Investor's wiki

Basel II

Basel II

Mikä on Basel II?

Basel II on joukko kansainvälisiä pankkisäännöksiä, jotka Baselin pankkivalvontakomitea julkaisi ensimmäisen kerran vuonna 2004. Se laajensi Basel I:n, ensimmäisen kansainvälisen sääntelysopimuksen, mukaisia vähimmäispääomavaatimuksia koskevia sääntöjä, loi puitteet viranomaisvalvonnalle ja asetti uusia tiedonantovaatimuksia pankkien vakavaraisuuden arvioimiseksi.

Basel II:n ymmärtäminen

Basel II on toinen kolmesta Baselin sopimuksesta. Se perustuu kolmeen pääpilariin: vähimmäispääomavaatimuksiin, viranomaisvalvontaan ja markkinakuriin. Vähimmäispääomavaatimukset ovat Basel II:ssa tärkein rooli, ja ne velvoittavat pankit säilyttämään tietyt pääomasuhteet riskipainotettuihin varoihinsa.

Koska pankkilainsäädäntö vaihteli huomattavasti maiden välillä ennen Baselin sopimusten voimaantuloa, Basel I:n (ja myöhemmin Basel II:n) yhtenäinen viitekehys auttoi maita standardoimaan sääntöjään ja lievittämään markkinoiden pelkoa pankkijärjestelmän riskeistä. Basel Framework koostuu tällä hetkellä 14 standardista.

Baselin komiteaan kuuluu 45 jäsentä 28 maasta ja muulta lainkäyttöalueelta, jotka edustavat keskuspankkeja ja valvontaviranomaisia. Sillä ei ole laillisia valtuuksia panna sääntöjään täytäntöön, mutta se luottaa jäsenmaidensa sääntelyviranomaisiin. Näiden sääntelijöiden odotetaan noudattavan Baselin sääntöjä täysimääräisesti, mutta heillä on myös harkintavalta määrätä vielä tiukempia. Esimerkiksi Yhdysvalloissa sääntelijöitä ovat Federal Reserve Systemin hallintoneuvosto, Federal Reserve Bank of New York, Office of the Controller of the Currency ja Federal Deposit Insurance Corporation.

Basel II -vaatimukset

vähimmäispääomasuhteiden laskemiseen ja vahvisti vaatimuksen, jonka mukaan pankkien on ylläpidettävä pääomareserviä, joka on vähintään 8 % riskipainotetuista varoistaan.

Basel II jakaa pankin hyväksyttävän lakisääteisen pääoman kolmeen tasoon. Mitä korkeampi taso, sitä turvallisempi ja likvidimpi sen omaisuus on.

Ensisijaiset omat pääomat edustavat pankin ydinpääomaa ja muodostuvat kantaosakkeista sekä julkisista rahastoista ja tietyistä muista varoista. Pankin pääomarahastosta vähintään 4 % on oltava ensisijaisia varoja.

Vähimmäispääomavaatimukset ovat tärkein rooli Basel II:ssa ja velvoittavat pankit säilyttämään tietyt pääomasuhteet riskipainotettuihin varoihinsa.

Toissijaista omaa pääomaa pidetään lisäpääomana, ja se koostuu eristä, kuten arvostusrahastoista, hybridiinstrumenteista sekä keskipitkistä ja pitkäaikaisista pääomalainoista. Taso 3 koostuu heikompilaatuisesta vakuudettomasta pääomalainasta.

Basel II tarkensi myös riskipainotettujen varojen määritelmää,. jota käytetään laskettaessa, täyttääkö pankki pääomavarantovaatimukset. Riskipainotuksen tarkoituksena on estää pankkeja ottamasta liiallisia riskejä hallussaan oleviin varoihin nähden. Basel II:n tärkein innovaatio Basel I:een verrattuna on, että se ottaa huomioon omaisuuserien luottoluokituksen niiden riskipainojen määrittämisessä. Mitä korkeampi luottoluokitus, sitä pienempi riskipaino.

Sääntelyvalvonta ja markkinakuri

Sääntelyvalvonta on Basel II:n toinen pilari, ja se tarjoaa puitteet kansallisille sääntelyelimille käsitellä erilaisia riskejä, mukaan lukien järjestelmäriskit, likviditeettiriskit ja oikeudelliset riskit.

Markkinakuri - pilari sisältää erilaisia tiedonantovaatimuksia pankkien riskipositiosta, riskinarviointiprosesseista ja vakavaraisuudesta. Sen tarkoituksena on lisätä avoimuutta pankin liiketoimintakäytäntöjen luotettavuuteen ja antaa sijoittajille ja muille mahdollisuus verrata pankkeja tasavertaisesti.

