Indeks Kos Simpanan (COSI)
Apakah Indeks Kos Simpanan (COSI)?
Indeks Kos Simpanan (COSI) ialah indeks popular yang digunakan untuk mengira kadar faedah gadai janji kadar boleh laras (ARM) tertentu. Secara rasmi dikenali sebagai Indeks Kos Simpanan Wells Fargo, ia adalah berdasarkan kadar faedah yang dibayar oleh Wells Fargo Bank kepada individu pada sijil deposit (CD).
Seperti ARM lain, pinjaman berkaitan COSI memindahkan sebahagian daripada risiko daripada pemberi pinjaman kepada peminjam. Walaupun kadar pengenalan adalah lebih baik daripada syarat untuk pinjaman kadar tetap,. perubahan kadar faedah boleh bermakna bahawa sesetengah pelanggan mungkin akhirnya membayar lebih banyak wang daripada yang mereka akan bayar sebaliknya. Dalam sesetengah kes, mereka mungkin akhirnya terjerumus ke dalam hutang.
Memahami COSI
COSI dianggap sebagai antara indeks ARM yang paling stabil dalam industri. Dari segi sejarah, ia kurang tidak menentu berbanding penanda aras popular lain, seperti indeks Kadar Tawaran Antara Bank London (LIBOR) sebulan. Memandangkan kadar faedah CD bergerak lebih perlahan daripada kadar faedah pasaran secara umum, COSI juga cenderung untuk ketinggalan di belakang indeks gadai janji lain apabila ia datang untuk menyesuaikan diri dengan perubahan dalam kadar faedah.
COSI dikira setiap bulan dan digunakan untuk menentukan kadar faedah pada ARM. Kadar faedah yang perlu dibayar oleh pemegang gadai janji ialah jumlah nilai indeks ditambah jumlah tambahan yang dipanggil margin ARM.
Sejarah COSI
COSI pada asalnya diterbitkan oleh Bank Simpanan Dunia, anak syarikat Golden West Financial Corp. Atas sebab itu, ia biasanya dirujuk sebagai COSI GDW atau COSI Simpanan Dunia. Pada tahun 2006, Wachovia Corp. memperoleh Golden West, dan indeks itu menjadi Wachovia COSI. Pada tahun 2009, Wachovia menjadi sebahagian daripada Wells Fargo, dan pada bulan November tahun itu, indeks itu menjadi Indeks Kos Simpanan Wells Fargo atau Wells COSI.
Kebaikan dan Keburukan Gadai Janji Berindeks COSI
Pinjaman dengan kadar faedah berkaitan COSI mungkin menawarkan fleksibiliti dan pilihan pembayaran yang menarik berbanding gadai janji lain. ARM boleh menjadi jauh lebih murah daripada gadai janji kadar tetap, sekurang-kurangnya dalam beberapa tahun pertama, apabila kadar pengenalan rendah. Banyak ARM yang diindeks COSI mempunyai had perubahan pembayaran minimum—yang mengehadkan amaun yang boleh dinaikkan oleh bayaran bulanan—serta had kadar faedah seumur hidup.
Memandangkan COSI lebih mantap daripada indeks lain, ARM yang terikat dengan indeks ini memberi manfaat kepada pemegang gadai janji apabila kadar meningkat. Mereka kurang berfaedah apabila kadar jatuh.
Pada sisi negatifnya, gadai janji terindeks COSI cenderung tidak menawarkan had kadar faedah berkala, yang mengehadkan berapa banyak kadar faedah boleh meningkat pada satu masa. Ini mewujudkan kemungkinan pelunasan negatif : Jika kadar faedah meningkat sehingga tahap pembayaran gadai janji bulanan tidak meliputi faedah yang perlu dibayar, sebarang faedah yang belum dibayar akan ditambah kepada baki pinjaman, jadi jumlah keseluruhan yang perlu dibayar pada gadai janji meningkat.
