Rancangan Perdagangan

Apakah Pelan Dagangan?

Pelan dagangan ialah kaedah sistematik untuk mengenal pasti dan berdagang sekuriti yang mengambil kira beberapa pembolehubah termasuk masa, risiko dan objektif pelabur. Pelan dagangan menggariskan bagaimana seorang peniaga akan mencari dan melaksanakan dagangan, termasuk dalam keadaan apa mereka akan membeli dan menjual sekuriti, berapa besar kedudukan yang akan mereka ambil, bagaimana mereka akan menguruskan kedudukan semasa berada di dalamnya, apa sekuriti yang boleh didagangkan, dan lain-lain. peraturan bila hendak berdagang dan bila tidak.

Kebanyakan pakar perdagangan mengesyorkan bahawa tiada modal yang dipertaruhkan sehingga pelan dagangan dibuat. Pelan dagangan ialah dokumen yang diselidik dan bertulis yang membimbing keputusan pedagang.

Memahami Rancangan Dagangan

Pelan dagangan boleh dibina dalam pelbagai cara yang berbeza. Pelabur biasanya akan menyesuaikan pelan dagangan mereka sendiri berdasarkan matlamat dan objektif peribadi mereka. Pelan dagangan agak panjang dan terperinci, terutamanya untuk pedagang hari yang aktif, seperti peniaga hari atau pedagang buaian. Mereka juga boleh menjadi sangat mudah, seperti untuk pelabur yang hanya ingin membuat pelaburan automatik setiap bulan ke dalam dana bersama atau dana dagangan bursa (ETF) yang sama sehingga bersara.

Pelaburan Automatik dan Pelan Dagangan Mudah

Platform pembrokeran membolehkan pelabur menyesuaikan pelaburan automatik pada selang masa yang tetap. Ramai pelabur menggunakan pelaburan automatik untuk melabur sejumlah wang tertentu setiap bulan ke dalam dana bersama atau aset lain.

Walaupun proses itu diautomatikkan, ia masih harus berdasarkan pelan yang ditulis. Dengan cara ini pelabur lebih bersedia untuk apa yang akan berlaku setiap bulan, dan proses perancangan berkemungkinan juga akan memaksa mereka untuk mempertimbangkan apa yang perlu dilakukan jika pasaran tidak mengikut kehendak mereka.

Sebagai contoh, seorang berumur 30 tahun mungkin memutuskan untuk mendepositkan $500 setiap bulan ke dalam dana bersama. Selepas tiga tahun, mereka menyemak baki mereka dan mereka sebenarnya telah kehilangan wang. Mereka telah mendepositkan $18,000 dan pegangan mereka hanya bernilai $15,000.

Pelan dagangan menggariskan bukan sahaja perkara yang perlu dilakukan untuk mendapatkan kedudukan, tetapi juga menyatakan bila untuk keluar.

beli dan tahan mungkin melabur secara automatik dan mereka tidak menjual apa-apa sehingga bersara. Mereka mungkin mempunyai peraturan untuk tidak melihat pegangan mereka.

Pelabur lain boleh memilih untuk melabur secara automatik hanya selepas pasaran saham jatuh sebanyak 10%, 20%, atau beberapa peratusan lain. Kemudian mereka mula membuat (lebih besar) caruman bulanan. Atau, pelabur lain boleh memilih untuk melabur secara automatik setiap bulan, tetapi mempunyai peraturan penjualan jika pelaburan mereka mula merosot terlalu banyak dalam nilai.

Pelabur automatik juga harus memutuskan berapa banyak modal yang akan mereka peruntukkan untuk setiap pelaburan. Ini bukan keputusan rawak. Ia harus difikirkan dengan baik dan diteliti, kemudian ditulis dalam rancangan dan diikuti.

Walaupun pelaburan automatik adalah mudah, pelan perdagangan masih diperlukan untuk menavigasi naik turun pelaburan.

Rancangan Dagangan Taktikal atau Aktif

Pelabur jangka pendek dan jangka panjang boleh memilih untuk menggunakan pelan dagangan taktik. Tidak seperti pelaburan automatik di mana pelabur membeli sekuriti pada selang masa yang tetap, peniaga taktikal biasanya mencari untuk masuk dan keluar kedudukan pada tahap harga yang tepat, atau hanya apabila keperluan yang sangat khusus dipenuhi. Oleh sebab itu, pelan dagangan taktikal adalah lebih terperinci.

Pedagang taktikal perlu membuat peraturan untuk tepat bila mereka akan memasuki perdagangan. Ini mungkin berdasarkan corak carta, harga yang mencapai tahap tertentu, isyarat penunjuk teknikal , berat sebelah statistik atau faktor lain.

Pelan dagangan taktikal juga mesti menyatakan cara untuk keluar dari kedudukan. Ini termasuk keluar dengan keuntungan, atau bagaimana dan bila untuk keluar dengan kerugian. Peniaga taktikal selalunya akan menggunakan perintah had untuk mengambil keuntungan dan menghentikan pesanan untuk keluar dari kerugian mereka.

Pelan dagangan juga menggariskan berapa banyak modal yang dipertaruhkan pada setiap perdagangan, dan bagaimana saiz kedudukan ditentukan.

Peraturan tambahan juga boleh ditambah yang menentukan bila ia boleh diterima untuk berdagang dan apabila ia tidak. Pedagang harian, sebagai contoh, mungkin mempunyai peraturan di mana mereka tidak berdagang jika turun naik berada di bawah tahap tertentu, kerana mungkin tidak ada pergerakan atau peluang yang mencukupi. Jika turun naik di bawah tahap tertentu, mereka tidak berdagang, walaupun kriteria kemasukan mereka dicetuskan.

