Yatırımcı Koruma Yasası
Yatırımcı Koruma Yasası Nedir?
Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu'nun (SEC) yetkilerini genişletmek için tasarlanan daha geniş Dodd-Frank Wall Street Reformu ve 2009 Tüketici Koruma Yasası'nın bir bileşenidir . Yasa, mali dolandırıcılığı bildirmek için bir ihbarcı ödülü, yardım ve yataklık için artan sorumluluk ve beş yıllık bir süre içinde SEC'e sağlanan fonu ikiye katladı.
mali krize neden olan bazı sorunların gelecekte tekrarlanmasını önleme girişiminin bir parçası olarak tanıtıldı .
Yatırımcı Koruma Yasasını Anlama
Yatırımcı Koruma Yasası, SEC'e danışmak üzere Yatırımcı Danışma Komitesi'ni kurdu. Komite, her yıl düzenli aralıklarla toplanır ve düzenleyici öncelikler ve yeni finansal ürünleri çevreleyen konular, ücret yapıları ve ticaret stratejileri gibi konularda tavsiyelerde bulunur. Ayrıca, çıkar çatışmalarının ve yatırım ürünleriyle ilişkili risklerin ifşa edilmesini gerektirerek, yatırımcıların çıkarlarını korumaya ve piyasanın bütünlüğüne olan güveni artırmaya yönelik girişimler hakkında danışmanlık sağlar.
, bir ihlali keşfettikten sonra 90 ila 180 gün arasında işverenlere karşı talepte bulunabilecek ihbarcılara yönelik güvenceleri ve hakları da artırdı . Bu, SEC'e, ihbarcılara 1 milyon doları aşan yaptırımların %30'una kadar parasal ödüller verilmesini tavsiye etme yetkisinin verilmesini içeriyordu. Buna ek olarak, yasa, ihbarcılara ödeme yapan ve yatırımcı eğitim girişimlerini destekleyen SEC'in Yatırımcı Koruma Fonu'nu kurdu.
Yasa aracılığıyla sunulan diğer bilgi uçuran korumaları arasında, işverenlerin SEC'e bilgi sağlayan veya soruşturmalara yardımcı olan çalışanları veya aracıları rütbesini düşürme, askıya alma, işten çıkarma, tehdit etme veya başka bir şekilde ayrımcılık yapma yasağı yer alır. Bir ihbarcı, bu tür sorunlar meydana gelirse yasal işlem başlatma yetkisine sahiptir.
Yasanın bir diğer önemli unsuru , piyasada oynadıkları kritik rol nedeniyle kredi derecelendirme kuruluşlarının düzenlenmesi ile ilgilidir. Bu kurumlar tarafından ipotek krizi sırasında ortaya çıkan çıkar çatışmalarının ve diğer sorunların artması, birçok bankanın riski yanlış yönetmesine ve yatırımcılar için tehdit oluşturmasına neden oldu. Düzenlemeler artık kredi derecelendirme kuruluşlarının uygulamaları konusunda daha hesap verebilir ve şeffaf olmalarını gerektiriyor.
Özel Hususlar
2009 Dodd-Frank Wall Street Reformu ve Tüketiciyi Koruma Yasası, Obama yönetimi tarafından finansal sistemde hesap verebilirliği ve şeffaflığı artırmak için oluşturuldu. Hareket, 2008 mali krizine yol açan yüksek faizli ipotek erimesine yanıt olarak geldi.
yağmacı kredileri önlemek ve tüketicilerin borçlarının koşullarını anlamalarına yardımcı olmak için oluşturuldu. Yasa, ipotekleri, otomobil kredilerini ve kredi kartlarını düzenleyecek bir Tüketici Mali Koruma Kurumu'nu içeriyordu. SEC'e ayrıca bilgi toplama, yatırımcılar ve halkla iletişim kurma ve yatırımcıların korunmasına yönelik programlar başlatma yetkisi de dahil olmak üzere ek yetkiler verildi.
1970 tarihli Menkul Kıymet Yatırımcılarını Koruma Yasası (SIPA) ve 2002 tarihli Sarbanes-Oxley Yasası da dahil olmak üzere önceki mevzuatta da değişiklikler yapıldı . SIPA'daki değişiklikler, Menkul Kıymetler Yatırımcı Koruma Kurumu (SIPC) üyeleri tarafından ödenen asgari değerlendirmede, yılda sabit bir 150 dolardan, üyenin menkul kıymetler işinden elde ettiği brüt gelirin %0.02'sine yükseltilmesini içermektedir. ABD Hazine kredilerinin borçlanma limiti de 1 milyar dolardan 2.5 milyar dolara yükseltildi. Sarbanes-Oxley Yasası'nda yapılan değişiklikler, aracıları ve bayileri Halka Açık Şirket Muhasebe Gözetim Kurulu'nun gözetim alanına ekledi.
Mayıs 2018'de Başkan Donald Trump, Dodd-Frank Yasası'nın kısmen yürürlükten kaldırılmasını imzaladı.
Mayıs 2018'de, Başkan Trump, Senato'nun bazı bankaları yasanın düzenlemesinden muaf tutan bir yasa tasarısını kabul etmesinin ardından, Dodd-Frank Yasası'nın kısmen yürürlükten kaldırılmasını imzaladı. Trump, yasanın bazı kurumlara haksız yere zarar verdiğini ve küçük işletmeler de dahil olmak üzere farklı türdeki işletmelere borç vermelerini engellediğini iddia etti.
Öne Çıkanlar
Dodd-Frank Yasası'nın bir parçası olarak, mali krize neden olan bazı sorunların gelecekte tekrarlanmasını önlemek için oluşturulmuştur.
İhbarcılara yasa kapsamında daha fazla koruma verildi.
2009 Yatırımcı Koruma Yasası, Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu'nun (SEC) yetkilerini genişletmek için tasarlandı.
Yasa, yeni finansal ürünleri, ücret yapılarını ve ticaret stratejilerini çevreleyen düzenleyici öncelikler hakkında SEC'e danışmak için bir komite kurdu.
