blå ark
Hvad er Blue Sheets?
Blue sheets er formelle anmodninger om oplysninger, som sendes af Securities and Exchange Commission (SEC) til market makers,. broker-dealers og/eller clearingcentre. Blue sheets beder om oplysninger relateret til specifikke værdipapirer eller transaktioner - især dem, der kan have påvirket værdien på værdipapiret. Der anmodes ofte om blå ark for at afgøre, om der har været ulovlig aktivitet, eller for at afgøre, hvorfor et bestemt værdipapir oplever en stor grad af volatilitet. Som mange andre ting i handelsverdenen er blå ark nu blevet elektronisk.
##Forstå Blue Sheets
Spørgeskemaerne eller anmodningerne om information sendt af SEC blev kendt som blå ark, fordi de blev trykt på blåt papir. Blå ark giver SEC en masse forskellige oplysninger. De formodes at indeholde oplysninger om kontohaveren og de handler, der udføres af et firma og dets kunder, specifikt:
Navnet på værdipapiret
Dato og pris for handelen
Størrelsen af transaktionen
En liste over de involverede modparter
Målet er at give tilsynsmyndigheder midler til at analysere en virksomheds handelsaktivitet. Hvis oplysningerne er ufuldstændige, forældede eller på anden måde unøjagtige, kan de forstyrre tilsynsmyndighedernes mulighed for at opdage tilfælde af bedrageri og insiderhandel. Blue sheet-oplysninger bruges af Financial Industry Regulatory Authority 's (FINRA) Office of Fraud Detection and Market Intelligence til at finde og identificere mærkværdigheder i handelsaktivitet, der kunne være insiderhandel .
Banker og andre institutioner, der fungerer som mæglere og clearinghuse,. forpligter ressourcer til at administrere og indberette oplysninger korrekt. Dette kan betyde, at man binder medarbejdere til at indsamle information. Der skal etableres systemer for bedre at fange informationen. Som med andre handlinger knyttet til overholdelse, kan den ekstra udgift ses som en byrde.
Hvert lag af sofistikering, der føjes til blue sheet-informationsindsamling, hjælper med at forbedre gennemsigtigheden af bank- og handelsaktiviteter. Blue sheets kan fremskynde undersøgelser af svindel, så længe oplysningerne er nøjagtige og rettidige. Når tilsynsmyndigheder opdager mærkværdigheder i handelshandlinger fra blue sheet-oplysninger, kan det udløse en mere grundig undersøgelse, der kan kræve yderligere rapportering og registreringer fra banker og andre finansielle institutioner.
Mærkeligheder i handelsaktiviteter fra blue sheets kan udløse en grundig undersøgelse, der kan kræve, at banker og andre finansielle institutioner leverer optegnelser og dybdegående rapportering.
Særlige overvejelser
Blå ark blev oprindeligt sendt ud på papir i et papirsystem. Men det ændrede sig i 1980'erne. Blue Sheet-oplysninger leveres nu elektronisk gennem elektroniske Blue Sheet-systemer eller EBS. Ændringen er et resultat af de store mængder af handler, der begyndte at finde sted, da handelssystemer begyndte at flytte til elektroniske børser. Derudover handler flere fagfolk og institutioner værdipapirer gennem forskellige mægler-dealer- konti.
Afsendelse og modtagelse af blåt ark-anmodninger elektronisk gør det muligt at overføre oplysninger rettidigt, så filer kan gennemgås og lukkes så hurtigt som muligt.
FINRA sender blåt ark-anmodninger til modtagere via e-mail og tildeler en forfaldsdato for hver anmodning. FINRA poster også anmodningerne på sit system, hvis virksomheden ikke modtager den oprindelige anmodning. Virksomheder, der ikke har nogen oplysninger at rapportere, skal sende en bekræftelses-e-mail efter at have foretaget en grundig gennemgang. FINRA accepterer ikke tomme eller tomme blå ark som svar.
Manglende overholdelse
Der er konsekvenser for virksomheder, hvis de enten ikke reagerer på anmodninger om information, eller hvis de data, de indsender, senere viser sig at være ufuldstændige eller utilstrækkelige. Alle ansvarlige parter kan idømmes bøder af SEC. Størrelsen og omfanget af sanktionerne kan variere afhængigt af overtrædelsen.
Der har været flere tilfælde, hvor store banker har været nødt til at betale store bøder for ikke at give nok oplysninger om de blå ark, som SEC har anmodet om. Citigroup betalte 7 millioner dollars i 2016 og Credit Suisse Securities betalte 4,25 millioner dollars i 2015 for bøder som følge af utilstrækkelig blåt ark-information om handler foretaget af deres kunder .
##Højdepunkter
Formålet med disse oplysninger er at forbedre gennemsigtigheden af bank- og handelsaktiviteter og til irregulære undersøgelser.
Blå ark efterspørges og arkiveres nu kun digitalt.
Blue sheets er anmodninger om transaktionsoplysninger fra SEC fra finansielle institutioner eller handelsfirmaer.
Virksomheder eller enkeltpersoner kan få bøder, hvis de ikke giver nøjagtige oplysninger.
