Plan de réassurance à durée renouvelable annuellement
Qu'est-ce que le plan de réassurance renouvelable annuellement ?
Le plan de réassurance à terme renouvelable annuellement est un type de réassurance vie où les risques de mortalité d'une compagnie d'assurance sont transférés à un réassureur par le biais d'un processus appelé cession.
Dans le plan de réassurance à terme renouvelable annuellement, l'assureur principal (la société cédante) cède à un réassureur son montant net à risque pour le montant supérieur à la limite de rétention d'une police d'assurance-vie.
Ce plan est une instanciation de réassurance d'une durée renouvelable annuellement (YRT), qui consiste en des polices d'une durée d'un an qui sont renouvelées chaque année.
Comprendre le plan de réassurance à durée renouvelable annuellement
La réassurance permet aux compagnies d'assurance de réduire les risques financiers associés aux réclamations d'assurance en répartissant une partie du risque sur une autre institution. Par conséquent, un plan de réassurance à terme renouvelable annuellement permet à la compagnie d'assurance principale de répartir une partie du risque lié à une police d' assurance-vie à une autre institution.
Le montant transféré de l'assureur primaire au réassureur est le montant net à risque, qui est la différence entre la valeur nominale et la limite de rétention acceptable déterminée par la compagnie d'assurance cédante. Par exemple, si la prestation de décès d'une police est de 200 000 $ et que la société cédante détermine la limite de rétention à 105 000 $, le montant net à risque est égal à 95 000 $. Si l'assuré décède, la réassurance verse la partie de la prestation de décès qui est égale au montant net du risque, dans ce cas, le montant au-delà de 105 000 $.
Lors de la mise en place d'un accord de réassurance, la cédante établira un tableau du montant net à risque pour chaque année d'assurance. Le montant net à risque sur une police d'assurance-vie diminue au fil du temps à mesure que l'assuré paie des primes, ce qui s'ajoute à sa valeur de rachat accumulée.
Prenons l'exemple d'une police d' assurance vie entière émise pour une valeur nominale de 100 000 $. Au moment de l'émission, la totalité des 100 000 $ est à risque, mais à mesure que sa valeur de rachat s'accumule, elle fonctionne comme un compte de réserve,. ce qui réduit le montant net à risque pour la compagnie d'assurance. Par conséquent, si la valeur de rachat de la police d'assurance s'élève à 60 000 $ à sa 30e année, le montant net à risque est alors de 40 000 $.
Une fois que la cédante a calculé le montant net à risque chaque année, le réassureur élabore un barème de primes de terme renouvelables annuellement pour la réassurance sur la base de ce barème. Les primes de réassurance payées par la cédante varient en fonction de l'âge, du régime et de l'année d'assurance de l'assuré. Les primes sont renouvelées chaque année dans le cadre de la police de réassurance temporaire renouvelable. Si une réclamation est déposée, le réassureur remettra le paiement pour la partie supposée du montant net à risque de la police.
Comment la réassurance temporaire renouvelable annuellement est-elle utilisée ?
La réassurance à terme renouvelable annuellement (YRT) est généralement utilisée pour réassurer l'assurance vie entière traditionnelle et l'assurance vie universelle. L'assurance temporaire n'était pas toujours réassurée sur une base YRT. Il en était ainsi parce que la coassurance permettait une meilleure adéquation entre les coûts de réassurance et les primes reçues de l'assuré sur les produits à terme à primes nivelées. Il a également transféré le risque des taux d'adéquation au réassureur. Cependant, à mesure que les solutions de capital alternatives sont devenues plus populaires, l'YRT est également devenue une méthode plus populaire de réassurance d'assurance temporaire.
L'YRT est généralement le meilleur choix lorsque l'objectif est de transférer le risque de mortalité parce qu'une police est importante ou en raison de préoccupations concernant la fréquence des sinistres . YRT est également simple à administrer et populaire dans les situations où le nombre prévu de cessions de réassurance est faible.
YRT est également bon pour réassurer le revenu d'invalidité,. les soins de longue durée et les risques de maladies graves. Cependant, cela ne fonctionne pas aussi bien pour la réassurance des rentes.
Étant donné que la réassurance YRT n'implique qu'un montant limité de risque d'investissement, peu de risque de persistance, aucun risque de rachat de trésorerie et peu ou pas de pression sur les excédents, les réassureurs peuvent avoir un objectif de profit inférieur pour la réassurance YRT. L'YRT peut donc généralement être obtenue à un coût effectif inférieur à celui de la coassurance ou de la coassurance modifiée. Tant que les primes annuelles sont payées, le crédit de réserve est égal à la partie non acquise de la prime nette d'une prestation d'assurance temporaire d'un an. L'assurance temporaire renouvelable annuellement ne prévoit normalement pas de crédit de réserve cédée à la réassurance pour les réserves d'insuffisance.
Points forts
La réassurance à terme renouvelable annuellement (YRT) est lorsqu'un assureur principal transfère une partie de son risque à un réassureur.
Les primes de réassurance pour le montant cédé au réassureur se renouvellent annuellement.
Les primes de réassurance versées par la cédante varient en fonction de l'âge, du régime et de l'année d'assurance de l'assuré.
La réassurance TRA est généralement utilisée pour réassurer l'assurance vie entière traditionnelle et l'assurance vie universelle.
