Negociação ativa
O que é negociação ativa?
A negociação ativa refere-se à compra e venda de títulos para lucros rápidos com base em movimentos de preço de curto prazo. A intenção é manter a posição por apenas um curto período de tempo. Não há medição de tempo precisa para negociação ativa. Os day traders que fazem dezenas ou centenas de negócios por dia estariam negociando muito ativamente, enquanto um swing trader que está abrindo ou fechando posições a cada poucos dias pode ser considerado por muitos como um trader ativo também.
Entendendo a Negociação Ativa
A negociação ativa busca lucrar com os movimentos de preços em mercados altamente líquidos. Por esse motivo, os traders ativos geralmente se concentram em ações, negociações em moeda estrangeira, futuros e opções com muito volume,. o que lhes permite entrar e sair de posições com facilidade.
Os traders ativos normalmente usam um alto volume de negócios para obter lucros, uma vez que as oscilações de preço provavelmente ocorrerão no curto prazo e tendem a ser relativamente pequenas. Eles também usarão uma variedade de tipos de pedidos, dependendo da situação. Para capturar uma fuga, eles podem usar uma ordem de parada. Por exemplo, se houver resistência em US$ 50, eles podem definir uma ordem de parada de compra em US$ 50,05, que envia uma ordem de compra se o preço ultrapassar US$ 50 e atingir US$ 50,05.
Uma ordem stop-loss - uma ordem stop usada para limitar as perdas - ajuda a manter as perdas gerenciáveis se o preço se mover contra o trader.
Para capturar um preço favorável, o trader ativo pode usar ordens limitadas. Se uma ação está sendo negociada a $ 30, mas um trader quer ver se pode comprar a $ 29,50 em uma queda rápida, ele pode colocar uma ordem de compra limitada a $ 29,50. Da mesma forma, eles podem colocar uma ordem de venda limitada para sair da posição em US$ 31.
Tais ordens permitem que o trader ativo compre e venda sem ter que observar o preço a cada segundo do dia. Eles definem seus pedidos e sabem que se o preço atingir esses níveis, seus pedidos serão acionados.
Como os traders ativos negociam em curtos períodos de tempo, os aspectos fundamentais ou econômicos normalmente não desempenham um papel nas negociações. Em vez disso, a análise técnica e estatística desempenha um papel maior, com muitos traders ativos negociando com base na ação do preço ou em indicadores ou conceitos técnicos.
Estratégias de negociação ativas
Os comerciantes ativos geralmente se enquadram em três categorias. Os traders em cada categoria tendem a negociar quantias diferentes e em prazos diferentes, mesmo que sejam todos traders de curto prazo.
negociação do dia envolve a compra e venda de um título no mesmo dia de negociação, geralmente na tentativa de tirar proveito de um evento específico que deve influenciar o preço da ação. Por exemplo, um day trader pode negociar a ação volátil do preço que segue o anúncio de lucros de uma empresa ou uma mudança nas taxas de juros feita por um banco central. Esses traders normalmente usam gráficos de um, cinco ou quinze minutos.
Scalping usa um alto volume de negócios para tirar proveito de pequenas discrepâncias de preços no curto prazo. Por exemplo, os comerciantes podem usar a alavancagem significativa disponível de um corretor de câmbio para ampliar os lucros de pequenos movimentos no preço com base em gráficos de ticks e gráficos de um minuto. Muitas estratégias de negociação automatizadas e quantitativas se enquadram na categoria de escalpelamento.
Swing trading envolve posições mantidas por um período de vários dias a várias semanas. O swing trader está aproveitando os movimentos de preços que ocorrem em gráficos de preços horários, quatro horas e/ou diários.
Negociação ativa em comparação com investimento ativo
Embora pareçam semelhantes, a negociação ativa e o investimento ativo descrevem diferentes abordagens de mercado. O investimento ativo refere-se a atividades realizadas por investidores ou gestores de fundos que buscam reorganizar uma carteira de títulos. Investidores ativos estão constantemente buscando alfa,. que é a diferença entre o retorno de um portfólio gerenciado ativamente em comparação com um índice, benchmark ou estratégia de investimento passivo similar.
Os defensores do investimento passivo,. o oposto do investimento ativo, frequentemente citam que os traders ativos raramente superam os fundos de índice passivos. Isso se deve principalmente ao aumento das comissões e custos da negociação ativa. Dito isso, muitos traders rotineiramente superam os índices, e é por isso que a negociação ativa tem tanto apelo devido ao seu potencial de altos retornos (e maior risco).
A negociação ativa é de prazo mais curto do que o investimento ativo. Embora um investidor possa ser ativo, muitas vezes pretende manter posições por anos. Os comerciantes ativos estão interessados em negociações de prazo muito mais curto.
Exemplo de negociação ativa em um gráfico de um minuto
Os comerciantes ativos usam muitas estratégias diferentes. Mesmo entre os day traders, é improvável que dois negociem exatamente da mesma forma. O gráfico a seguir mostra como um day trader baseado em ação de preço pode negociar um gráfico de um minuto do SPDR S&P 500 (SPY).
No exemplo, o trader está observando o desenvolvimento de tendências. No caso de uma tendência de baixa: máximos de balanço mais baixos e mínimos de balanço mais baixos. No caso de uma tendência de alta: máximos de balanço mais altos e mínimos de balanço mais altos.
Eles esperam por consolidações e, em seguida, fortes mudanças de volta na direção da tendência. Eles saem com uma perda se o preço reverter contra eles. Eles saem com lucro quando o preço se consolida novamente ou quando o preço começa a se mover agressivamente contra a direção da tendência por pelo menos um minuto. As setas marcam as negociações na direção da seta, enquanto o "x" marca a saída para a negociação.
Em um período de três horas, sete negócios foram abertos e fechados,. totalizando 14 negócios.
O primeiro negócio foi um vencedor, o segundo um perdedor, o terceiro um vencedor, o quarto um pequeno lucro, o quinto uma pequena perda e o sexto e o sétimo foram ambos vencedores. O trader ativo, como qualquer trader, está simplesmente tentando ganhar mais do que perde nas negociações que realiza, em geral. Como as comissões e taxas podem aumentar rapidamente ao negociar ativamente, os ganhos devem ser suficientes para superar esses custos.
A estratégia discutida é apenas para fins de demonstração.
##Destaques
A negociação ativa está tentando lucrar com as flutuações de preços de curto prazo.
Day traders, scalpers e swing traders são todos considerados traders ativos, com scalpers e day traders sendo mais ativos do que swing traders.
Traders ativos têm a intenção de realizar negócios apenas por um curto período de tempo.
