben nicht, dass diese Art von Kapital verwendet wird, um die Reserveanforderungen rechtmäßig zu erfüllen.

Die meisten Länder, einschließlich der Vereinigten Staaten, erlauben nicht, dass stille Reserven verwendet werden, um die Reserveanforderungen zu erfüllen

Tier-2-Kapital vs. Tier-1-Kapital

Wie oben erwähnt, sind die Kapitalreserven einer Bank in Stufen unterteilt. Im Gegensatz zu Tier-2-Kapital ist Tier-1-Kapital das Kernkapital einer Bank oder die primäre Finanzierungsquelle einer Bank. Als solches besteht es aus fast allen Mitteln einer Institution, einschließlich aller offengelegten Rücklagen und etwaigem Eigenkapital wie Stammaktien. Dieses Kapital hilft einer Bank, etwaige Verluste aufzufangen, damit sie ihr Tagesgeschäft fortsetzen kann. Da sich diese Ebene aus dem Kernkapital einer Bank zusammensetzt, ist Tier 1 ein sehr guter Indikator für ihre finanzielle Gesundheit. Dieses Tier gilt als zuverlässiger als Tier-2-Kapital. Das liegt daran, dass das Kapital viel einfacher genau zu berechnen ist. Die Vermögenswerte, die in diese Kategorie fallen, sind auch viel einfacher zu liquidieren.

Höhepunkte

• Es gibt zwei Ebenen von Tier-2-Kapital – oberes und unteres Kapital.

• Tier-2-Kapital ist die zweite Kapitalschicht, die eine Bank als Teil ihrer erforderlichen Reserven vorhalten muss.

• Diese Klasse besteht aus Neubewertungsrücklagen, allgemeinen Rückstellungen, nachrangigen Schuldtiteln und hybriden Kapitalinstrumenten.

• Tier-2-Kapital ist Tier-1-Kapital nachrangig und gilt als riskanter, da es schwieriger zu berechnen ist, ob eine Bank es liquidieren muss.