Fuld-Regress Gæld
Hvad er fuld regresgæld?
Gæld med fuld regres er en form for sikret gæld,. der giver långiveren rettigheder til aktiver - ud over blot den sikrede sikkerhed, der er angivet i lånekontrakten - for at dække den fulde tilbagebetaling af låntagerens låneforpligtelser, hvis de misligholder lånet.
Med andre ord tilbyder lån med fuld regres-bestemmelser långivere yderligere retsmidler til at forfølge 100 % af det udestående lånebeløb, herunder retssager.
Når en låntager indgår en sikret lånekontrakt,. kan vilkårene i kontrakten være enten fuld- eller ikke-regres. Bestemmelserne i et lån med fuld regres giver långiveren rettigheder til flere aktiver end blot den sikrede sikkerhed,. der er angivet i kontrakten.
Forståelse af fuld regresgæld
Fuld regresgæld mindsker risikoen for långiveren. En långiver kan vælge at integrere en fuld regres-klausul i låneaftalen, hvis han mener, at et sikret aktiv sandsynligvis vil falde.
Lån med fuld regres er almindelige i realkreditlån
Lånebestemmelser med fuld regres er almindelige i låneaftaler, der anvender en fast ejendom (dvs. realkreditlån ) som sikkerhed. For eksempel, hvis en låntager skulle misligholde sit realkreditlån, så ville denne långiver ønsker at beslaglægge ejendommen og tvangsauktionere.
Men hvis ejendommens videresalgsværdi ikke dækker hele det skyldige beløb til långiveren, så - forudsat at lånekontrakten havde en bestemmelse om fuld regres - ville fuld regres rettigheder indtræde. Så realkreditinstitutter tilføjer generelt fuld regres-klausuler til deres låneaftaler for at beskytte sig mod risikoen for et fald i belåningsværdien.
Fuldt regresrettigheder beskytter långiveren
En bestemmelse om fuld regres giver långiveren ret til at beslaglægge eventuelle yderligere aktiver, som låntager måtte eje, og bruge dem til at inddrive det resterende beløb, han skylder ham. Afhængigt af vilkårene for lånet med fuld regres kan långivere få autoritet til at udnytte en låntagers bankkonti, investeringskonti og løn.
Der er forskel på fuld- og ikke-regresgæld
Fuld regres og non-recours gæld er forbundet med sikrede lån. Den væsentlige forskel mellem et regres- og non-recourse-lån har at gøre med de typer aktiver, som en långiver kan gøre krav på, hvis en låntager undlader at tilbagebetale et lån.
For långiver er fuld regresgæld praktisk talt risikofri.
Gæld uden regres
I modsætning til fuld regresgæld giver non-recourse gæld ikke en långiver nogen rettigheder til yderligere aktiver, hvis en låntager misligholder et sikret lån. I et realkreditlån ville långiveren ikke have rettigheder til nogen formue ud over sikkerheden i fast ejendom.
Regressgæld udgør således en vis sikkerhedsrisiko for långiver, da der er en chance for, at belåningsværdien kan falde til under en låntagers tilbagebetalingsværdi. Men efterhånden som et realkreditlån skrider frem, vil sikkerhedsrisikoen falde for långiveren, fordi større dele af lånet vil blive betalt tilbage.
At belåningsværdien kan falde er normalt en vigtig risikobetragtning i tegningsprocessen. Denne risiko er en af grundene til, at långivere typisk har en belåningsgradstærskel for størrelsen af hovedstolen, som de vil udstede til en sikret låntager. Ifølge Experian kræver de fleste långivere normalt et belåningsforhold på højst 80%. Højere nøgletal kan godkendes, men vil typisk kræve primær realkreditforsikring (PMI).
Højdepunkter
Gæld med fuld regres giver långiver ret til at beslaglægge aktiver ud over den angivne sikkerhed i tilfælde af, at låntager misligholder lånet.
Fuld- og non-recourse gæld er eksempler på sikrede lån.
Gæld med fuld regres er almindelig i realkreditsektoren.
