Article 1202

Qu'est-ce que la section 1202 ?

La section 1202, également appelée Exclusion des gains en actions des petites entreprises, est une partie de l' Internal Revenue Code (IRC) qui permet d'exclure de l'impôt fédéral les gains en capital provenant de certaines actions de petites entreprises. L'article 1202 du code IRS ne s'applique qu'aux actions qualifiées des petites entreprises acquises après le 27 septembre 2010 et détenues pendant plus de cinq ans.

Comprendre la section 1202

La loi PATH ( Protecting Americans from Tax Hikes ) de 2015 a été adoptée par le Congrès et promulguée par le président Barack Obama. La loi PATH renouvelle certaines dispositions fiscales expirées pour quelques années et prolonge de manière permanente certains avantages fiscaux. Un allégement fiscal, rendu permanent par l'administration Obama, est l'exclusion des gains en capital des actions des petites entreprises qui se trouve à l'article 1202 de l'Internal Revenue Code.

L'article 1202 incite les contribuables qui ne sont pas des sociétés à investir dans les petites entreprises. L' exonération des gains en capital de l'impôt fédéral sur le revenu sur la vente d'actions de petites entreprises est l'objectif sous-jacent de cette section IRC. Une action de petite entreprise détenue pendant au moins cinq ans avant la vente verra une partie ou la totalité de ses gains réalisés exclus de l'impôt fédéral.

Considérations particulières

Avant le 18 février 2009, cette disposition de l'article 1202 excluait 50 % des gains en capital du revenu brut. Pour stimuler le secteur des petites entreprises, l' American Recovery and Reinvestment Act a augmenté le taux d'exclusion de 50 % à 75 % pour les actions achetées entre le 18 février 2009 et le 27 septembre 2010. Pour les actions des petites entreprises éligibles au 50 % ou exclusion de 75 %, une partie du gain exclu est imposée comme un élément de préférence qui entraîne une taxe supplémentaire de 7 % appelée impôt minimum de remplacement (AMT). L'AMT est généralement imposée aux particuliers ou aux investisseurs qui bénéficient d'exonérations fiscales leur permettant de réduire l'impôt sur le revenu payé.

Le dernier amendement à l'article 1202 prévoit l'exclusion à 100 % de tout gain en capital si l'acquisition des actions de la petite entreprise a eu lieu après le 27 septembre 2010. De plus, le traitement d'aucune partie du gain exclu n'est un élément de préférence aux fins de l'AMT. Les gains en capital qui sont exonérés d'impôt en vertu de cette section sont également exonérés de l'impôt sur le revenu net de placement (NII) de 3,8 % appliqué à la plupart des revenus de placement.

Le montant du gain que tout investisseur peut exclure en vertu de l'article 1202 est limité à un maximum du plus élevé de 10 millions de dollars ou 10 fois la base ajustée du stock. La partie imposable d'un gain provenant de la vente d'actions d'une petite entreprise est évaluée au taux d'imposition maximal de 28 %.

Exigences de la section 1202

Toutes les actions des petites entreprises ne sont pas éligibles aux allégements fiscaux en vertu de l'IRC. Le Code définit un stock de petite entreprise comme qualifié si :

• Il a été émis par une société C nationale autre qu'un hôtel, un restaurant, une institution financière, une société immobilière, une ferme, une société minière ou une entreprise liée au droit, à l'ingénierie ou à l'architecture

• Il a été émis à l'origine après le 10 août 1993, en échange d'argent, de biens hors actions, ou en rémunération d'un service rendu

• À la date de l'émission d'actions et immédiatement après, la société émettrice avait 50 millions de dollars ou moins d'actifs

• L'utilisation d'au moins 80% des actifs de la société est destinée à la conduite active d'une ou plusieurs entreprises qualifiées

• La société émettrice n'achète aucune des actions du contribuable pendant une période de quatre ans commençant deux ans avant la date d'émission

• La société émettrice ne procède pas au rachat significatif de ses actions dans un délai de deux ans commençant un an avant la date d'émission. Un rachat d'actions important consiste à racheter une valeur globale des actions qui dépasse 5 % de la valeur totale des actions de la société

Les impôts des États conformes à l'impôt fédéral excluront également les gains en capital des actions des petites entreprises. Étant donné que tous les États ne sont pas en corrélation avec les directives fiscales fédérales, les contribuables doivent demander conseil à leurs comptables sur la manière dont leurs États traitent les bénéfices réalisés sur la vente d'actions qualifiées de petites entreprises.

Exemple de rubrique 1202

Considérez un contribuable qui est célibataire et qui a un revenu imposable ordinaire de 410 000 $. Ce revenu les place dans la tranche d'imposition la plus élevée. Ils vendent des actions qualifiées de petites entreprises acquises le 30 septembre 2010 et réalisent un bénéfice de 50 000 $. Le contribuable peut exclure 100 % de ses gains en capital, ce qui signifie que l'impôt fédéral dû sur les gains est de 0 $.

Supposons que le contribuable a acheté l'action le 10 février 2009 et qu'il la revend après cinq ans pour un profit de 50 000 $. L'impôt fédéral dû sur les gains en capital serait de 28 % x (50 % x 50 000) = 7 000 $.

Points forts

• Le montant du gain exclu en vertu de l'article 1202 est limité à un maximum de 10 millions de dollars ou 10 fois la base ajustée du stock.

• En vertu de la section 1202, les gains en capital provenant de certaines actions de petites entreprises sont exclus de l'impôt fédéral.

• Il incite les contribuables qui ne sont pas des sociétés à investir dans les petites entreprises.

• Cependant, toutes les actions des petites entreprises ne sont pas éligibles.