Pendapatan Dilaraskan

Apakah Pendapatan Dilaraskan?

Pendapatan larasan ialah metrik yang digunakan dalam industri insurans untuk menilai prestasi kewangan. Pendapatan larasan bersamaan dengan jumlah keuntungan dan peningkatan dalam rizab kerugian,. perniagaan baharu, rizab kekurangan, liabiliti cukai tertunda dan keuntungan modal daripada tempoh masa sebelumnya hingga tempoh masa semasa. Pendapatan larasan menyediakan ukuran bagaimana prestasi semasa dibandingkan dengan prestasi pada tahun-tahun sebelumnya.

Memahami Pendapatan Dilaraskan

Pelabur dan pengawal selia boleh memeriksa prestasi syarikat insurans dalam beberapa cara, dan mereka sering menggunakan pelbagai pendekatan analisis untuk memastikan semakan menyeluruh syarikat insurans. Pendapatan larasan membantu menyediakan ukuran prestasi kewangan syarikat insurans supaya ia boleh dibandingkan dengan penanggung insurans lain dalam industri. Pendapatan larasan membolehkan penilaian pendapatan teras dengan menanggalkan item sekali sahaja, seperti keuntungan atau kerugian sekali daripada penjualan aset.

Mengira pendapatan larasan boleh berbeza-beza mengikut jenis insurans yang dijual. Oleh kerana pelabur luar tidak mempunyai akses kepada jumlah maklumat yang sama seperti pekerja dalaman, mungkin sukar untuk memastikan pendapatan larasan syarikat insurans. Pendekatan mungkin berbeza mengikut cara mereka memeriksa perbelanjaan dan premium. Premium insurans ialah wang yang dibayar kepada penanggung insurans oleh pemegang polisi, yang biasanya dibuat setiap bulan.

Syarikat insurans harta benda dan mangsa, sebagai contoh, akan mengira pendapatan yang diselaraskan dengan mengambil jumlah pendapatan bersih (atau keuntungan), rizab bencana dan rizab untuk perubahan harga, kemudian menolak keuntungan atau kerugian daripada aktiviti pelaburan. Rizab, seperti rizab bencana, ialah kumpulan wang yang dipegang oleh syarikat insurans sekiranya berlaku bahaya bencana,. atau kejadian yang merosakkan seperti taufan atau banjir. Sebaliknya, syarikat insurans hayat mungkin menolak urus niaga modal, seperti peningkatan modal atau wang, daripada kenaikan premium yang ditulis.

Analisis Kualitatif

Analisis kualitatif melibatkan analisis prospek pertumbuhan dan prestasi syarikat berdasarkan maklumat yang tidak boleh diukur, seperti kepakaran pengurusan dan kitaran industri. Analisis kualitatif syarikat insurans berkemungkinan menunjukkan cara syarikat merancang untuk berkembang pada masa hadapan, cara ia memberi pampasan kepada pekerja dan menguruskan kewajipan cukainya. Analisis juga akan menilai sejauh mana keberkesanan pasukan pengurusan dalam menjalankan operasi perniagaan.

Analisis kuantitatif

Analisis kuantitatif,. yang melibatkan pendekatan matematik terhadap pendapatan, menunjukkan cara syarikat menguruskan pelaburannya, cara ia menentukan premium yang akan dikenakan untuk polisi yang ditaja jaminnya,

Analisis kuantitatif juga membantu menunjukkan cara syarikat menguruskan risiko melalui perjanjian insurans semula,. iaitu polisi insurans yang dibeli oleh penanggung insurans daripada penanggung insurans lain. Syarikat yang mengeluarkan atau menyerahkan polisi insurans kepada penanggung insurans lain pada dasarnya meluluskan atau menyerahkan risiko tuntutan yang difailkan ke atas polisi tersebut. Syarikat yang membeli polisi dipanggil penanggung insurans semula dan sebagai balasannya, akan dibayar premium daripada polisi tersebut tolak a yang dibayar balik kepada bahagian penanggung insurans.

