Herrick Ödeme Endeksi
Herrick Ödeme Endeksi Nedir?
vadeli işlem ve opsiyon piyasalarındaki potansiyel eğilimleri ve geri dönüşleri belirlemek için fiyatı, hacmi ve açık ilgiyi izleyen teknik bir analiz aracıdır. Tüccarlar genellikle göstergeyi kalabalık psikolojisinin bir ölçüsü olarak ve ileriye dönük kararlar vermek için para akışlarını takip etmek için kullanırlar.
Herrick Ödeme Endeksini Anlama
sinyalleri oluşturmak için bir türev sözleşmesinin fiyatını, hacmini ve açık pozisyonunu dikkate alır . Hesaplamada açık faiz kullanıldığı için teknik gösterge sadece opsiyon ve vadeli işlem piyasalarında kullanılabilir. Çoğu tüccar, vadeli işlem ve opsiyon piyasalarındaki kalabalık psikolojisini ölçmek için Herrick Ödeme Endeksini kullanır. Bu piyasalarda, hisse senedi piyasalarından daha az likidite ve zaman içinde daha fazla oynaklık potansiyeli vardır .
Tüccarlar sözleşmeyi giderek daha fazla satın aldığından fiyatlar ve açık faiz yükseldiğinde yükseliş devam sinyalleri üretilir. Buna ek olarak, fiyatlar giderek daha cazip hale geldikçe satış baskısı azaldığından, fiyatlar ve açık faiz aynı anda düştüğünde bir sözleşme yükseliş eğilimine hazır olabilir .
Fiyatlar düştüğünde ve tüccarlar giderek düşüş eğilimi gösterdiğinden açık pozisyon arttığında düşüş devam sinyalleri üretilir. Ayrıca, fiyatlar yükselirken ve açık faiz düşerken bir düşüş eğilimi için bir sözleşme hazırlanabilir, bu da boğa tüccarlarının ivme kaybettiğini gösterir.
Genel olarak, gösterge merkez çizgisinin üzerindeyken boğa tüccarları kontroldedir ve gösterge merkez çizgisinin altındayken düşüş tüccarları kontrol altındadır. Bununla birlikte, tüccarlar, başarılı ticaret yapma olasılıklarını en üst düzeye çıkarmak için göstergeyi diğer teknik göstergeler veya grafik desenleri ile birlikte kullanmalıdır.
Teyit için diğer teknik göstergelerin kullanılması,. Herrick Ödeme Endeksi'nden gelen yanlış sinyallerin etkisini azaltabilir.
Herrick Ödeme Endeksinin Faydaları
Herrick Payoff Index'in bir özelliği, trendler devam ederken çıkış sinyalleri üretme yeteneğidir. Açık faiz düştükçe, Herrick Ödeme Endeksi, devam eden fiyat eğiliminin tersine döneceğini gösteriyor. Bu gösterge ile tüccarlar, fiyat düşmeye başlamadan önce çıkma potansiyeline sahiptir. Bu, gecikmeli göstergeler olan diğer birçok teknik sinyalden çok farklıdır . En önemlisi, MACD gibi hareketli ortalamalara dayalı herhangi bir gösterge , piyasada her zaman fiyat hareketini geciktirecektir.
Herrick Payoff Index'i kullanarak bir fiyat düşüşünden önce bir ticaretten çıkmak, evi oldukça değişken vadeli işlem ve opsiyon piyasalarında olduğu için daha da büyük faydalar sağlar. Bu türevler bu kadar yüksek kaldıraç dereceleri kullandığından, temel menkul kıymet fiyatındaki küçük bir düşüş bile kolayca önemli kayıplara neden olabilir. Örneğin, sadece %5'lik bir hisse senedi fiyatı düşüşü, bir alım opsiyonu için %25'ten fazla bir kayba yol açabilir.
Herrick Kazanç Endeksinin Dezavantajları
Bununla birlikte, Herrick Ödeme Endeksi, tersine dönüş sinyallerinin ileriye dönük doğası nedeniyle, genellikle alım satımlara girmek için daha az güvenilir bir kılavuzdur. Fiyatların hala düştüğünü, ancak Herrick Payoff Index'in gösterdiği gibi açık faizin de düştüğünü varsayalım. Bu, aşağı yönlü baskının yavaşladığını gösterse de, bir rallinin yakın olduğu anlamına gelmiyor. Varlık bunun yerine fiyatta istikrar kazanabilir ve orada uzun süre kalabilir. Ünlü tüccar Jesse Livermore, bu tür menkul kıymetleri "huysuz serseriler" olarak adlandırdı ve aslında, genellikle hemen satacağı açık kayıplardan daha çok onlardan hoşlanmadı .
Bununla birlikte, sıradan tüccarlar genellikle kayıplardan daha çok korkarlar, bu da Herrick Ödeme Endeksine dayalı işlemlere girerken gerçek olasılıklardır. Fiyat hala düşerken bir menkul kıymet satın almak, spekülatörlerin düşen bir hançeri yakalamaya çalışmaması yönündeki yaygın görüşüne aykırıdır . Gerçekten de, değer yatırımcıları genellikle tam da bunu yapmaya çalışırlar. Ancak değer yatırımcıları, Herrick Payoff Index gibi teknik göstergeleri nadiren kullanır.
Çıkış sinyalleriyle bile, Herrick Ödeme Endeksi ile erken hareket etme tehlikesi yüksektir. Gecikme göstergeleri yanlış sinyaller gönderdiğinde, takipçileri en azından kayıplarını kesmenin tesellisine sahiptir. Herrick Ödeme Endeksi, fiyatlar yükselirken çıkış sinyalleri gönderdiğinden, faiz canlanabilir ve güvenlik engellenmeden yükselmeye devam edebilir. Böyle yükselen bir yıldızı bırakmak, birçok tüccarı, özellikle de sınırlı deneyime sahip olanları hayal kırıklığına uğratır.
Öne Çıkanlar
Bununla birlikte, ileriye dönük olduğundan, Endeks yanlış pozitifler de üretebilir ve bu nedenle diğer teknik göstergelerle birlikte kullanılmalıdır.
Herrick Payoff, para akışlarını izlemek için fiyat ve hacim bilgilerini kullanarak türev piyasalardaki fiyat eğilimlerini veya geri dönüşleri doğrulamak için kullanılan bir araçtır.
Herrick Payoff Index'in bir avantajı, trend olan bir pazarın ortasında bile sinyal üretebilmesidir.
