100٪ إستراتيجية الأسهم
ما هي استراتيجية الأسهم بنسبة 100٪؟
استراتيجية الأسهم بنسبة 100٪ هي إستراتيجية يتم تبنيها بشكل شائع من قبل الصناديق المشتركة ، مثل الصناديق المشتركة ، التي تخصص جميع الأموال النقدية القابلة للاستثمار للأسهم فقط. يتم النظر في الأوراق المالية فقط للاستثمار ، سواء كانت أسهم مدرجة أو أسهم خارج البورصة أو أسهم ملكية خاصة.
فهم استراتيجية الأسهم بنسبة 100٪
تمثل استراتيجيات الأسهم بنسبة 100٪ المحافظ التي تختار فقط الاستثمارات من عالم الأسهم (أي الأسهم). استراتيجيات الأسهم بنسبة 100٪ هي السائدة في السوق وتشمل الغالبية العظمى من العروض.
بشكل عام ، سيكون بمقدور عدد قليل جدًا من الصناديق استخدام كل رأس المال المتاح لاستثمارات أسواق الأسهم دون الاحتفاظ ببعض النقد والنقد المعادل للمعاملات والأنشطة التشغيلية.
من الناحية العملية ، سيكون للعديد من استراتيجيات الأسهم بنسبة 100٪ هدف أو تفويض استثماري لاستثمار 80٪ على الأقل في الأسهم. عتبة 80٪ هي إجراء شكلي مستخدمة في الوثائق التنظيمية أو التسجيل لغالبية صناديق الأسهم في السوق ، مع نشر العديد من الصناديق في أي مكان من 90٪ إلى 100٪ للأسهم.
تعني حقوق الملكية بنسبة 100٪ أنه لن يكون هناك سندات أو فئات أصول أخرى. علاوة على ذلك ، فهذا يعني أن المحفظة لن تستخدم المنتجات ذات الصلة مثل مشتقات الأسهم ، أو تستخدم استراتيجيات أكثر خطورة مثل البيع على المكشوف أو الشراء على الهامش. بدلاً من ذلك ، تشير الأسهم بنسبة 100٪ إلى نهج تقليدي أكثر تركيزًا للاستثمار في الأسهم.
إعتبارات خاصة
تعتبر الأسهم عمومًا فئة أصول أكثر خطورة على البدائل مثل السندات وصناديق أسواق المال والنقد.
يمكن لمحفظة متنوعة بشكل جيد لجميع الأسهم أن تحمي من مخاطر الشركة الفردية ، أو حتى مخاطر القطاع ، لكن مخاطر السوق ستستمر والتي يمكن أن تؤثر على فئة أصول الأسهم. وبالتالي ، فإن كلا من المخاطر النظامية والخاصة هي اعتبارات مهمة للمستثمرين الجريئين في الأسهم. نتيجة لذلك ، توصي معظم الاستشارات المالية بمحفظة تشتمل على مكونات الأسهم والدخل الثابت (السندات).
100٪ أنواع إستراتيجيات الأسهم
في فئة استراتيجية حقوق الملكية بنسبة 100٪ ، سيجد المستثمر مجموعة واسعة من الفئات الفرعية للاختيار من بينها ، بما في ذلك تلك التي تركز على تصنيف واحد (أو مجموعة من) مثل تقدير رأس المال والنمو القوي والنمو والقيمة والدخل. فيما يلي بعض الخصائص التي يمكن أن يتوقعها المستثمرون من بعض من أبرز استراتيجيات الأسهم بنسبة 100٪.
نمو
الاستثمار في النمو هو أسلوب يستخدمه العديد من مستثمري الأسهم الجريئين الذين يشعرون بالراحة تجاه الاستثمارات عالية المخاطر ويسعون إلى الاستفادة من الشركات المتنامية. مؤشر Russell 3000 Growth Index هو مؤشر سوق واسع يساعد على تمثيل فئة النمو.
تقدم شركات النمو تقنيات ناشئة أو ابتكارات جديدة أو ميزة قطاعية كبيرة تمنحها توقعات أعلى من المتوسط فيما يتعلق بنمو الإيرادات والأرباح.
قيمة
غالبًا ما تُعرف الأسهم القيمة بالممتلكات الأساسية طويلة الأجل لمحفظة المستثمر. ستعتمد صناديق الأسهم هذه على التحليل الأساسي لتحديد الأسهم المقيمة بأقل من قيمتها مقارنة بقيمتها الأساسية.
غالبًا ما تتضمن مقاييس الاستثمار لاستثمار القيمة السعر إلى الأرباح ، والسعر الأساسي للسجل ، والتدفق النقدي الحر.
دخل
الاستثمار في الدخل هو أيضًا فئة عليا للممتلكات الأساسية طويلة الأجل في المحفظة. ستستثمر صناديق الدخل في الأسهم مع التركيز على الدخل الحالي. يتركز الدخل من الاستثمارات في الأسهم بشكل أساسي على الشركات الناضجة التي تدفع معدلات أرباح ثابتة.
في فئة الدخل ، تعد صناديق الاستثمار العقاري والشراكات الرئيسية المحدودة فئتين من الأسهم المتداولة علنًا مع هياكل تأسيس فريدة تتطلب منهم دفع مستويات عالية من الدخل لمستثمري الأسهم.
القيمة السوقية
الرسملة هي استراتيجية استثمار شائعة لجميع محافظ الأسهم. بشكل عام ، يتم تقسيم الكتابة بالأحرف الكبيرة حسب الأحرف الكبيرة والمتوسطة والصغيرة.
ذات رؤوس الأموال الكبيرة أقل تقلبات لأنها أسست أعمالًا وأرباحًا ثابتة تؤتي ثمارها. من ناحية أخرى ، تعتبر شركات SM all-cap عادة ذات أعلى مخاطر لأنها عادة ما تكون في المراحل الأولى من تطورها.
يسلط الضوء
مع إستراتيجيات حقوق الملكية بنسبة 100٪ ، يمكن تقسيم أسلوب المحفظة بشكل إضافي إلى زيادة رأس المال ، والنمو القوي ، والنمو ، والقيمة ، والرسملة ، والدخل ، من بين أمور أخرى.
مثل هذه الإستراتيجية شائعة بين الصناديق المشتركة التي تخصص كل الأموال النقدية القابلة للاستثمار فقط للأسهم ، وتتخلى عن الأدوات عالية المخاطر مثل المشتقات أو الاستراتيجيات الأكثر خطورة مثل البيع على المكشوف.
تتضمن إستراتيجية الأسهم بنسبة 100٪ صفقات شراء فقط في الأسهم.