Jika diurus dengan betul, mengurangkan risiko boleh membantu penanggung insurans meminimumkan kerosakan akibat tuntutan dan meningkatkan pendapatan. Jika polisi tidak diserahkan dengan betul, atau penanggung insurans semula mengambil terlalu banyak polisi berisiko, ini boleh menjadi petanda bahawa pendapatan akan terjejas jika tuntutan difailkan terhadap polisi tersebut. Menguruskan keseimbangan pendapatan dan risiko yang betul daripada perjanjian insurans semula merupakan pemacu penting pendapatan larasan.

Analisis kuantitatif juga menunjukkan berapa banyak yang diperlukan untuk mengekalkan perniagaan dan memperoleh pelanggan baharu. Pelabur juga akan melihat pendapatan syarikat insurans diselaraskan dan nilai buku diselaraskan,. yang mana nilai syarikat selepas mencairkan semua asetnya dan membayar semua liabiliti atau hutangnya. Nilai buku pada asasnya ialah nilai bersih syarikat.

Pendapatan larasan tidak boleh digunakan semata-mata untuk menilai prestasi kewangan syarikat tetapi digabungkan dengan metrik kewangan lain.

Faedah Pendapatan Dilaraskan

Secara umum, pendapatan larasan boleh dianggap sebagai penunjuk nilai perniagaan kepada pemilik baharu. Metrik digunakan untuk menilai pelbagai aspek kekuatan kewangan sesebuah syarikat. Ini adalah perlu kerana penyata pendapatan tidak diselaraskan berdasarkan prinsip pengiraan akaun yang diterima umum (GAAP) tidak selalu menggambarkan prestasi kewangan sebenar syarikat. Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC),. yang mengawal selia pelaporan kewangan untuk syarikat, menghendaki syarikat awam menggunakan perakaunan GAAP untuk penyata kewangan mereka yang dilaporkan.

Walau bagaimanapun, metrik pendapatan larasan tidak mematuhi GAAP dan akan menunjukkan nombor pendapatan yang berbeza daripada pendapatan tidak diselaraskan. Pendapatan atau pendapatan bersih adalah mematuhi GAAP dan mewakili keuntungan garis bawah untuk syarikat, bermakna semua perbelanjaan dan kos telah ditolak daripada hasil. Sebaliknya, pengiraan pendapatan larasan akan melibatkan penambahan atau penolakan item kewangan kepada atau daripada pendapatan bersih untuk mencapai pendapatan daripada menjalankan perniagaan teras.

Sebagai contoh, syarikat mungkin mencatatkan aset atau menyusun semula organisasinya. Tindakan ini biasanya besar, kos sekali sahaja yang memesongkan keuntungan syarikat. Dengan kata lain, penurunan nilai akan mengurangkan pendapatan bersih. Nombor pendapatan "dilaraskan" akan mengecualikan item tidak berulang, bermakna kos penurunan nilai akan ditambahkan semula ke dalam pendapatan untuk membantu menunjukkan prestasi syarikat tanpa sebarang herotan daripada transaksi sekali sahaja.

Akibatnya, pendapatan larasan boleh digunakan seiring dengan pendapatan yang mematuhi GAAP, seperti pendapatan bersih, untuk mencapai pemahaman yang lebih komprehensif tentang prestasi kewangan syarikat insurans.

##Sorotan

Pendapatan larasan ialah metrik yang berguna kerana ia tidak termasuk herotan pendapatan seperti keuntungan atau kerugian sekali sahaja daripada penjualan aset.
Pendapatan larasan ialah metrik yang digunakan dalam industri insurans untuk menilai prestasi kewangan.
Pendapatan larasan bersamaan dengan keuntungan, peningkatan dalam rizab kerugian, perniagaan baharu, rizab kekurangan, liabiliti cukai tertunda dan keuntungan modal.