L-osuuden annuiteettiluokka
Mikä on L-osakkeen annuiteettiluokka?
L-osakkeen annuiteettiluokka on versio muuttuvasta annuiteetista,. joka alkaa maksaa useimpia aikaisemmin, mutta jolla on suhteellisen korkeat hallintokustannukset. Se on suunniteltu sijoittajille, jotka haluavat pystyä nostamaan varoja tililtä suhteellisen lyhyen ajan kuluttua. Muut muuttuvien annuiteettien tarjoamat osakelajit ovat A-osake, B-osake, C-osake, O-osake ja X-osake annuiteettiluokat.
Kuinka L-osakkeen annuiteettiluokka toimii
Muuttuva annuiteetti on yleensä vakuutusyhtiön perustama pitkän aikavälin sijoitusväline eläkettä suunnittelevalle sijoittajalle. Sijoittaja maksaa vuosittaisen palkkion, joka sijoitetaan mihin tahansa omaisuuserien yhdistelmään, kuten osakkeisiin,. joukkovelkakirjoihin ja rahamarkkinarahastoihin.
Näistä sijoituksista kertyvää varallisuutta verotetaan siihen asti, kunnes rahat nostetaan, ja muuttuvan annuiteetin arvo korreloi taustalla olevien sijoitusten tuottoon.
tai annuiteetin ostaja maksaa maksetun vakuutusmaksun lisäksi myös kuolleisuusriski- ja kulupalkkion ( M&E) korvatakseen vakuutusyhtiölle sen riskin, että annuiteetin saaja elää odotettavissa olevaa elinikänsä pidempään. Vakuutusyhtiö maksaa annuiteettiperusteisia kausittaisia maksuja annuiteettisijoittajalle.
Vaihtuvia annuiteetteja säätelevät valtion vakuutusalan sääntelyviranomaiset, Securities Exchange Commission (SEC) ja Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).
Erityisiä huomioita
L-osake on arvokkain sijoittajalle, joka haluaa päästä sijoitusrahastoihinsa jo neljän vuoden kuluttua ilman rangaistusta. Harkitse seuraavaa esimerkkiä. Normaali muuttuva annuiteetti 100 000 dollarin alkusijoituksella tarjoaa 10 prosentin kasvuvauhdin viiden vuoden aikana.
Vakiosopimuksen mukainen luovutusaika on kahdeksan vuotta ja vuosittaiset MEA-maksut ovat 1,1 %. Viiden vuoden kuluttua sijoitus kasvaa 153 157,90 dollariin, mutta annuiteetin saaja ei voi käyttää varoja ilman, että häntä rangaistaan vielä kolmella vuodella.
Eläkkeensaaja, jolla on L-osakkeen annuiteettiluokka neljän vuoden takaisinostoajalla ja 1,90 %:n vuotuisilla MEA-maksuilla, näkee, että sijoituksen arvo viiden vuoden jälkeen on 147 614,30 dollaria, mikä on alempi kuin yllä oleva standardi annuiteettisopimus. Eläkkeensaaja voi kuitenkin nostaa osan näistä varoista tänä aikana, mikä ei olisi mahdollista toisessa annuiteettiluokassa. Eläkkeensaaja maksaa siis korkeampia hallintokuluja, mutta hänellä on aikaisempi pääsy tuloihin.
L-osakkeen annuiteettiluokan edut ja haitat
L-osakkeen annuiteettiluokka tarjoaa joitain etuja muihin annuiteettiluokkiin verrattuna, mukaan lukien aikaisempi varojen saanti ja ilman myyntimaksuja.
Edut
Vaihtuvissa annuiteetteissa on tarjolla erilaisia osakelajeja, joista yksi on L-osakeluokka. L-osakeluokka eroaa muista annuiteettiluokista takaisinostomaksujen, hallinto- ja kulupalkkioiden sekä M&E-maksutaulukon osalta. Luovutusaika on ajanjakso,. jonka aikana annuiteetin saaja ei saa nostaa varoja tililtä. Muussa tapauksessa peritään luovutusmaksu tai sakko.
L-osakelajin luovutusaika on kolmesta neljään vuotta, mikä tarkoittaa, että omistaja voi alkaa nostaa rahaa kolmen tai neljän vuoden kuluttua, riippuen rahoituslaitoksen sopimuksesta. Sitä vastoin muuttuvan annuiteetin keskimääräinen takaisinostoaika on kuudesta kahdeksaan vuotta, mikä tekee L-osakkeen annuiteetista edullisen vaihtoehdon.
Toinen L-osakeluokan etu on, että siinä ei ole ennakkomyyntimaksua, kuten A- ja O-osakeluokissa. A-osakkeisiin liittyvä etumyyntimaksu on osakeostojen yhteydessä maksettava palkkio, joka vähennetään salkun sijoitusmäärästä. O-osakelajeissa veloitetaan palkkioperusteinen myyntipalkkio, joka on kiinteä prosenttiosuus tilin sijoitetusta määrästä.
Haitat
L-osakkeen annuiteettiluokissa on kuitenkin haittoja. L-osakkeen annuiteettiluokat tarjoavat suhteellisesti korkeamman kuolleisuusriskin ja -kulut (M&E) verrattuna muihin muuttuviin annuiteettiluokkiin. M&E-maksu on prosenttiosuus annuiteetin saajan tiliarvosta ja se on jatkuva kulu, joka jatkuu myös takaisinostoajan jälkeen.
Mitä suurempi prosenttiosuus, sitä pienempi on sijoitusten arvo. Vaihtuvien annuiteettien M&E-maksut vaihtelevat tyypillisesti 0,9 prosentista 1,95 prosenttiin, ja L-osakeluokan palkkiot ovat tämän alueen korkeampia.
Hallinto- ja jakelupalkkiot ovat annuiteettimaksujen palvelu- ja jakelumaksuja. Jotkut näistä maksuista liittyvät varojen siirtämiseen tilien välillä sekä kuukausittaisten tiliotteiden ja vahvistusraporttien laatimiseen.
Vaihtuvien annuiteettien hallinnointipalkkiot vaihtelevat 0,0–0,6 % vuodessa, kun L-osakkeet tarjoavat korkeamman prosenttiosuuden tilin arvosta. Jotkut rahoituslaitokset yhdistävät M&E- ja hallintomaksut yhdeksi ja luokittelevat yhdistelmän MEA-maksuksi, joka tarkoittaa vuotuista kuolleisuus- ja kulumaksua sekä hallintokuluja.
Muita L-osakkeiden annuiteettiluokissa mahdollisesti perittyjä maksuja ovat vuosittainen palvelumaksu sekä erityiset maksut, kuten pitkäaikaishoitovakuutus ja korotettu kuolemantapaus.
On tärkeää, että sijoittajat lukevat sopimussopimukset tarkasti tietääkseen ja ymmärtääkseen, mitä kustannuksia heidän annuiteettitileihinsä liittyy.
Kohokohdat
L-osakkeen annuiteetit ovat muuttuvien annuiteettien luokka, joka mahdollistaa lyhyemmän, tyypillisesti 3-4 vuoden takaisinostoajan.
Muiden muuttuvien annuiteettiluokkien takaisinostoajat ovat yleensä enintään 10 vuotta.
Hyöty aikaisemmasta mahdollisuudesta nostaa varoja annuiteetista ilman seuraamuksia liittyy kuitenkin korkeampiin hallintokuluihin.