TTT
Kadar COSI Wells
COSI Wells adalah berdasarkan kadar faedah yang dibayar oleh Wells Fargo pada CD, juga dikenali sebagai deposit masa peribadi. Indeks dikira menggunakan purata wajaran semua kadar faedah yang dibayar pada CD pada hari perniagaan terakhir setiap bulan. Syarikat mengumumkan COSI setiap bulan pada hari perniagaan terakhir sebelum hari ke-15 bulan kalendar berikutnya.
0.18%
Nilai semasa Indeks Kos Simpanan Wells Fargo (COSI), setakat September 2021.
Nilai indeks dinyatakan sebagai peratusan. Pada November 2009, apabila Wells Fargo mengambil alih kawalan indeks, COSI berada pada 2.4%. Kadar itu telah menurun sejak itu, walaupun ia meningkat setinggi 1.75% pada pertengahan 2019 sebelum terus jatuh. Sehingga Oktober 2021, Wells COSI ialah 0.18%.
Soalan Lazim Indeks Kos Simpanan
Garisan bawah
Satu indeks popular yang digunakan untuk mengira kadar faedah pada beberapa gadai janji kadar boleh laras (ARM) dikenali sebagai Indeks Kos Simpanan (COSI). Sejak 2009, COSI telah disusun setiap bulan oleh Wells Fargo, berdasarkan kadar faedah yang dibayar pada sijil deposit (CD) bank. Ia dianggap sebagai salah satu indeks ARM yang paling stabil dalam industri—kelebihan apabila kadar faedah meningkat, tetapi kelemahan apabila ia jatuh. Banyak ARM yang diindeks COSI mempunyai had perubahan pembayaran minimum dan had kadar faedah seumur hidup—tetapi mereka mungkin tidak menawarkan had kadar faedah berkala.
Sorotan
Banyak ARM yang diindeks COSI mempunyai had perubahan pembayaran minimum dan had kadar faedah seumur hidup—tetapi mereka mungkin tidak menawarkan had kadar faedah berkala.
Sejak 2009, COSI telah disusun setiap bulan oleh Wells Fargo, berdasarkan kadar faedah yang dibayar pada sijil deposit (CD) bank.
Indeks Kos Simpanan (COSI) ialah indeks popular yang digunakan untuk mengira kadar faedah pada beberapa gadai janji kadar boleh laras (ARM).
COSI dianggap sebagai salah satu indeks ARM yang paling stabil dalam industri, kelebihan apabila kadar faedah meningkat, tetapi kelemahan apabila ia jatuh.
Soalan Lazim
Apakah itu Kadar Indeks Gadai Janji Kadar Boleh Laras (ARM)?
Untuk gadai janji kadar boleh laras (ARM), indeks ialah kadar faedah penanda aras yang menggambarkan keadaan pasaran umum. Selepas tempoh kadar faedah awal pada ARM anda tamat, pemberi pinjaman menggunakan kadar indeks, ditambah beberapa mata peratusan tambahan (dikenali sebagai margin) untuk mengira kadar faedah baharu anda. Mereka akan terus menggunakan indeks dan margin untuk melaraskan kadar pinjaman anda secara berkala selepas itu.
Apakah Beberapa Kadar Indeks ARM Lain?
Terdapat beberapa indeks lain yang digunakan untuk menentukan kadar ARM. Selain Indeks Kos Simpanan (COSI), banyak gadai janji menggunakan Kadar Tawaran Antara Bank London (LIBOR), Indeks Purata Perbendaharaan Bulanan (MTA) dan kadar utama Rizab Persekutuan (Fed).
Bagaimanakah Kadar Faedah Dikira untuk ARM?
Dalam ARM, kadar faedah diindeks sepenuhnya merujuk kepada kadar faedah berubah selepas kadar pengenalan tamat tempoh. Ia dikira dengan menambahkan kadar indeks, seperti COSI, pada kadar margin tetap, yang terikat dengan skor kredit peminjam. Kebanyakan terma pinjaman juga akan termasuk had tambahan untuk mengehadkan kemungkinan kenaikan kadar faedah pinjaman.
