Vaxtaskortur
Hvað er vaxtaskortur?
Vaxtabrestur eru áfallnir vextir sem standa eftir eftir að lántaki hefur greitt mánaðarlega greiðslu sína. Þetta getur leitt til neikvæðra afskrifta á sumum lánum með breytanlegum vöxtum. Neikvæðar afskriftir eru fjárhagslegt hugtak sem vísar til hækkunar á höfuðstólsstöðu láns sem stafar af því að ekki er staðið straum af vöxtum á því láni.
Hvernig vaxtaskortur virkar
er eiginleiki húsnæðislána með stillanlegum vöxtum (ARMs), þar sem vextirnir sem beitt er á eftirstöðvarnar eru breytilegir yfir líftíma lánsins. Þegar vaxtaþak takmarka mánaðarlegar lánsgreiðslur, geta greiðslur húseiganda verið lægri en raunverulegir vextir sem greiðast. Þessir ógreiddu vextir hækka eftirstöðvar höfuðstóls lánsins, sem kallast neikvæðar afskriftir.
Þó að neikvæðar afskriftir verndar lántakendur fyrir greiðsluáfalli sem tengist skyndilegri hækkun á ARM-vöxtum, mun það taka lengri tíma að afskrifa lánið að fullu. Ef vextir halda áfram að hækka mun eigið fé á heimilinu lækka frekar en hækka nema verð á húsnæði hækki. Flest húsnæðislán hafa takmarkanir á vaxtaskorti, til að vernda bæði lántakanda og lánveitanda. Lífstímaþak er hámarks efri mörk vaxta sem leyfilegt er á ARM. Þakið gildir um líftíma veðsins. Þetta þak upplýsir lántaka um hámarksvexti sem þeir gætu greitt á líftíma lánsins.
Greiðslusjokk er hættan á því að áætlaðar reglubundnar greiðslur láns í framtíðinni aukist verulega og geti valdið því að lántaki lendi í vanskilum á láninu og tengist ARM-lánum.
Vaxtaskortur í MBS
Á markaðnum með veðtryggðum tryggingum (MBS) myndast vaxtabrestur þegar úthlutaðir vextir eru minni en vextir sem safnast upp vegna uppgreiðslna húsnæðislána. Vaxtaskortur á sér stað þegar þóknun og gjöld í tengslum við vandræðalán draga úr magni vaxta sem til er að greiða af veðtryggðu öryggi. Ef það er vaxtaskortur er vöxtum frestað, þar sem víkjandi flokkar eru venjulega þeir fyrstu sem verða fyrir áhrifum með eldri áföngum fá endurgreidda fyrst.
Hápunktar
Þetta getur átt sér stað á láni með breytilegum vöxtum þar sem vaxtaþak takmarkar mánaðarlegar greiðslur við það að vera lægri en heildarvextir sem ella eru gjaldfallnir.
Vaxtaskortur á sér stað þegar áfallnir vextir sem skulda á greiðslu skulda eru ekki að fullu tryggðir.
Vaxtaskortur á ARM húsnæðislánum getur leitt til neikvæðra afskrifta, sem leiðir til lengri endurgreiðslutíma lánsins.
