líder lipper
¿Qué es un líder Lipper?
El término Lipper Leader se refiere a un sistema de calificación de fondos mutuos. El sistema clasifica el éxito de los fondos en función de si cumplen un conjunto específico de objetivos. Los profesionales financieros reconocen las evaluaciones comparativas y las clasificaciones de Lipper como un estándar de la industria. Es una gran herramienta para que los inversores la utilicen para hacer coincidir los fondos con sus preferencias para que puedan cumplir sus objetivos de inversión. El sistema es propiedad del proveedor de datos y análisis de mercado Refinitiv, una empresa que es en parte propiedad de Thomson Reuters (TRI).
Cómo funciona el líder Lipper
El sistema de calificación Lipper Leader fue desarrollado por Lipper Analytical Services, que se estableció en 1973. Brinda a los inversores y profesionales financieros datos de mercado y calificaciones de fondos mutuos.
La empresa, que también creó una serie de universos de comparación y otros análisis de fondos, fue adquirida por Thomson Reuters y ahora es propiedad de Refinitiv. Esta empresa ofrece información y tecnología financiera a más de 40 000 instituciones diferentes en aproximadamente 190 países. Lipper Leader se encuentra entre los sistemas mejor clasificados de la industria junto con los de su rival Morningstar.
Como se mencionó anteriormente, el sistema Lipper Leader es una herramienta utilizada para calificar fondos mutuos por profesionales financieros, como administradores de activos,. compañías de fondos e intermediarios financieros,. así como por inversionistas. Las calificaciones del sistema ayudan a los inversionistas a decidir qué fondos cumplen con sus objetivos de inversión al clasificar los fondos que se complementan entre sí. Por ejemplo, un fondo calificado como Lipper Leader tanto por eficiencia fiscal como por gastos totales probablemente se encuentre entre las opciones de menor costo.
Lipper clasifica los fondos mutuos según cinco métricas:
Rendimiento total o la tasa de rendimiento real durante un período de tiempo específico
Retorno consistente
Preservación del capital,. que es un medio por el cual los inversores pueden evitar pérdidas
Eficiencia fiscal
Gastos como cargas de venta, comisiones de redención, comisiones de cuenta, comisiones de gestión y otros
De todas las categorías de Lipper Leader, la más citada y observada es la rentabilidad total, que tiene en cuenta tanto los dividendos como la apreciación de los precios. Todas las categorías dividen las clasificaciones de fondos por quintiles. El 20 % superior son los líderes de Lipper, Lipper clasifica al siguiente 20 % con el equivalente a cuatro estrellas, al siguiente 20 % con un equivalente de tres estrellas, y así sucesivamente. Lipper actualiza sus calificaciones una vez al mes.
Cada fondo se compara con sus pares para cada categoría. El 20 % superior de los fondos en cada categoría recibe las calificaciones más altas y se los nombra Lipper Leaders. La empresa nombra líderes por períodos de tres, cinco y 10 años para cada categoría, así como en general.
Los inversores con activos sustanciales fuera de una cuenta de jubilación 401(k) o similar con ventajas fiscales también pueden usar Lipper Leaders para la eficiencia fiscal.
Consideraciones Especiales
Al igual que otros sistemas de calificación, el sistema Lipper Leader solo puede llegar hasta cierto punto. Por ejemplo, los inversores no pueden usarlo para predecir resultados futuros basados en el desempeño pasado. Además, el sistema Lipper Leader no puede identificar fondos prometedores con antecedentes más cortos que pueden tener un rendimiento superior con el tiempo.
Aunque el desempeño pasado influye en el sistema Lipper Leader, no espere que prediga el desempeño futuro.
Otro punto importante a tener en cuenta es que no existe una categoría Lipper Leader para la rentabilidad ajustada al riesgo. Es la rentabilidad relativa a cada unidad de riesgo asumida por el gestor del fondo. Los clientes deben combinar el rendimiento total con la preservación del capital y clasificaciones de rendimiento consistentes para siquiera intentar aproximarse a esta medida.
Para algunos inversores, los líderes Lipper menos populares son de particular interés, según su estilo de inversión. Tome Lipper Leaders para obtener un rendimiento constante, por ejemplo. Esta clasificación apunta a fondos que hicieron un mejor trabajo en comparación con sus pares que evitaron la volatilidad columpios _ Si bien esta métrica no ayuda a los inversionistas a corto plazo o a aquellos que son más reacios al riesgo,. es útil para los inversionistas a largo plazo que desean evitar fondos que presentan grandes números de rendimiento durante un período específico a corto plazo, en lugar de repetidamente durante tiempo.
Reflejos
Los fondos se comparan con sus pares, con líderes nombrados para períodos de tres, cinco y 10 años en cada categoría.
El sistema Lipper Leader clasifica los fondos según el rendimiento total, el rendimiento constante, la preservación del capital, la eficiencia fiscal y los gastos.
Los inversores pueden utilizar el sistema para elegir fondos que les ayuden a cumplir sus objetivos financieros.
El sistema se considera un estándar de la industria para los profesionales financieros.
Lipper Leader es un sistema de calificación que clasifica el éxito en función de si los fondos mutuos cumplen con un conjunto específico de objetivos.
