Fundo de estilo de vida
O que é um Fundo de Estilo de Vida?
O termo fundo de estilo de vida refere-se a um fundo de investimento que administra uma carteira diversificada em ativos com níveis de risco variados. Esses fundos determinam os melhores ativos para os investidores com base em sua tolerância ao risco,. idade e objetivos de investimento. Eles geralmente são adequados para investimentos de longo prazo - especialmente para aqueles que desejam um veículo de poupança que possam sacar em um determinado momento, como a aposentadoria.
Como funcionam os fundos de estilo de vida
Não existe uma abordagem única para investir. Os investidores têm necessidades e objetivos diferentes, pelo que devem escolher veículos de investimento adaptados às suas próprias necessidades. Os fundos de estilo de vida geralmente são projetados para atingir o estilo de investimento e o estágio de vida de um investidor. Eles podem ser comercializados em uma variedade de estilos adaptados à tolerância ao risco de um investidor, variando de conservador, moderado e agressivo, e podem ser expandidos para incluir estratégias de renda, crescimento ou valor.
As tolerâncias ao risco são normalmente determinadas pela idade do investidor – fundos agressivos são sugeridos para investidores mais jovens, enquanto fundos conservadores são voltados para investidores mais velhos que estão mais próximos da aposentadoria.
Investidores mais jovens podem tolerar mais o risco e podem, portanto, escolher uma estratégia de investimento mais agressiva em comparação com pessoas que estão mais próximas da aposentadoria e não podem correr muitos riscos com seu capital.
Os fundos de estilo de vida usam uma combinação de ativos e estratégias de alocação de ativos em sua abordagem, mas seus objetivos se concentram principalmente em fornecer aos investidores um veículo para investimentos de longo prazo. Os fundos de estilo de vida geralmente seguem o conceito tradicional da teoria de carteira moderna (MPT), usando uma combinação ideal de capital e dívida com base na tolerância ao risco do fundo. Eles oferecem muito menos risco do que os fundos tradicionais, oferecendo uma gama mais ampla de diversificação.
Os fundos de estilo de vida são uma iteração dos fundos balanceados padrão. É por isso que os gestores de fundos gerenciam suas carteiras de forma semelhante a esses fundos. Há uma pequena diferença, no entanto, uma vez que os fundos de estilo de vida geralmente tentam fornecer aos investidores um veículo para investir em direção a uma meta e data de retirada especificadas.
Embora a aposentadoria seja um objetivo comum, os investidores podem usar esses fundos para vários eventos da vida com uma data-alvo específica em mente. Isso porque ambos têm a finalidade de servir de veículo para aplicação de recursos em direção a um objetivo específico.
Os fundos de estilo de vida são ligeiramente diferentes dos fundos de data-alvo porque sua alocação de ativos não muda de uma maneira que segue um caminho de deslizamento ao longo da vida do investimento. Em vez disso, eles se concentram em fornecer alocações de risco conservadoras, moderadas ou agressivas para investidores que começam a investir em todos os diferentes estágios de suas vidas.
Considerações Especiais
Os fundos agressivos geralmente buscam retornos mais agressivos por meio de alocações mais altas para investimentos em ações. Eles também são administrados para preservação de capital por meio de alocações de renda fixa. Em opções de fundos mais agressivas, os investimentos podem ser amplamente diversificados em todos os segmentos de mercado e regiões globais para obter o máximo retorno de todas as oportunidades de mercado.
Em fundos conservadores, porém, os ativos são fortemente ponderados para investimentos de menor risco com maiores alocações para renda fixa em geral.
Exemplo de fundos de estilo de vida
Quase todas as empresas de fundos oferecem seu próprio fundo de estilo de vida. A Vanguard está entre as empresas com ofertas líderes de mercado nesta categoria. O portfólio LifeStrategy da Vanguard oferece aos investidores quatro opções de fundos de estilo de vida com base em sua idade e tolerância ao risco:
Fundo de Renda LifeStrategy
Fundo de Crescimento Conservador LifeStrategy
Fundo de Crescimento Moderado LifeStrategy
Fundo de Crescimento LifeStrategy
Esses fundos não seguem um caminho de deslizamento. Em vez disso, eles se concentram no estilo de investimento de um investidor usando o foco no estilo como um meio de gerenciar um pé-de-meia ao longo do tempo.
Destaques
Os fundos de estilo de vida geralmente são adequados para investimentos de longo prazo, incluindo aposentadoria.
Esses fundos determinam os melhores ativos para os investidores com base em sua tolerância ao risco, idade e objetivos de investimento.
Um fundo de estilo de vida é um fundo de investimento que administra uma carteira diversificada em ativos com níveis de risco variados.
Eles oferecem muito menos risco do que os fundos tradicionais, oferecendo uma ampla gama de diversificação.
