Porteføljeutlåner

Hva er en porteføljeutlåner?

En porteføljeutlåner er en bank eller annen finansinstitusjon som oppretter boliglån og deretter holder gjelden i en portefølje av lån. I motsetning til konvensjonelle lån, selges ikke en porteføljelåners lån videre i annenhåndsmarkedet.

En porteføljeutlåner genererer gebyrer fra opprinnelige boliglån og fortjeneste fra netto rentespredning mellom renteinntjenende eiendeler og renter betalt på innskudd i deres boliglånsportefølje.

Hvordan Portfolio Landers fungerer

Det er fordeler og ulemper med begge metodene. Tradisjonelle boliglån långivere unngå risikoen ved å holde boliglån; de tjener på etableringsgebyrer og selger deretter boliglånene til andre finansinstitusjoner. Selskaper som tjener på opprinnelige boliglån opplever mindre risiko og en mer konsistent fortjenestestrøm. På den annen side opplever porteføljelånere mer oppside på porteføljene sine, men også mer risiko.

Følgelig er denne typen utlåner ikke avhengig av kravene og interessene til eksterne investorer eller andre tredjeparter. Porteføljelånere setter retningslinjer og vilkår for lån, som kan appellere til spesifikke låntakere. For eksempel kan noen som trenger et jumbolån eller kjøper en investeringseiendom finne mer fleksibilitet i å jobbe med en porteføljeutlåner.

Fordeler med porteføljelån

###Lånegodkjenninger

Potensielle boligkjøpere kan finne det lettere å kvalifisere seg for et boliglån fra en porteføljeutlåner enn en tradisjonell utlåner. Dette er fordi porteføljelånere ikke trenger å oppfylle garantiretningslinjer spesifisert av kjøpere i sekundærmarkedet som Fannie Mae eller andre byråer. For eksempel kan en tradisjonell utlåner være begrenset til opprinnelseslån som oppfyller minsteinntektskrav fastsatt av den sekundære kjøperen. Siden en porteføljeutlåner beholder lån på balansen i stedet for å selge dem, har de mer fleksibilitet når det gjelder å angi godkjenningskriterier.

Porteføljelånere kan kreve en høyere rente enn tradisjonelle långivere.

###Større fleksibilitet

Porteføljelånere er ofte små, privateide fellesskapsbanker som har mer fleksibilitet enn større finansinstitusjoner. For eksempel, når en porteføljeutlåner oppretter et boliglån, kan de endre flere lånevilkår for å passe kundens økonomiske forhold. De kan tillate kunden å foreta to månedlige tilbakebetalinger i stedet for én månedlig betaling eller kreve en mindre forskuddsbetaling.

Investorvennlig

Boliglån som tilbys av porteføljelånere er vanligvis mer gunstige for eiendomsinvestorer. Vanligvis begrenser de ikke antall eiendommer en investor kan kjøpe. De krever heller ikke at en eiendom er i en spesiell tilstand for å tilby finansiering. Dette er fordelaktig for investorer som ønsker å kjøpe en gammel bolig for å pusse opp. På den annen side kan en tradisjonell långiver ikke finansiere mer enn fem investeringseiendommer eller bare godkjenne pant i boliger som er strukturelt solide.

Ulemper med porteføljelån

Forskuddsbetalingsgebyrer

Porteføljelånere kan kreve et forskuddsbetalingsgebyr fra låntakere. Selv om føderal lov begrenser beløpene långivere kan kreve, kan dette være en uventet utgift som øker den totale kostnaden for lånet. Før en kunde oppretter et lån hos en porteføljeutlåner, bør de forhandle om forskuddsbetalingsgebyrer som muliggjør en enklere refinansiering.

Høyere renter

En porteføljeutlåner kan kreve høyere renter for å oppveie den ekstra risikoen de tar for å betjene lånet. Hvis Federal Reserve øker rentene, kan en porteføljeutlåner øke sine variable renter raskere for å opprettholde fortjenestemarginene.

##Høydepunkter

• Kjøpere som ønsker et boliglån for å kjøpe en investeringseiendom eller et jumbolån, kan vurdere å jobbe med en porteføljeutlåner i stedet for en tradisjonell boliglåner.

– Porteføljelånere tilbyr flere alternativer til låntakere, men de er vanligvis dyrere og krever høyere renter.

• En porteføljeutlåner oppretter og opprettholder en boliglånsportefølje fremfor å selge lånene i annenhåndsmarkedet.

• En porteføljeutlåner genererer gebyrer fra opprinnelige boliglån og fortjeneste fra netto rentespredning mellom rentebærende eiendeler og renter betalt på innskudd i deres boliglånsportefølje.

• En porteføljeutlåner påtar seg mer risiko enn en tradisjonell långiver ved å holde på lånene.