Kapitał poziomu 1

Co to jest kapitał poziomu 1?

Kapitał Tier 1 odnosi się do kapitału podstawowego utrzymywanego w rezerwach banku i służy do finansowania działalności biznesowej klientów banku. Obejmuje akcje zwykłe, a także ujawnione rezerwy i niektóre inne aktywa. Wraz z kapitałem Tier 2, wielkość rezerw kapitałowych banku Tier 1 jest wykorzystywana jako miara siły finansowej instytucji.

Organy regulacyjne wymagają, aby banki utrzymywały pewne poziomy kapitału Tier 1 i Tier 2 jako rezerwy, aby zapewnić, że mogą zaabsorbować duże straty bez zagrażania stabilności instytucji. Zgodnie z porozumieniem Bazylea III minimalny współczynnik kapitału Tier 1 ustalono na poziomie 6% aktywów ważonych ryzykiem banku.

Zrozumienie kapitału Tier 1

Kapitał Tier 1 reprezentuje podstawowe aktywa kapitałowe banku lub instytucji finansowej. Składa się w dużej mierze z ujawnionych rezerw (znanych również jako zyski zatrzymane) i akcji zwykłych. Może również obejmować niekumulacyjne, niewymienialne akcje uprzywilejowane.

Zgodnie z definicją standardu Bazylea III,. kapitał Tier 1 składa się z dwóch składników: kapitału podstawowego Tier 1 (CET1) i kapitału dodatkowego Tier 1 (AT1). CET1 to kapitał najwyższej jakości, który może absorbować straty natychmiast po ich wystąpieniu. Kategoria ta obejmuje akcje zwykłe, zyski zatrzymane, skumulowane inne całkowite dochody oraz kwalifikujący się udział mniejszości, pomniejszony o pewne korekty regulacyjne i odliczenia.

Dodatkowy kapitał Tier 1 obejmuje niekumulowane, niewymienialne akcje uprzywilejowane i związane z nimi nadwyżki oraz kwalifikujący się udział mniejszościowy. Instrumenty te mogą również absorbować straty, chociaż nie kwalifikują się do CET1.

Współczynnik kapitału Tier 1 porównuje kapitał własny banku z jego łącznymi aktywami ważonymi ryzykiem (RWA). RWA to wszystkie aktywa posiadane przez bank, które są ważone ryzykiem kredytowym. Większość banków centralnych ustala formuły wag ryzyka aktywów zgodnie z wytycznymi Komitetu Bazylejskiego.

Kapitału Tier 1 nie należy mylić z kapitałem podstawowym Tier 1 (CET1). Tier 1 obejmuje CET1, a także kapitał dodatkowy Tier 1.

Kapitał poziomu 1 kontra Kapitał poziomu 2

W porozumieniach bazylejskich Bazylejski Komitet Nadzoru Bankowego określił standardy regulacyjne dla kapitału Tier 1 i Tier 2, które muszą być zarezerwowane przez każdą instytucję finansową. Kapitał Tier 2 ma niższy standard niż Tier 1 i trudniej go zlikwidować. Obejmuje hybrydowe instrumenty kapitałowe, rezerwy na straty kredytowe i rewaluację oraz rezerwy nieujawnione.

Różnica między kapitałami rezerwowymi Tier 1 i Tier 2 dotyczy celu tych rezerw. Kapitał Tier 1 jest opisywany jako kapitał „kontynuacji działalności” — to znaczy, ma na celu zaabsorbowanie nieoczekiwanych strat i umożliwienie bankowi kontynuowania działalności w trybie kontynuacji działalności. Kapitał Tier 2 jest opisywany jako kapitał „gone care”. W przypadku upadłości banku aktywa te są wykorzystywane do pokrycia zobowiązań banku, zanim wpłynie to na deponentów, pożyczkodawców i podatników.

Chociaż umowy z Bazylei tworzą szeroki standard wśród międzynarodowych organów regulacyjnych, ich wdrażanie będzie się różnić w każdym kraju.

