Pyramidespill

Hva er et pyramidespill?

Et pyramidespill er en ulovlig investeringssvindel basert på et hierarkisk oppsett av nettverksmarkedsføring. Den mest kjente typen pyramidespill er kanskje Ponzi-spillet.

Nye rekrutter utgjør bunnen av pyramiden og gir finansieringen, eller såkalt avkastning, i form av nye pengeutlegg til de tidligere investorene/rekrutterne strukturert over dem i ordningen. Et pyramidespill innebærer vanligvis ikke salg av produkter. Snarere er den avhengig av den konstante tilstrømningen av penger fra flere investorer som jobber seg til toppen av pyramiden. Dette betyr at markedsføringsordninger på flere nivåer ikke er klassifisert som pyramidespill og ikke nødvendigvis er uredelige.

Hvordan et pyramidespill fungerer

En enkeltperson eller et selskap setter i gang et pyramidespill ved å rekruttere investorer med et tilbud om garantert høy avkastning. Når ordningen starter, får de tidligste investorene en høy avkastning,. men disse gevinstene betales av nye rekrutter og er ikke en avkastning på noen reell investering.

Fra det øyeblikket svindelen er igangsatt, begynner pyramidespillets forpliktelser å overstige eiendelene. Den eneste måten den kan generere rikdom på er ved å love ekstraordinær avkastning til nye rekrutter; den eneste måten disse avkastningene mottar betaling på er ved å få flere investorer. Disse ordningene mister alltid dampen og pyramiden kollapser.

Historie om pyramidespill

Det første kjente pyramidespillet ble opprettet av den italiensk-amerikanske Charles Ponzi i 1919. Ponzi grunnla Securities Exchange Company det året med løftet til investorene om å doble pengene sine innen 90 dager. Ettersom Ponzi fortsatte å tiltrekke seg nye investorer, brukte han disse pengene til å betale de tidligste investorene det dobbelte av investeringen. Som selskapet ble kjent, hentet Ponzi inn 1 million dollar i uken.

I juli 2020 påpekte aviser til slutt feilene i Ponzis "virksomhet", og det året ble han til slutt konkurs. Han hadde hentet inn 15 millioner dollar fra ordningen. Ponzi gikk i fengsel for bedrageri og ble deretter taus i et tiår, bare for å dukke opp igjen i Florida hvor han drev et annet pyramidespill fokusert på landavtaler.

Til tross for at Ponzi er den hvis navn er assosiert med denne typen pyramidespill, ble handlingen tilsynelatende først begått av Sarah Howe i Boston i 1879. Howe opprettet Ladies' Deposit med mål om å hjelpe kvinner med å investere pengene sine. Hun hevdet at investorinnskudd ville bli doblet på ni måneder. The Boston Daily Advertiser avdekket svindelen hennes og Howe sonet til slutt tre år i fengsel, bare for å satse løs og starte en ny svindel som hun kjørte i to år.

I 2019 var det 60 store Ponzi-ordninger i USA med totale investeringer på 3,25 milliarder dollar.

Siden disse tidlige Ponzi-planene har lite endret seg. Investorer er begeistret over løftet om stor og rask avkastning, og investerer uten å fullt ut forstå kjøretøyet de legger pengene sine i.

Grunnleggende pyramidespill

Et pyramidespill er en variant av Ponzi-ordningen,. som gir et løfte om høy investeringsavkastning som ikke er tilgjengelig fra tradisjonelle typer investeringer. I praksis får strukturen til pyramidespill andre til å rekruttere ofre og samle inn penger som til slutt tar veien til toppen av pyramiden.

I et typisk oppsett rekrutterer en person en annen person for å investere en viss sum penger. Den andre personen får tilbake investeringen ved å rekruttere personer under dem til å investere i ordningen.

Jo flere personer de kan rekruttere under dem, desto større er fortjenesten deres, og en viss prosentandel av fortjenesten til alle rekrutterere jobber seg oppover pyramiden for å berike rekruttererne før dem. Hver person må rekruttere et visst antall personer. Prosessen fortsetter til det er færre mennesker i bunnen av pyramiden, og den kollapser under sin egen vekt.

Generelt er det bare folk nær toppen av pyramiden som tjener betydelig, og folk nær bunnen får aldri tilbake investeringene sine.

Forretningspyramider

På deres ansikt er multilevel marketing selskaper strukturert som en pyramide. Enkeltpersoner har muligheten til å investere i sine egne virksomheter, som tilsynelatende distribuerer et produkt. Men med noen selskaper kommer den virkelige fortjenestemuligheten ikke fra å selge produkter, men fra å få andre til å kjøpe seg inn i sin egen virksomhet, med en prosentandel av investeringen som beveger seg oppover i hierarkiet av rekrutterere.

Disse selskapene inkluderer slike som Amway, Rodan + Fields og Tupperware. Blant de mer profilerte multilevel marketing-selskapene som skal undersøkes som et pyramidespill er Herbalife Ltd. Herbalife-distributører kan tjene penger bare ved å selge selskapets produkter, men de må kjøpe og selge produktene til en verdi av tusenvis av dollar før de oppnår en fortjeneste . Kritikere hevder at selskapets fremste rekrutterere mottar det store flertallet av fortjenesten.

Regulatorer har bestemt at en markedsføringsstruktur på flere nivåer ikke er uredelig hvis selskapet tjener mesteparten av fortjenesten på å selge produkter eller tjenester til sluttbrukerforbrukere, i motsetning til å rekruttere nye salgsagenter og kreve at disse agentene kjøper sitt eget varelager.

