Lipper Leader
O que é um Lipper Leader?
O termo Lipper Leader refere-se a um sistema de classificação de fundos mútuos . O sistema classifica o sucesso dos fundos com base no cumprimento de um conjunto específico de metas. Os profissionais financeiros reconhecem o benchmarking e as classificações da Lipper como um padrão da indústria. É uma ótima ferramenta para os investidores usarem para combinar fundos com suas preferências para que possam atingir suas metas de investimento. O sistema é de propriedade do provedor de análise de mercado e dados Refinitiv, uma empresa que é de propriedade parcial da Thomson Reuters (TRI).
Como funciona o Lipper Leader
O sistema de classificação Lipper Leader foi desenvolvido pela Lipper Analytical Services, que foi criada em 1973. Ele fornece aos investidores e profissionais financeiros dados de mercado e classificações de fundos mútuos.
A empresa, que também criou uma série de universos de comparação e outras análises de fundos, foi adquirida pela Thomson Reuters e agora é propriedade da Refinitiv. Essa empresa oferece tecnologia e informações financeiras para mais de 40.000 instituições diferentes em cerca de 190 países. A Lipper Leader está entre os sistemas de primeira linha do setor, juntamente com os da rival Morningstar.
Como mencionado acima, o sistema Lipper Leader é uma ferramenta usada para avaliar fundos mútuos por profissionais financeiros, como gestores de ativos,. empresas de fundos e intermediários financeiros,. além de investidores. As classificações do sistema ajudam os investidores a decidir quais fundos atendem às suas metas de investimento, classificando os fundos que se complementam. Por exemplo, um fundo classificado como Lipper Leader para eficiência fiscal e despesas totais provavelmente está entre as opções de custo mais baixo.
Lipper classifica os fundos mútuos com base em cinco métricas:
Retorno total ou a taxa real de retorno ao longo de um período de tempo específico
Retorno consistente
Preservação do capital,. que é um meio pelo qual os investidores podem evitar perdas
Eficiência fiscal
Despesas como cargas de vendas, taxas de resgate, taxas de conta, taxas de administração e outras
De todas as categorias da Lipper Leader, a mais citada e assistida é o retorno total, que leva em consideração tanto os dividendos quanto a valorização dos preços . Todas as categorias dividem as classificações dos fundos por quintis. Os 20% melhores são os Lipper Leaders, Lipper classifica os próximos 20% com o equivalente a quatro estrelas, os próximos 20% um equivalente a três estrelas e assim por diante. O Lipper atualiza suas classificações uma vez por mês.
Cada fundo é comparado com seus pares para cada categoria. Os 20% principais dos fundos em cada categoria recebem as classificações mais altas e são nomeados Lipper Leaders. A empresa nomeia líderes por períodos de três, cinco e 10 anos para cada categoria, bem como no geral.
Investidores com ativos substanciais fora de uma conta de aposentadoria com vantagem fiscal 401(k) ou similar também podem usar Lipper Leaders para eficiência fiscal.
Considerações Especiais
Como outros sistemas de classificação, o sistema Lipper Leader só pode ir tão longe. Por exemplo, os investidores não podem usá-lo para prever resultados futuros com base no desempenho passado. Além disso, o sistema Lipper Leader não consegue identificar fundos promissores com históricos mais curtos que podem ter desempenho superior ao longo do tempo.
Embora o desempenho passado influencie o sistema Lipper Leader, não espere que ele preveja o desempenho futuro.
Outro ponto importante a ser observado é que não há categoria Lipper Leader para retorno ajustado ao risco. Este é o retorno relativo a cada unidade de risco assumida pelo gestor do fundo. Os clientes devem combinar retorno total com preservação de capital e classificações consistentes de retorno para tentar aproximar essa medida.
Para alguns investidores, os Lipper Leaders menos populares são de particular interesse, dependendo de seu estilo de investimento. Tome Lipper Leaders para um retorno consistente, por exemplo. Esse ranking aponta para fundos que fizeram um trabalho melhor em comparação com pares que evitaram volatilidade balanços. Embora essa métrica não ajude os investidores de curto prazo ou aqueles que são mais avessos ao risco,. é útil para investidores de longo prazo que desejam evitar fundos que apresentam grandes números de desempenho em um período específico de curto prazo, em vez de repetidamente Tempo.
Destaques
Os fundos são comparados com seus pares, com líderes nomeados para períodos de três, cinco e 10 anos em cada categoria.
O sistema Lipper Leader classifica os fundos com base no retorno total, retorno consistente, preservação de capital, eficiência fiscal e despesas.
Os investidores podem usar o sistema para escolher fundos que ajudem a atingir suas metas financeiras.
O sistema é considerado um padrão da indústria para profissionais financeiros.
Lipper Leader é um sistema de classificação que classifica o sucesso com base em se os fundos mútuos atendem a um conjunto específico de metas.