Zmiany współczynników kapitałowych poziomu 1

Minimalne wymagania dla kapitału Tier 1 i Tier 2 zostały określone przez Umowy Bazylejskie,. zbiór międzynarodowych porozumień regulacyjnych ustanowionych przez komitet banków centralnych i organów krajowych. Zgodnie z pierwotną umową Bazylea I minimalny stosunek kapitału do aktywów ważonych ryzykiem ustalono na poziomie 8%.

Po kryzysie finansowym lat 2007-2008 Komitet Bazylejski spotkał się ponownie, aby zająć się słabościami, które kryzys obnażył w systemie bankowym. Opublikowana w 2010 roku umowa Bazylea III podniosła wymogi kapitałowe i wprowadziła bardziej rygorystyczne wymogi informacyjne. Wprowadzono również rozróżnienie między kapitałem Tier 1 i Tier 2. Zgodnie z nowymi wytycznymi minimalny współczynnik kapitałowy CET1 ustalono na 4,5%, a minimalny współczynnik kapitałowy Tier 1 (CET1 + AT1) na 6%. Łączna wysokość kapitału rezerwowego (Tier 1 i Tier 2) musi przekraczać 8%.

Standardy te zostały następnie znowelizowane przez standardy Bazylea IV w 2017 r., których wdrożenie zaplanowano na styczeń 2023 r. Skutki zmienionych standardów będą się różnić w zależności od modelu biznesowego każdego banku. Średnio współczynniki CET1 dla większości europejskich banków spadną o około 90 punktów bazowych, ale niektóre banki mogą odnotować spadki nawet o 4%, a inne nawet o 18 punktów bazowych.

##Przegląd najważniejszych wydarzeń

Kapitał Tier 1 składa się z dwóch składników: kapitału podstawowego Tier 1 (CET1) i kapitału dodatkowego Tier 1.
Kapitał Tier 1 odnosi się do kapitału własnego banku i ujawnionych rezerw. Służy do pomiaru adekwatności kapitałowej banku.
Zgodnie z porozumieniami Bazylea III wartość kapitału Tier 1 banku musi być większa niż 6% jego aktywów ważonych ryzykiem.
Umowa Bazylea III jest podstawowym rozporządzeniem bankowym, które określa minimalny wymóg dotyczący współczynnika kapitału Tier 1 dla instytucji finansowych.
Współczynnik kapitału Tier 1 porównuje kapitał własny banku z jego łącznymi aktywami ważonymi ryzykiem (RWA). Są to kompilacje posiadanych przez bank aktywów ważonych ryzykiem kredytowym.

##FAQ

Jaka jest różnica między kapitałem Tier 1 a kapitałem podstawowym Tier 1 (CET1)?

CET1 jest głównym składnikiem kapitału Tier 1. Stanowi najsilniejszą formę kapitału, który można szybko zlikwidować, aby zaabsorbować nieoczekiwane straty. Obejmuje on akcje zwykłe i nadwyżkę akcji, zyski zatrzymane, kwalifikujący się udział mniejszościowy oraz niektóre inne dochody. Poziom 1 obejmuje CET1, a także niektóre inne instrumenty, takie jak zapasy uprzywilejowane i związane z nimi nadwyżki.

Jakie są główne zmiany między Bazyleą III a Bazyleą IV?

Standardy Bazylea IV to zbiór zaleceń dla organów nadzoru finansowego, które zostały przyjęte w 2017 r. i wejdą w życie w 2023 r. Rekomendacje te doprecyzowują obliczenia ryzyka kredytowego, rynkowego i operacyjnego. Wzmacnia również ramy wskaźnika dźwigni dla niektórych banków i inne reformy.

W jaki sposób banki wykorzystują kapitał poziomu 1?

Kapitał Tier 1 reprezentuje najsilniejszą formę kapitału, składającą się z kapitału własnego, ujawnionych rezerw i niektórych innych dochodów. Zgodnie ze standardami Bazylei III banki muszą utrzymywać równowartość 6% swoich aktywów ważonych ryzykiem w kapitale Tier 1. Pozwala im to wchłonąć nieoczekiwane straty i kontynuować działalność.