Basel II:n hyvät ja huonot puolet

Plussaa oli, että Basel II selvensi ja laajensi alkuperäisen Basel I -sopimuksen käyttöön ottamia säännöksiä. Se auttoi myös sääntelijöitä ryhtymään käsittelemään joitain rahoitusinnovaatioita ja uusia rahoitustuotteita, jotka olivat tulleet käyttöön Basel I:n debyytin jälkeen vuonna 1988.

Basel II ei kuitenkaan täysin onnistunut, ja sitä on jopa kutsuttu surkeaksi epäonnistumiseksi sen keskeisessä tehtävässä tehdä finanssimaailmasta turvallisempi.

Vuoden 2008 subprime-asuntolainojen romahdus ja suuri taantuma osoittivat, että Basel II aliarvioi nykyisten pankkikäytäntöjen riskit ja että rahoitusjärjestelmä oli ylivelkaantunut ja alipääoma Basel II:n vaatimuksista huolimatta.

Jopa Kansainvälinen järjestelypankki, Baselin pankkivalvontakomitean taustalla oleva organisaatio, tunnustaa tänään: "Pankkisektori joutui finanssikriisiin liian suurella vipuvaikutuksella ja riittämättömillä likviditeettipuskurilla. Näihin heikkouksiin liittyi huono hallinto ja riskienhallinta. Epäasianmukaisina kannustinrakenteina. Näiden tekijöiden vaarallinen yhdistelmä osoitti luotto- ja likviditeettiriskien väärin hinnoittelun sekä luotonannon liiallisen kasvun."

Finanssikriisiin vastattuaan Baselin komitea julkaisi uudet riskienhallinta- ja valvontaohjeet Basel II:n vahvistamiseksi vuosina 2008 ja 2009. Nämä ja muut vuonna 2010 julkaistut ja myöhemmin tehdyt uudistukset edustivat seuraavan Basel III -sopimuksen alkua, joka 2022, on vielä vaiheittain käyttöönotossa.

Bottom Line

Basel II on toinen kolmesta Baselin sopimuksesta, joka on kehitetty luomaan kansainväliset standardit pankkien sääntelylle ja vähentämään riskejä maailmanlaajuisessa pankkijärjestelmässä. Se rakentui alkuperäiseen Baselin sopimukseen, joka tunnetaan nykyään nimellä Basel I, ja jalosti sitä ja johti Basel III:een, jonka tarkoituksena on korjata kahden aikaisemman sopimuksen puutteet.

##Kohokohdat

  • Basel II:n toinen pilari, sääntelyvalvonta, tarjoaa puitteet kansallisille sääntelyelimille käsitellä muun muassa järjestelmäriskiä, likviditeettiriskiä ja juridisia riskejä.

  • Yksi Basel II:n heikkouksista ilmeni subprime-asuntoluottojen romahduksen ja vuoden 2008 suuren taantuman aikana, kun kävi selväksi, että Basel II aliarvioi nykyiseen pankkikäytäntöön liittyvät riskit ja että rahoitusjärjestelmä oli ylivelkaantunut ja alipääomatettu.

  • Basel II:lla, toisella kolmesta Baselin sopimuksesta, on kolme pääperiaatetta: vähimmäispääomavaatimukset, viranomaisvalvonta ja markkinakuri.

  • Basel I:n pohjalta Basel II antoi ohjeet vähimmäispääomasuhteiden laskemiseen ja vahvisti vaatimuksen, jonka mukaan pankkien on ylläpidettävä pääomareserviä, joka on vähintään 8 % riskipainotetuista varoistaan.

##UKK

Mikä on Basel II?

Basel II on Sveitsin Baselissa sijaitsevan Baselin pankkivalvontakomitean laatima joukko kansainvälisiä pankkisäännöksiä. Basel II julkaistiin vuonna 2004, ja sen tavoitteena oli olla asteittainen useiden vuosien aikana.

Korvaako Basel II Basel I:n?

Basel II rakentui Basel I:lle ja tarkensi ja selkeytti joitakin sen sääntöjä sekä lisäsi uusia, mutta ei korvannut sitä kokonaan.

Mikä Basel II:ssa oli vikana?

Subprime-asuntolainojen romahdus vuonna 2007 ja sitä seurannut maailmanlaajuinen finanssikriisi osoittivat, että Basel I:n ja Basel II:n puitteissa luodut säännökset eivät riittäneet vähentämään joidenkin pankkien riskejä ja niiden maailmanlaajuiselle rahoitusjärjestelmälle aiheuttamia vaaroja. Finanssikriisin aikana käyttöön otetun ja vielä vaiheittain käyttöönotettavan Basel III:n tarkoituksena on puuttua näihin riskeihin paremmin.