Investor's wiki
ms Bahasa Melayu
Navigation
Home Glossary
InvestingStocksBondsCryptoPersonal FinanceFundamental AnalysisTechnical AnalysisTradingBankingTaxes
Disclaimer Terms of Use Privacy Policy Cookie Policy
Navigation
Home Glossary
InvestingStocksBondsCryptoPersonal FinanceFundamental AnalysisTechnical AnalysisTradingBankingTaxes
Disclaimer Terms of Use Privacy Policy Cookie Policy

Cap ARM Tahunan

Cap ARM Tahunan
Personal FinanceHome OwnershipMortgage

Apakah Itu Cap ARM Tahunan?

Had ARM tahunan ialah klausa dalam kontrak gadai janji kadar boleh laras (ARM), mengehadkan kemungkinan kenaikan kadar faedah pinjaman pada setiap tahun. Had, atau had, biasanya ditakrifkan dari segi kadar, tetapi jumlah dolar bagi pembayaran prinsipal dan faedah mungkin dihadkan juga.

Had tahunan direka bentuk untuk melindungi peminjam daripada peningkatan mendadak dan berlebihan dalam pembayaran bulanan mereka apabila kadar meningkat secara mendadak dalam tempoh yang singkat.

Memahami Cap ARM Tahunan

Dengan ARM, kadar faedah awal ditetapkan untuk tempoh masa—lima tahun, contohnya, dalam kes ARM 5/1 — selepas itu ia ditetapkan semula secara berkala berdasarkan kadar faedah semasa setiap tahun (iaitu, "1 "dalam 5/1). ARM juga biasanya mempunyai had kadar seumur hidup yang menetapkan had ke atas berapa banyak faedah boleh meningkat sepanjang hayat pinjaman.

ARM dengan kadar faedah yang dihadkan mempunyai struktur kadar berubah-ubah, yang termasuk kadar diindeks dan spread di atas indeks tersebut. Terdapat beberapa indeks popular yang digunakan untuk pelbagai jenis ARM seperti kadar utama atau kadar dana persekutuan. Kadar faedah pada ARM dengan indeksnya ialah contoh kadar faedah yang diindeks sepenuhnya. Kadar diindeks adalah berdasarkan kadar terendah yang sanggup ditawarkan oleh pemiutang. Spread atau margin adalah berdasarkan profil kredit peminjam dan ditentukan oleh penaja jamin.

Kadar faedah tahunan pinjaman ARM dengan had tahunan hanya akan meningkat sebanyak yang dibenarkan dalam mata peratusan, tanpa mengira berapa banyak kadar yang mungkin meningkat semasa tempoh awal. Sebagai contoh, ARM 5% yang ditetapkan selama tiga tahun dengan had 2% hanya boleh melaraskan kepada 7% pada tahun keempat, walaupun jika kadar meningkat sebanyak 4% sepanjang tempoh tetap awal pinjaman. Pinjaman dengan had dolar hanya boleh meningkat dengan begitu banyak juga, walaupun had jenis ini boleh membawa kepada ortisasi am negatif dalam beberapa kes.

kadar faedah ARM menggariskan peruntukan yang mengawal kenaikan kadar faedah sepanjang tempoh pinjaman.

Contoh Penutup Pembayaran ARM

ARM mempunyai banyak variasi struktur had kadar faedah. Sebagai contoh, katakan peminjam sedang mempertimbangkan ARM 5/1, yang memerlukan kadar faedah tetap selama lima tahun diikuti dengan kadar faedah berubah selepas itu, yang ditetapkan semula setiap 12 bulan.

Dengan produk gadai janji ini, peminjam ditawarkan struktur had kadar faedah 2-2-5. Struktur had kadar faedah dipecahkan seperti berikut:

  • Nombor pertama merujuk kepada had kenaikan tambahan awal selepas tempoh kadar tetap tamat. Dalam erti kata lain, 2% ialah kadar maksimum yang boleh dinaikkan selepas tempoh kadar tetap berakhir dalam lima tahun. Jadi, jika kadar tetap ditetapkan pada 3.5%, had pada kadar ialah 5.5% selepas tamat tempoh lima tahun.

  • Nombor kedua ialah had kenaikan berkala 12 bulan, bermakna selepas tempoh lima tahun tamat kadar akan menyesuaikan dengan kadar pasaran semasa sekali setahun. Dalam contoh ini, ARM akan mempunyai had 2% untuk pelarasan itu. Ia agak biasa bahawa topi berkala adalah sama dengan topi awal.

  • Nombor ketiga ialah had seumur hidup, menetapkan siling kadar faedah maksimum. Dalam contoh ini, lima mewakili kenaikan kadar faedah maksimum pada gadai janji.

Jadi, katakan kadar tetap ialah 3.5% dan kadar itu telah diselaraskan lebih tinggi sebanyak 2% semasa kenaikan tambahan awal kepada kadar 5.5%. Selepas 12 bulan, kadar gadai janji sehingga 8%; kadar pinjaman akan diselaraskan kepada 7.5% kerana had 2% untuk pelarasan tahunan. Jika kadar kemudiannya meningkat sebanyak 2% lagi, pinjaman hanya akan meningkat sebanyak 1% hingga 8.5%, kerana had seumur hidup adalah lima mata peratusan di atas kadar tetap asal.

Turun naik ARM

ARM selalunya membenarkan peminjam untuk melayakkan diri untuk pinjaman gadai janji permulaan yang lebih besar kerana mereka mengunci pembayaran yang lebih rendah untuk satu tempoh masa. Pengguna ARM boleh mendapat manfaat apabila kadar faedah menurun, menurunkan kadar faedah tahunan yang dibayar. Pada masa yang sama, sudah tentu, semasa tempoh kenaikan kadar, ARM boleh meningkat jauh melebihi gadai janji kadar tetap.

Sebagai contoh, jika pembeli mengeluarkan ARM pada 3.5% pada tiga tahun tetap dan kadar meningkat 4% dalam tempoh itu, kenaikan kadar tahunan awal ini akan dihadkan kepada had tahunan. Walau bagaimanapun, pada tahun-tahun berikutnya, kadar itu mungkin terus meningkat, akhirnya mengejar kadar semasa, yang mungkin terus meningkat.

Akhirnya, ARM 3.5%, yang pada mulanya berdaya saing dengan kadar tetap 4.25%, boleh menjadi lebih tinggi dengan ketara. Peminjam ARM selalunya ingin menukar kepada kadar tetap apabila kadar meningkat, tetapi mungkin masih akan membayar lebih setelah menggunakan ARM.

##Sorotan

  • Selain had tahunan yang ditetapkan semula setiap 12 bulan, mungkin juga terdapat had kadar faedah seumur hidup ke atas pinjaman.

  • Had ARM tahunan ialah had kadar faedah, menandakan kadar tertinggi yang mungkin perlu dibayar oleh peminjam untuk gadai janji kadar boleh laras (ARM) pada tahun tertentu.

  • Selalunya, kadar faedah akan dihadkan pada ARM, tetapi ARM tertentu mungkin mengehadkan amaun dolar bulanan atau tahunan yang dibayar.