bankkapital

Hvad er bankkapital?

Bankkapital er forskellen mellem en banks aktiver og dens passiver, og den repræsenterer bankens nettoværdi eller dens egenkapitalværdi for investorer. Aktivdelen af en banks kapital omfatter kontanter, statspapirer og renteindtjenende lån (f.eks. realkreditlån, remburser og interbanklån). Passivdelen af en banks kapital omfatter reserver til tab på udlån og eventuel gæld, som den skylder. En banks kapital kan opfattes som den margin, som kreditorerne er dækket af, hvis banken ville likvidere sine aktiver.

Hvordan bankkapital fungerer

Bankkapital repræsenterer værdien af en banks egenkapitalinstrumenter, der kan absorbere tab og have den laveste prioritet i betalinger, hvis banken likviderer. Mens bankkapital kan defineres som forskellen mellem en banks aktiver og passiver, har de nationale myndigheder deres egen definition af reguleringskapital.

Den primære banklovgivningsramme består af internationale standarder vedtaget af Basel-komiteen for banktilsyn gennem internationale aftaler fra Basel I, Basel II og Basel III. Disse standarder giver en definition af den lovpligtige bankkapital, som markeds- og banktilsynsmyndigheder nøje overvåger.

Fordi banker spiller en vigtig rolle i økonomien ved at indsamle og kanalisere dem til produktive anvendelser gennem lån, er bankindustrien og definitionen af bankkapital stærkt reguleret. Mens hvert land kan have sine egne krav, giver den seneste internationale banklovgivningsaftale fra Basel III en ramme for at definere regulatorisk bankkapital.

Lovpligtige kapitalklassifikationer

Ifølge Basel III er regulatorisk bankkapital opdelt i lag. Disse er baseret på efterstilling og en banks evne til at absorbere tab med en skarp skelnen mellem kapitalinstrumenter, når den stadig er solvent kontra efter, at den går konkurs. Fælles kernekapital (CET1) omfatter den bogførte værdi af almindelige aktier, indbetalt kapital og overført resultat fratrukket goodwill og andre immaterielle aktiver. Instrumenter inden for CET1 skal have den højeste efterstilling og ingen løbetid.

Tier 1 Kapital

Tier 1-kapital omfatter CET1 plus andre instrumenter, der er efterstillet efterstillet kapital,. og som ikke har nogen fast løbetid, intet indbygget incitament til indfrielse, og som en bank til enhver tid kan annullere udbytte eller kuponer for. Kernekapitalen består af egenkapital og overført resultat. Tier 1-kapital er beregnet til at måle en banks økonomiske sundhed og bruges, når en bank skal absorbere tab uden at ophøre med driften.

Fra en regulators synspunkt er bankkapital (og især Tier 1-kapital) det centrale mål for en banks finansielle styrke.

Tier 1-kapital er bankens primære finansieringskilde. Typisk rummer det næsten alle bankens akkumulerede midler. Disse midler genereres specifikt til at støtte banker, når tab absorberes, så almindelige forretningsfunktioner ikke skal lukkes ned.

Under Basel III er minimums kernekapitalprocenten 8,5 %, hvilket beregnes ved at dividere bankens kernekapital med dens samlede risikobaserede aktiver. Antag for eksempel, at der er en bank med tier 1-kapital på $176.263 milliarder og risikovægtede aktiver til en værdi af $1.243 billioner. Bankens tier 1-kapitalprocent for perioden var $176,263 milliarder / $1,243 billioner = 14,18 %, hvilket opfylder Basel III-kravet om tier 1-kapital på 8,5 % og den samlede kapitalprocent på 10,5 % .

Tier 2 Kapital

Tier 2-kapitalen består af usikret efterstillet kapital og dets lageroverskud med en oprindelig løbetid på mindre end fem år minus investeringer i ikke-konsoliderede finansielle institutioners datterselskaber under visse omstændigheder. Den samlede lovpligtige kapital er lig med summen af Tier 1 og Tier 2 kapital.

Tier 2-kapital omfatter opskrivningsreserver, hybride kapitalinstrumenter, efterstillet løbetid, generelle reserver til tab på udlån og ikke-oplyste reserver. Tier 2-kapital er supplerende kapital, fordi den er mindre pålidelig end tier 1-kapital. Tier 2-kapital anses for at være mindre pålidelig end Tier 1-kapital, fordi den er sværere at beregne nøjagtigt og er sammensat af aktiver, der er sværere at afvikle.

Under Basel III er minimumskapitalprocenten 10,5 %, der er ikke et specificeret krav til kernekapital.

Bogført værdi af egenkapital

Bankkapitalen kan opfattes som den bogførte værdi af egenkapitalen på en banks balance. Fordi mange banker omvurderer deres finansielle aktiver oftere end virksomheder i andre brancher, der har anlægsaktiver til en historisk pris, kan egenkapitalen tjene som en rimelig proxy for bankkapitalen.

Typiske poster i den bogførte værdi af egenkapitalen omfatter foretrukken egenkapital, almindelige aktier,. indbetalt kapital,. tilbageholdt overskud og akkumuleret totalindkomst. Den bogførte værdi af egenkapitalen opgøres også som forskellen mellem et pengeinstituts aktiver og passiver.

##Højdepunkter

• Kreditorer er interesserede i at kende en banks bankkapital, da det er det beløb, de bliver dækket af, hvis banken skulle likvidere sine aktiver.

• Bankkapital er opdelt i niveauer med Tier 1-kapital den primære indikator for en banks helbred.

• Bankkapital er forskellen mellem en banks aktiver og dens passiver, og den repræsenterer bankens nettoværdi eller dens egenkapitalværdi for investorer.

• Basel I-, Basel II- og Basel III-standarderne giver en definition af den regulatoriske bankkapital, som markeds- og banktilsynsmyndighederne nøje overvåger.