Livsstilsfonden
Hvad er en livsstilsfond?
Begrebet livsstilsfond refererer til en investeringsfond, der forvalter en diversificeret portefølje på tværs af aktiver med varierende risikoniveau. Disse fonde bestemmer de bedste aktiver for investorer baseret på deres risikotolerance,. alder og investeringsmål. De er generelt velegnede til langsigtede investeringer - især for dem, der ønsker et opsparingsmiddel, som de kan udbetale inden for et bestemt tidspunkt, såsom pensionering.
SĂĄdan fungerer livsstilsfonde
Der er ikke en ensartet tilgang til investering. Investorer har forskellige behov og mål, så de bør vælge investeringsinstrumenter, der er skræddersyet til deres egne behov. Livsstilsfonde er typisk designet til at målrette en investors investeringsstil og livsfase. De kan markedsføres på tværs af en række stilarter, der er skræddersyet til en investors risikotolerance lige fra konservative, moderate og aggressive, og kan udvides yderligere til at omfatte indkomst-, vækst- eller værdistrategier.
Risikotolerancer bestemmes typisk af investorens alder - aggressive fonde foreslås til yngre investorer, mens konservative fonde er rettet mod ældre investorer, der er tættere på pensionering.
Yngre investorer kan tolerere risiko mere og kan derfor vælge en mere aggressiv investeringsstrategi sammenlignet med folk, der er tættere på pension og ikke har råd til at tage for mange risici med deres kapital.
Livsstilsfonde bruger en blanding af aktiver og aktivallokeringsstrategier i deres tilgang, men deres mål er primært fokuseret på at give investorer et middel til langsigtet investering. Livsstilsfonde følger generelt det traditionelle koncept for moderne porteføljeteori (MPT), ved at bruge en optimal blanding af egenkapital og gæld baseret på fondens risikotolerance. De giver meget mindre risiko end traditionelle fonde ved at tilbyde en bredere vifte af diversificering.
Livsstilsfonde er en iteration af standard balancerede fonde. Det er derfor, fondsforvaltere administrerer deres porteføljer på samme måde som disse fonde. Der er dog en lille forskel, da livsstilsfonde generelt forsøger at give investorer et middel til at investere mod et bestemt mål og tilbagetrækningsdato.
Mens pensionering er et fælles mål, kan investorer bruge disse midler til en række livsbegivenheder med en specifik måldato i tankerne. Det er grunden til, at nogle livsstilsfonde ofte sammenlignes med - og nogle gange kaldes - måltidsfonde. Det er fordi begge har til formål at tjene som et middel til at investere midler mod et bestemt mål.
Livsstilsfonde adskiller sig lidt fra måltidsfonde, fordi deres aktivallokering ikke ændrer sig på en måde, der følger en glidebane i løbet af investeringens levetid. I stedet fokuserer de på at give enten konservative, moderate eller aggressive risikoallokeringer til investorer, der begynder at investere på alle forskellige stadier af deres liv.
Særlige overvejelser
Aggressive fonde søger generelt mere aggressive afkast gennem højere allokeringer til aktieinvesteringer. De forvaltes også med henblik på kapitalbevarelse gennem rentetildelinger. I fondsoptioner, der er mere aggressive, kan investeringer diversificeres bredt på tværs af alle markedssegmenter og globale regioner for at opnå maksimalt afkast fra alle markedsmuligheder.
I konservative fonde er aktiverne dog stærkt vægtet mod investeringer med lavere risiko med større allokering til renter samlet set.
Eksempel pĂĄ livsstilsfonde
Næsten alle fondsselskaber tilbyder sin egen livsstilsfond. Vanguard er blandt de virksomheder med førende markedstilbud i denne kategori. Vanguards LifeStrategy-portefølje giver investorer fire muligheder for livsstilsfonde baseret på deres alder og risikotolerance:
LifeStrategy Indkomstfond
LifeStrategy Conservative Growth Fund
LifeStrategy Moderate Growth Fund
LifeStrategy Growth Fund
Disse midler følger ikke en glidebane. Snarere fokuserer de på en investors investeringsstil ved at bruge stilfokus som et middel til at styre et redeæg over tid.
##Højdepunkter
Livsstilsfonde er generelt velegnede til langsigtede investeringer inklusive pensionering.
Disse fonde bestemmer de bedste aktiver for investorer baseret pĂĄ deres risikotolerance, alder og investeringsmĂĄl.
En livsstilsfond er en investeringsfond, der forvalter en diversificeret portefølje på tværs af aktiver med varierende risikoniveau.
De giver meget mindre risiko end traditionelle fonde ved at tilbyde en bredere vifte af diversificering.
