lençóis azuis
O que são folhas azuis?
Bluesheets são solicitações formais de informações enviadas pela Securities and Exchange Commission (SEC) a formadores de mercado,. corretoras e/ou câmaras de compensação. As folhas azuis solicitam informações relacionadas a títulos ou transações específicas, especialmente aquelas que podem ter afetado o preço do título. As folhas azuis são frequentemente solicitadas para determinar se houve alguma atividade ilegal ou para determinar por que um determinado título experimenta um grande nível de volatilidade. Como muitas coisas no mundo do comércio, as folhas azuis agora se tornaram eletrônicas.
##Compreendendo os lençóis azuis
Os questionários ou pedidos de informação enviados pela SEC passaram a ser conhecidos como folhas azuis porque eram impressos em papel azul. As folhas azuis fornecem à SEC muitas informações diferentes. Eles devem incluir informações sobre o titular da conta e os negócios realizados por uma empresa e seus clientes, especificamente:
O nome da segurança
A data e o preço da negociação
O tamanho da transação
Uma lista das contrapartes envolvidas
O objetivo é conceder aos reguladores os meios para analisar a atividade comercial de uma empresa. Se as informações estiverem incompletas, desatualizadas ou imprecisas, elas podem interferir na capacidade dos reguladores de detectar casos de fraude e abuso de informações privilegiadas. As informações da folha azul são usadas pelo Escritório de Detecção de Fraudes e Inteligência de Mercado da Autoridade Reguladora do Setor Financeiro (FINRA) para encontrar e identificar estranhezas na atividade de negociação que possam ser informações privilegiadas .
Bancos e outras instituições que atuam como corretoras e câmaras de compensação comprometem recursos para gerenciar e arquivar informações de forma adequada. Isso pode significar amarrar os funcionários para coletar informações. Sistemas devem ser estabelecidos para melhor capturar as informações. Assim como outras ações vinculadas à conformidade, a despesa adicional pode ser vista como um fardo.
Cada camada de sofisticação adicionada à coleta de informações de planilhas azuis ajuda a melhorar a transparência das atividades bancárias e comerciais. As folhas azuis podem acelerar as investigações sobre fraudes, desde que as informações sejam precisas e oportunas. Quando os reguladores descobrem estranhezas em ações de negociação a partir de informações de folhas azuis, isso pode desencadear uma investigação mais completa que pode exigir relatórios e registros adicionais por bancos e outras instituições financeiras.
As estranhezas nas atividades de negociação de planilhas azuis podem desencadear uma investigação completa que pode exigir que os bancos e outras instituições financeiras forneçam registros e relatórios detalhados.
Considerações Especiais
As folhas azuis foram originalmente enviadas em papel em um sistema de cópia impressa. Mas isso mudou na década de 1980. As informações da folha azul agora são fornecidas eletronicamente por meio de sistemas eletrônicos de folha azul, ou EBS. A mudança é resultado dos altos volumes de negócios que começaram a ocorrer à medida que os sistemas de negociação começaram a migrar para as bolsas eletrônicas. Além disso, mais profissionais e instituições negociam títulos por meio de diferentes contas de corretoras .
O envio e recebimento de solicitações de folhas azuis eletronicamente permite que as informações sejam transmitidas em tempo hábil para que os arquivos possam ser revisados e fechados o mais rápido possível.
A FINRA envia solicitações de folha azul aos destinatários por e-mail e atribui uma data de vencimento para cada solicitação. A FINRA também publica as solicitações em seu sistema caso a empresa não receba a solicitação original. As empresas que não possuem nenhuma informação a relatar devem enviar um e-mail de confirmação após fazer uma revisão completa. A FINRA não aceita folhas azuis em branco ou vazias como resposta.
Inobservância
Existem consequências que as empresas enfrentam se não responderem aos pedidos de informações ou se os dados que enviarem forem posteriormente considerados incompletos ou insuficientes. Todas as partes responsáveis podem ser multadas pela SEC. O tamanho e o escopo das penalidades podem variar dependendo da violação.
Houve vários casos em que os principais bancos tiveram que pagar grandes multas por não fornecer informações suficientes sobre as folhas azuis solicitadas pela SEC. O Citigroup pagou US$ 7 milhões em 2016 e o Credit Suisse Securities pagou US$ 4,25 milhões em 2015 por multas decorrentes de informações insuficientes sobre as transações feitas por seus clientes .
##Destaques
Esta informação destina-se a melhorar a transparência das atividades bancárias e comerciais e a investigações irregulares.
As folhas azuis agora são solicitadas e arquivadas apenas digitalmente.
Bluesheets são solicitações de informações sobre transações pela SEC de instituições financeiras ou tradings.
Empresas ou indivíduos podem ser multados se não fornecerem informações precisas.
