Nisbah Modal Dilaraskan Risiko

Apakah Nisbah Modal Dilaraskan Risiko?

Nisbah modal terlaras risiko digunakan untuk mengukur keupayaan institusi kewangan untuk terus berfungsi sekiranya berlaku kemelesetan ekonomi. Ia dikira dengan membahagikan jumlah modal larasan institusi kewangan dengan aset berwajaran risiko (RWA).

Memahami Nisbah Modal Dilaraskan Risiko

Nisbah modal terlaras risiko mengukur daya tahan kunci kira- kira institusi kewangan,. dengan penekanan pada sumber modal, untuk menanggung risiko ekonomi atau kemelesetan tertentu. Semakin besar modal institusi, semakin tinggi nisbah modalnya, yang sepatutnya diterjemahkan kepada kebarangkalian yang lebih tinggi bahawa entiti akan kekal stabil sekiranya berlaku kemelesetan ekonomi yang teruk.

Penyebut dalam nisbah ini agak rumit, kerana setiap aset yang dimiliki mesti dinilai oleh keupayaannya untuk berprestasi seperti yang diharapkan. Sebagai contoh, kilang yang menghasilkan pendapatan tidak dijamin untuk menjana aliran tunai yang positif. Aliran tunai yang positif boleh bergantung pada kos modal, pembaikan loji, penyelenggaraan, rundingan buruh dan banyak faktor lain.

Untuk aset kewangan, seperti bon korporat, keuntungan bergantung pada kadar faedah dan risiko lalai penerbit. Pinjaman bank biasanya disertakan dengan elaun kerugian.

Mengira Nisbah Modal Dilaraskan Risiko

Menentukan jumlah modal larasan ialah langkah pertama dalam memikirkan nisbah modal terlaras risiko. Jumlah modal larasan ialah jumlah ekuiti dan instrumen hampir ekuiti yang diselaraskan dengan kandungan ekuitinya.

Seterusnya, nilai aset berwajaran risiko (RWA) diukur. Nilai RWA ialah jumlah setiap aset didarab dengan risiko individu yang ditetapkan. Nombor ini dinyatakan sebagai peratusan dan menggambarkan kemungkinan aset itu akan mengekalkan nilainya, iaitu, tidak menjadi tidak bernilai.

Sebagai contoh, wang tunai dan bon Perbendaharaan mempunyai hampir 100% peluang untuk kekal sebagai pelarut. Gadai janji berkemungkinan mempunyai profil risiko pertengahan, manakala derivatif sepatutnya mempunyai hasil bagi risiko yang lebih tinggi yang dikaitkan dengannya.

Langkah terakhir dalam menentukan nisbah modal pelarasan risiko ialah membahagikan jumlah modal larasan dengan RWA. Pengiraan ini akan menghasilkan nisbah modal terlaras risiko. Lebih tinggi nisbah modal pelarasan risiko, lebih baik keupayaan institusi kewangan untuk menghadapi kemelesetan ekonomi.

Penyeragaman Nisbah Modal Dilaraskan Risiko

Tujuan nisbah modal terlaras risiko adalah untuk menilai ambang risiko sebenar institusi dengan tahap ketepatan yang lebih tinggi. Ia juga membenarkan perbandingan merentas lokasi geografi yang berbeza, termasuk perbandingan merentas negara.

Jawatankuasa Basel mengenai Penyeliaan Perbankan pada mulanya mengesyorkan piawaian dan peraturan ini untuk bank dalam dokumen yang dipanggil Basel I. Pengesyoran ialah bank harus membawa modal yang mencukupi untuk menampung sekurang-kurangnya 8% daripada RWA mereka.

Basel II berusaha untuk mengembangkan peraturan piawai yang ditetapkan dalam versi terdahulu dan mempromosikan penggunaan pendedahan yang berkesan sebagai cara untuk mengukuhkan pasaran. Basel III memperhalusi dokumen itu dengan lebih lanjut, menyatakan pengiraan RWA akan bergantung pada versi dokumen yang sedang diikuti.

##Sorotan

• Ia dikira dengan membahagikan jumlah modal larasan institusi kewangan dengan aset berwajaran risiko (RWA).

• Nisbah modal pelarasan risiko digunakan untuk mengukur keupayaan institusi kewangan untuk terus berfungsi sekiranya berlaku kemelesetan ekonomi.

• Nisbah modal terlaras risiko membolehkan perbandingan merentas lokasi geografi yang berbeza, termasuk perbandingan merentas negara.