Mengubah Pelan Dagangan

Pelan dagangan bertujuan untuk dokumen yang difikirkan dengan teliti dan diselidik, yang ditulis oleh peniaga atau pelabur, sebagai peta jalan untuk perkara yang perlu mereka lakukan untuk mendapat keuntungan daripada pasaran. Pelan tidak sepatutnya berubah setiap kali berlaku kerugian atau tompok kasar. Penyelidikan yang dibuat untuk membuat rancangan itu harus membantu menyediakan pedagang untuk jatuh bangun dalam pelaburan dan perdagangan.

Pelan dagangan hanya boleh diubah jika cara perdagangan atau pelaburan yang lebih baik ditemui. Jika ternyata pelan perdagangan tidak berfungsi, ia harus dibatalkan. Tiada dagangan dibuat sehingga pelan baharu dibuat.

Contoh Pelan Dagangan—Pengukuran Kedudukan dan Pengurusan Risiko

Pelan dagangan boleh menjadi agak terperinci, dan sekurang-kurangnya harus menggariskan apa, bila, dan bagaimana untuk membeli; bila dan bagaimana untuk keluar dari kedudukan, menguntungkan dan tidak menguntungkan; dan ia juga harus meliputi bagaimana risiko akan diuruskan. Pedagang juga boleh memasukkan peraturan lain, seperti cara sekuriti untuk berdagang akan ditemui dan bila ia boleh atau tidak diterima untuk berdagang.

Untuk memberikan contoh tentang rupa salah satu bahagian ini, mari kita anggap seorang peniaga telah menentukan peraturan masuk dan keluar mereka. Iaitu, mereka telah menentukan di mana mereka akan masuk, dan di mana mereka akan mengambil keuntungan dan mengurangkan kerugian. Kini, mereka perlu menghasilkan peraturan pengurusan risiko.

Peraturan atau topik untuk disertakan dalam pelan dagangan mungkin termasuk:

Hanya Risiko 1% daripada Modal Setiap Dagangan

Ini bermakna jarak antara titik masuk dan titik henti rugi, didarab dengan saiz kedudukan, tidak boleh melebihi 1% daripada baki akaun. Peraturan ini mengawal saiz kedudukan, kerana saiz kedudukan adalah satu-satunya yang tidak diketahui dan perlu dikira. Peniaga boleh memilih untuk mengambil risiko 2%, 5% atau 1.5%.

Andaikan seorang peniaga mempunyai akaun $50,000. Ini bermakna mereka boleh mengambil risiko $500 setiap dagangan (1% daripada $50,000). Mereka mendapat isyarat dagangan yang mengatakan untuk membeli pada $35 dan meletakkan stop loss pada $34. Perbezaan antara kemasukan dan henti rugi ialah $1. Bahagikan jumlah amaun yang mereka boleh risiko dengan perbezaan ini: $500 / $1 = 500 saham. Jika mereka membeli 500 saham dan kehilangan $1, mereka kehilangan $500 yang merupakan risiko maksimum mereka. Oleh itu, jika mereka ingin mengambil risiko 1%, mereka membeli 500 saham.

Leverage atau Tiada Leverage

Pelan dagangan harus menggariskan sama ada leverage boleh digunakan atau tidak, dan berapa banyak jika ia dibenarkan. Leveraj meningkatkan kedua-dua pulangan dan kerugian.

Aset Berkorelasi atau Tidak Berkorelasi

Sebahagian daripada proses pengurusan risiko adalah menentukan sama ada aset berkorelasi dibenarkan untuk didagangkan, dan sejauh mana. Sebagai contoh, pelabur mesti memutuskan sama ada mereka dibenarkan untuk mengambil kedudukan penuh dalam dua saham yang bergerak sangat serupa. Melakukannya boleh mengakibatkan risiko berganda jika kedua-duanya mencapai henti rugi, tetapi juga keuntungan berganda jika sasaran dicapai.

Sekatan Dagangan

Pelan dagangan mungkin termasuk sekatan yang menghentikan dagangan apabila keadaan tidak berjalan lancar. Sebagai contoh, seorang peniaga harian mungkin mempunyai peraturan untuk menghentikan dagangan jika mereka kehilangan tiga dagangan berturut-turut, atau kehilangan sejumlah wang yang ditetapkan. Mereka berhenti berdagang untuk hari itu dan boleh menyambung semula pada hari berikutnya. Sekatan perdagangan lain mungkin termasuk mengurangkan saiz kedudukan dengan tahap yang ditetapkan apabila keadaan tidak berjalan lancar, dan meningkatkan saiz kedudukan dengan jumlah yang ditetapkan apabila keadaan berjalan lancar.

Bahagian pengurusan risiko pelan dagangan mungkin termasuk semua peraturan ini, disesuaikan oleh pedagang. Ia juga mungkin termasuk peraturan lain yang membantu peniaga menguruskan risiko mereka mengikut objektif dan toleransi risiko mereka.

##Sorotan

• Pelan dagangan ialah peta jalan untuk cara berdagang, dan tiada dagangan harus diletakkan tanpa pelan yang diselidik dengan baik.

• Pelan itu ditulis dan diikuti. Ia tidak diubah melainkan didapati tidak berfungsi (membuat wang) atau peniaga mencari jalan untuk memperbaikinya.

• Pelan dagangan asas termasuk peraturan masuk dan keluar, serta pengurusan risiko dan peraturan saiz kedudukan. Peniaga boleh menambah peraturan tambahan mengikut budi bicara mereka untuk mengawal masa dan cara mereka berdagang.