Portfólio Definido
O que é um portfólio definido?
Um portfólio definido é um fundo de investimento que investe em um conjunto predefinido de títulos, ações ou ambos que foram selecionados pela empresa do fundo. Semelhante a algumas classes de fundos mútuos,. os fundos são fechados e não gerenciados ativamente. Como um fundo mútuo, um fundo fechado é um fundo de investimento agrupado que tem um gerente supervisionando o portfólio. Levanta um montante fixo de capital através de uma oferta pública inicial (IPO). O fundo é então estruturado, listado e negociado como uma ação em uma bolsa de valores.
Entendendo um Portfólio Definido
Como outros tipos de portfólio,. um portfólio definido é uma coleção de ativos financeiros,. como ações, títulos, commodities, moedas, equivalentes de caixa e suas contrapartes de fundos, incluindo fundos mútuos, negociados em bolsa e fechados.
Em uma carteira definida, os títulos são fixos, e as unidades só podem ser vendidas após a conclusão da fase inicial de compra. Essas unidades tendem a ter um prazo de validade definido, após o qual são liquidadas e os rendimentos são devolvidos aos investidores. Uma carteira definida pode ser negociada a preços diferentes durante o dia de negociação.
A oferta e a demanda determinam o preço das unidades em um portfólio definido, o que pode levar a discrepâncias na precificação do valor líquido de seus ativos subjacentes. Os fundos mútuos podem estar fora de sincronia com seus valores de ativos líquidos, mas são precificados apenas uma vez por dia no valor do ativo líquido no fechamento da negociação. As ações da carteira são vendidas aos investidores por unidades.
Portfólio Definido e Tolerância ao Risco
Uma carteira de investimento é dividida em segmentos de tamanhos variados, representando uma variedade de classes e tipos de investimento definidos para realizar uma alocação de portfólio de risco-retorno apropriada. Muitos tipos diferentes de títulos podem ser usados para construir um portfólio diversificado, mas ações, títulos e dinheiro são geralmente considerados os principais blocos de construção de um portfólio.
Os investidores mais prudentes constroem carteiras de investimentos alinhadas com sua tolerância ao risco e seus objetivos. A tolerância ao risco pode ser definida como o grau de variabilidade nos retornos do investimento que um investidor está disposto a aceitar, especialmente quando o mercado está em baixa.
Considerações Especiais
A tolerância ao risco é uma das considerações mais importantes ao determinar como investir. Os investidores devem ter uma compreensão realista de sua capacidade e disposição para digerir grandes movimentos no valor de seus investimentos. Se os investidores assumem muito risco,. eles podem estar mais inclinados a vender em meio a uma desaceleração do mercado e perder uma recuperação do mercado.
Destaques
Embora diferentes tipos de títulos possam ser usados para construir uma carteira diversificada, ações, títulos e dinheiro são os principais componentes.
Os investimentos do trust são fechados e não gerenciados ativamente, como alguns fundos mútuos.
Com carteira definida, os títulos são fixos, e as unidades só podem ser vendidas após a conclusão da fase inicial de compra.
Como as unidades têm um prazo de validade especificado, uma vez que a vida útil tenha expirado, as unidades são liquidadas e os recursos pagos aos investidores.
Uma carteira definida, ou um fundo de investimento, é um grupo já definido de títulos, ações ou uma combinação dos dois, que foram selecionados pelo fundo.