Eksempel på et pyramidespill

Et nylig og velkjent pyramidespill, av typen Ponzi, involverte Bernie Madoffs fall,. som lovet og ofte oppfylte tilsynelatende ekstraordinære investeringsavkastninger ved å verve nye medlemmer til å skille seg av pengene sine. Madoff innrømmet sine forbrytelser og ble dømt til 150 års fengsel, men først etter at tusenvis av investorer samlet tapte milliarder av dollar på svindelen. Madoff døde bak murene i april 2021, 82 år gammel.

Madoff hevdet at investeringsstrategien hans var split-strike-konverteringsstrategien. Imidlertid satte han egentlig bare inn klientmidler på én konto som han brukte til å betale nåværende kunder som ønsket å løse inn pengene sine. Det er ingen sikkerhet når Madoff startet opplegget sitt, men beretninger peker mot 1991. Noen nære medarbeidere til Madoff hevder at det hadde begynt tidligere. Madoff hevdet selv at han ble overtalt til det.

Madoff var i stand til konsekvent å tiltrekke seg nye investorer for å betale for innløsende investorer på grunn av en rekke årsaker. Hans primære, offentlige portefølje besto kun av trygge, blue-chip- aksjer. Avkastningen hans var høy, omtrent mellom 10 % og 20 %, og konsekvent, noe som var et nøkkelpunkt. Og han sa at han brukte en kragestrategi (split-strike-konvertering) som minimerer risikoen.

Securities and Exchange Commission ( SEC) startet etterforskningen av Madoff og firmaet hans i 1999. Det var først og fremst finansanalytiker, Harry Markopolos, som reiste bekymring, og sa at Madoffs avkastning ikke var mulig, i tillegg til å gi en liste over andre uregelmessigheter, og hevdet at Madoff drev et Ponzi-opplegg.

Til slutt mistet Madoffs firma nesten alt da innløsningene var høye i 2005, men det var ikke før markedet snudde i 2008 mot en resesjon at det var umulig for Madoff å fortsette å drive ordningen. Totalt svindlet Madoff investorer for 17,5 milliarder dollar, eller 65 milliarder dollar inkludert fiktiv fortjeneste.

Vanlige spørsmål om pyramidespill

Er en Sou Sou et pyramidespill?

Ja, en sou sou, en type uformell spareklubb, har blitt brukt som et pyramidespill av svindlere. En sou sou er en roterende spareklubb som primært eksisterer i Vest-Afrika og Karibia. Den består typisk av en liten gruppe familie og venner som betaler et fast beløp inn på fondet eller kontoen og roterer på skift som får utbetalt. Det er ingen renter, og du får ikke betalt mer enn det du legger inn. I denne originale iterasjonen er en sou sou ikke et pyramidespill, men svindlere har spilt falske sou sou-klubber, slik som The Circle Game, Blessing Loom , og Money Board. De lover høyere avkastning enn det du bidrar med og er avhengige av å tiltrekke nye investorer til å betale tidligere investorer.

Hvordan kan du oppdage et pyramidespill?

For å oppdage et pyramidespill, vær skeptisk til investeringer som gir høy avkastning på kort tid med liten risiko. Hvis du ikke forstår investeringen eller hvordan avkastningen blir gjort, unngå det. Hvis noen du ikke kjenner inviterer deg til en investering eller et seminar, kan det muligens være svindel. Undersøk enhver selger av et investeringsprodukt ved å bruke en rekke verktøy, for eksempel FINRAs BrokerCheck. Sørg for at investeringen er registrert, hvis den ikke er det, spør hvorfor.

Hvordan kommer du deg ut av et pyramidespill?

Hvis du mener at en investering er en Ponzi-ordning, rapporter den umiddelbart til myndighetene, inkludert SEC, FINRA og statens regulator. Ta ut pengene dine så raskt du kan. Når du gjør det, kan ordningen tilby avtaler eller høyere avkastning, men det er bare en videreført del av ordningen.

Hvordan rapporterer du et pyramidespill?

Du kan rapportere en ordning til SEC, FINRA og statens myndighet. North American Securities Administrators Association gir en liste over verdipapiradministratorer som du kan rapportere til.

Bunnlinjen

Et pyramidespill er en vanlig form for økonomisk svindel basert på å tiltrekke nye investorer for å betale tidlige investorer. Det mest kjente pyramidespillet er Ponzi-spillet. Det kan være variasjoner, så når du foretar en investering er det viktig å gjøre din due diligence og forstå hvor du legger pengene dine. Hvis noe ser feil eller du ikke får klare svar fra selger, er det alltid best å gå unna. Hvis du har mistanke om svindel, er det mange myndigheter som rapporterer mistankene dine.

Høydepunkter

– Pyramidespill er basert på lag der nye medlemmer er nederst og medlemmene på toppen tjener mesteparten av pengene.

– Det kanskje mest kjente pyramidespillet er Bernie Madoffs Ponzi-spill som ble avdekket under finanskrisen i 2008.

• Ponzi-spillet er en populær og velkjent type pyramidespill oppkalt etter Charles Ponzi som vedtok sitt eget pyramidespill i 1919.

• Markedsføringsbedrifter på flere nivåer regnes vanligvis ikke som pyramidespill fordi de involverer salg av produkter.

• Et pyramidespill mislykkes når enheten som driver ordningen ikke er i stand til å tiltrekke seg nye investorer for å betale tilbake tidligere investorer.