Legge sul miglioramento della FDIC (FDICA)
Che cos'è l'FDIC Improvement Act (FDICA)?
L'FDIC Improvement Act (FDICA) è stato approvato nel 1991 al culmine della crisi dei risparmi e dei prestiti (S&L). L'atto ha rafforzato il ruolo e le risorse della Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) nella protezione dei consumatori. Le disposizioni più importanti della legge hanno aumentato la linea di credito del Tesoro statunitense della FDIC da $ 5 milioni a $ 30 milioni, hanno rinnovato gli standard di revisione e valutazione della FDIC delle banche membri e includevano il Truth in Savings Act,. noto anche come regolamento DD.
Comprensione dell'FDIC Improvement Act (FDICA)
La FDIC è stata istituita nel 1933 con l'approvazione dell'Emergency Banking Act per aumentare la fiducia nel sistema bancario americano. È un'agenzia governativa indipendente che fornisce un'assicurazione sui depositi per conti bancari dei consumatori e altre attività qualificate quando e se le istituzioni finanziarie falliscono. La FDIC divide le istituzioni in tre livelli in base alle attività totali consolidate,. tra cui:
Istituzioni con meno di $ 500 milioni di patrimonio totale consolidato
Istituzioni con un patrimonio totale consolidato compreso tra $ 500 milioni e $ 1 miliardo
Istituzioni con attivi totali consolidati superiori a 1 miliardo di dollari
Migliaia di istituzioni finanziarie sono cadute tra il 1986 e il 1995, provocando la crisi dei risparmi e dei prestiti. La FDICIA è stata istituita per rafforzare il potere della FDIC. Ha stabilito la necessità di una maggiore supervisione e audit più rigorosi per le istituzioni finanziarie con oltre $ 500 milioni di asset. In base all'atto, essi:
Avere obblighi di rendicontazione annuale
Deve fornire dichiarazioni scritte in merito alle responsabilità della direzione nella preparazione del bilancio dell'ente
Deve rispettare alcune disposizioni del comitato di revisione contabile
Le istituzioni che non rispettano questi standard di audit potrebbero essere soggette a sanzioni civili o azioni amministrative della FDIC.
Sebbene possa essere difficile apprezzare appieno le modifiche apportate al funzionamento interno della FDIC attraverso la FDICIA, la maggior parte dei consumatori può concordare sul fatto che il Truth in Savings Act ha fatto molto per costringere le banche a mantenere le promesse pubblicizzate. Il Truth in Savings Act, che fa parte della FDICIA, ha costretto le banche a iniziare a divulgare i tassi di interesse dei conti di risparmio, utilizzando il metodo del rendimento percentuale annuo uniforme (APY). Ciò ha aiutato i consumatori a comprendere meglio il potenziale rendimento di un deposito presso una banca, nonché a confrontare più prodotti e più banche contemporaneamente.
Dal momento che la FDICIA è stata firmata in legge nel 1991, la FDIC ha esercitato la sua autorità delegata per aggiornare e rivedere i suoi regolamenti che impongono obblighi di segnalazione annuale agli istituti di deposito assicurati. Gli audit indipendenti annuali della FDIC e i requisiti di rendicontazione delineano questi cambiamenti.
Storia della FDICIA
Dopo aver istituito la FDIC nel 1934, i fallimenti bancari negli Stati Uniti sono stati in media di circa 15 all'anno fino al 1981, quando il numero di fallimenti bancari ha iniziato a crescere. Ha raggiunto circa 200 all'anno alla fine degli anni '80 e questa tendenza era dovuta in gran parte all'impennata e al successivo crollo in diversi settori.
Tra il 1980 e la fine del 1991, quasi 1.300 banche commerciali hanno fallito o hanno richiesto l'assistenza bancaria della FDIC. La FDIC ha chiuso gli istituti insolventi. Nel 1991 è diventato gravemente sottocapitalizzato,. il che ha reso necessaria la legislazione.
Crisi di risparmio e prestito (S&L).
Oltre ai fallimenti bancari, la crisi S&L ha contribuito a problemi nel settore dei servizi finanziari, che alla fine hanno portato al passaggio di FDICIA. Alla fine degli anni '70 si verificò un forte e imprevisto aumento dei tassi di interesse. Per gli istituti di risparmio e di prestito, ciò significava che i depositanti spostavano i fondi dagli istituti di risparmio e di prestito a istituzioni che non fossero limitate all'importo degli interessi che potevano pagare ai depositanti.
La deregolamentazione del risparmio e dei prestiti da parte del Congresso nel 1980 ha conferito a queste istituzioni molte delle stesse capacità delle banche con meno regolamentazione, causando la tolleranza normativa come ulteriore tensione all'inizio degli anni '80.
Dal 1983 al 1990, quasi il 25% dei risparmi e dei prestiti è stato chiuso, fuso o posto in custodia dalla Federal Savings and Loan Insurance Corporation (FSLIC). Questo crollo ha portato l'FSLIC all'insolvenza, portando alla sua abolizione da parte del Financial Institutions Reform, Recovery, and Enforcement Act (FIRREA) nel 1989.
Mette in risalto
La FDIC Improvement Act è stata approvata nel 1991 per rafforzare il ruolo della FDIC nella supervisione delle banche e nella protezione dei consumatori.
La FDICIA è stata creata in risposta alla crisi del risparmio e del prestito, che ha provocato il fallimento di quasi un terzo delle associazioni di risparmio e prestito statunitensi dal 1986 al 1995.
Le istituzioni finanziarie che non rispettano i requisiti Fdicia potrebbero essere soggette a sanzioni civili e ulteriori azioni amministrative.
La FDICIA richiede alle istituzioni finanziarie con oltre 150 milioni di dollari di attività di sottoporsi a audit finanziari e di rispettare ulteriori requisiti di rendicontazione annuale.
Comprendeva il Truth in Savings Act, che obbligava le banche a fornire informazioni sui tassi di interesse dei conti di risparmio.
